Бизнес-план производства газобетона

Тип работы:
Курсовая
Предмет:
Маркетинг


Узнать стоимость

Детальная информация о работе

Выдержка из работы

Бизнес-план производства газобетона

2013 год

Содержание

  • 1. Комментарии к бизнес-плану
  • 1.1 Глоссарий
  • 2. Концепция проекта
  • 2.1 Инициатор проекта
  • 2.2 Идея проекта
  • 3. Маркетинговый план
  • 3.1 Цели маркетинговой стратегии
  • 3.2 Ценовая политика
  • 3.3 Политика продвижения
  • 4. Производственный план
  • 4.1 Технология производства неавтоклавного газобетона
  • 4.2 Технологический процесс
  • 4.3 Оборудование
  • 4.4 Производственный план
  • 5. Организационный план
  • 5.1 Основные этапы реализации проекта
  • 5.2 Организационная структура
  • 5.3 План по персоналу
  • 6. Анализ доходов и расходов
  • 6.1 Общие замечания
  • 6.2 Доходы проекта
  • 6.3 Инвестиционные расходы
  • 6.4 Операционные расходы
  • 6.6 Налогообложение
  • 7. Финансовый план
  • 7.1 Финансирование проекта
  • 7.2 Отчет о прибылях и убытках (P& L)
  • 7.3 Отчет о движении денежных средств (Cash Flow)
  • 7.4 Обслуживание заемного капитала
  • 7.5 Показатели эффективности проекта
  • 8. Анализ рисков
  • 8.1 Качественный анализ рисков
  • 8.2 Количественный анализ рисков
  • 8.3 Ранжирование рисков
  • 8.4 Выводы по итогам анализа рисков
  • Приложения

Резюме

Данный бизнес-план разработан с целью обоснования технической реализуемости и экономической эффективности реализации проекта по выпуску неавтоклавного газобетона.

Мощность производства 150 куб. метров газобетона в сутки, 3 750 куб. метров в месяц.

Ключевой особенностью проекта является простота и надежность технологического решения.

Все расчеты в настоящем бизнес-плане приведены в ценах текущего года. В качестве основного выбран консервативный сценарий развития событий. При отсутствии точных значений входных параметров расчета, использовалась верхняя граница при оценке затрат и нижняя при оценке доходов.

В целом проект признан экономически эффективным с низким уровнем рисков. Проект устойчив по отношению к изменению внешней конъюнктуры.

Финансовые показатели проекта

На Рисунке 1. показаны основные денежные потоки по проекту, а основные характеристики проекта сведены в Таблицу 1.

газобетон неавтоклавный бизнес план

Рисунок 1. Денежные потоки по проекту

В Таблице 1 приведены основные финансово-экономические характеристики проекта.

Таблица 1. Экономические и финансовые характеристики проекта

Показатель

Значение

Горизонт прогноза

2 года

Требуемое финансирование

7,85 млн. рублей

из них заемное финансирование

4,35 млн. рублей

NPV, ставка дисконтирования 20%

17,8 млн. рублей

IRR

325%

Простой срок окупаемости (PP)

8 месяцев

Дисконтированный срок окупаемости проекта (DPP)

9 месяца

ROS (рентабельность продаж после выхода на проектную мощность)

18%

Чистая прибыль

26,6 млн. рублей

Риски

Качественные и количественные риски соотносятся по приоритетности. В графической форме приоритетность рисков представлена на Рисунке 2.

Рисунок 2. Ранжирование рисков проекта

Схема финансирования

Для целей настоящего бизнес-плана была рассмотрена следующая схема кредитования:

Тип кредита: разовый кредит.

Размер кредита-4 350 000 рублей.

Процентная ставка — 18% годовых.

Кредит выдается на срок 2 года.

График погашения: ежемесячные аннуитетные платежи.

Приобретенное оборудование предоставляется в качестве обеспечения кредита.

1. Комментарии к бизнес-плану

1.1 Глоссарий

NPV (Net Present Value) — чистая текущая стоимость, или чистый дисконтированный доход. Сумма дисконтированных значений потока платежей, приведённых к сегодняшнему дню. Показатель NPV представляет собой разницу между всеми денежными притоками и оттоками, приведенными к текущему моменту времени (моменту оценки инвестиционного проекта). Он показывает величину денежных средств, которую инвестор ожидает получить от проекта, после того, как денежные притоки окупят его первоначальные инвестиционные затраты и периодические денежные оттоки, связанные с осуществлением проекта.

PI (Profitability Index) — индекс прибыльности, отношение чистой текущей стоимости денежного притока к чистой текущей стоимости оттока (включая первоначальные инвестиции). РI имеет преимущество при выборе одного проекта из ряда имеющих примерно одинаковые значения NPV.

IRR (internal rate of return) — внутренняя норма доходности, это процентная ставка, при которой NPV равен 0. IRR определяет максимальную стоимость привлекаемого капитала, при которой инвестиционный проект остается выгодным. Например, если инвестиционный проект использует кредит, то при плате за кредит более чем IRR % годовых, проект будет убыточным. В другой формулировке, это средний доход на вложенный капитал, обеспечиваемый данным инвестиционным проектом, т. е. эффективность вложений капитала в данный проект равна эффективности инвестирования под IRR процентов в какой-либо финансовый инструмент с равномерным доходом.

Амортизамция — процесс перенесения по частям стоимости основных средств и нематериальных активов по мере их физического или морального износа на стоимость производимого продукта.

Вымручка (объём продаж) — количество денежных средств или иных = благ, получаемое компанией за определённый период её деятельности, в основном за счёт продажи продуктов или услуг своим клиентам.

Переменные затраты — вид затрат, величина которых изменяется с изменением объемов продукции.

Постоямнные затрамты — элемент модели точки безубыточности, представляющий собой затраты, которые не зависят от величины объёма выпуска.

Себестоимость — это стоимостная оценка используемых в процессе производства продукции (работ, услуг) природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов и других затрат на ее производство и реализацию.

2. Концепция проекта

2.1 Инициатор проекта

Инициатором проекта выступает Открытое акционерное общество «Строительные материалы» (далее — ОАО «Строительные материалы» или Инициатор), которое является юридическим лицом, созданным и действующим в соответствии с законодательством Российской Федерации.

ОАО «Строительные материалы» зарегистрировано Инспекций Министерства по налогам и сборам № 1234 по САО г. Москвы 12 марта 2009 года за регистрационным номером 1 234 567 890.

ОАО «Строительные материалы» применяет общую систему налогообложения.

Компания работает на рынке строительных материалов Подмосковья с 2010 года. Основным видом деятельности Компании является мелкооптовая продажа строительных материалов компаниям и частным лицам через собственный магазин.

Финансовые показатели компании за последние 3 года приведены в Таблице 2.1.

Таблица 3.1 Выручка и прибыль компании, тыс. рубли

Показатель

2010

2011

2012

Выручка (без НДС)

14 100

17 380

22 500

Чистая прибыль

2 800

3 560

4 780

2.2 Идея проекта

Идея проекта состоит в организации собственного производства неавтоклавного газобетона для нужд региональных потребителей.

Мощность производства 150 куб. метров газобетона в сутки, 3 750 куб. метров в месяц.

Работая на рынке строительных материалов, Инициатором проекта было отмечено, что в последние годы блоки из газобетона стали позиционироваться как доступная и качественная альтернатива основному композиционному материалу, используемому сегодня в отечественном домостроении, — кирпичу.

Эти материалы используются, главным образом, в малоэтажном домостроении для возведения несущих стен, а также в многоэтажном жилищном и промышленном строительстве в качестве внутренних перегородок и как теплоизоляционный материал (марки особо низкой плотности).

Малоэтажное строительство интересно тем, что предъявляет спрос на современные и экономичные строительные материалы, в частности, такие как газобетон и пенобетон.

Основной целевой аудиторией действующего бизнеса Инициатора проекта являются компании и частные лица, занимающиеся малоэтажным строительством. Таким образом, газобетон полностью укладывается в ассортиментный ряд Инициатора проекта, что позволит организовать эффективные продажи нового продукта.

3. Маркетинговый план

3.1 Цели маркетинговой стратегии

Краткосрочные цели (1 год)

Организация и запуск производства.

Разработка узнаваемого фирменного стиля.

Отработка основных бизнес-процессов.

Выход на плановую мощность производства в 3 750 м3 газобетона в месяц.

Выполнение плана продаж на год.

Среднесрочные цели (2−3 год)

Увеличение годовой выручки до 112,5 млн. рублей (без НДС).

3.2 Ценовая политика

Таблица 3.1 Отпускные цены на готовую продукцию (включая НДС), рубли

Статья расходов

Итого

1-й год

2-й год

Среднее отпускная цена 1 куб. метра газобетона

2 500

2 500

2 500

3.3 Политика продвижения

Рынок газобетона относится к локальным рынкам, практически все производители газобетона реализуют продукцию в своем регионе или осуществляют поставки продукции в соседние области. Поэтому Инициатор проект планирует осуществлять продажи газобетона через собственный магазин строительных материалов.

Основным потребителем газобетона являются компании, работающие на рынке малоэтажного строительства. Таким образом, целевая аудитория газобетона совпадает с целевой аудиторией действующего бизнеса Инициатора.

Газобетон будет продаваться под собственной торговой маркой, а реклама нового товара будет осуществлять непосредственно в магазине Инициатора.

4. Производственный план

4.1 Технология производства неавтоклавного газобетона

Свойства и характеристики газобетона

Главной особенностью технологии производства неавтоклавного газобетона является ее простота, которая исходит из высокотехнологичного порообразователя.

Основные характеристики неавтоклавного газобетона:

низкая плотность, как у сухой сосны (500 кг/м3), что в 5 раз меньше, чем у обычного бетона, и в 3 раза меньше, чем у кирпича;

прочность при сжатии, достаточная (1−5 МПа) для несущих стен 2-х и 3-хэтажных зданий. Прирост прочности за первые сутки достигает 50%;

водопоглощение на уровне обычного кирпича, менее 20%;

сорбционная влажность до 5%;

морозостойкость более 75 циклов, что в 2 раза больше чем у кирпича;

теплопроводность (0,1 Вт/м3) в 2 раза ниже, чем у сухой сосны, в 15 раз меньше чем у обычного бетона и в 8 раз ниже, чем у кирпича;

звукоизоляция стены в 300 мм соответствует 60 дБ;

огнестойкость оценена при длительном воздействии открытого огня (900°С) в течение 4 часов, что гораздо больше, чем у обычного бетона, газосиликата и кирпича;

легко обрабатывается простыми инструментами, пилится, гвоздится;

газобетон экологически безопасен, что показано безопасными традиционными компонентами;

возможно монолитное литье;

простая технология изготовления;

высокая производительность;

низкие затраты;

достойное качество.

Таблица 4.1 Физико-химические свойства газобетонных блоков

Вид бетона

Марка бетона

Класс по прочности (марка по прочтности)

Марка по морозо-стойкости

Длина

Высота

Толщина

Конструкционно — тепло — изоляционный

D500

B1,5; B1

(M25; M15)

От F50

600

300

200

D600

B2; B1

(M25; M15)

От F75

600

300

150

D700

B2,5; B2

(M35; M25)

От F75

600

300

100

Неавтоклавный газобетон производится на основе воды, портландцемента, наполнителей (песок, гипс, и др.) и порообразователя (алюминиевая пудра). Полученную смесь оставляют затвердевать в обычных условиях без применения специальных печей (автоклавов).

Поризация смеси осуществляется на стадии формирования материала за счет взаимодействия газообразователя со щелочью. Образующийся водород выделяется в свободном состоянии в виде газовых пузырьков, используемых для вспучивания газобетонной массы.

Данная технологическая стадия, особенно в неавтоклавной технологии, является весьма ответственной, предопределяющей формирование пористой структуры материала. Для улучшения свойств неавтоклавного газобетона в смесь вводят различные модифицирующие добавки

Вода

Вода для приготовления газобетонной смеси должна отвечать требованиям ГОСТ 23 732–79. По качеству пригодна любая питьевая вода.

В случае технической воды предпочтительней вода из поверхностных источников, несоленая, мягкой или средней жесткости. Так же необходимо обеспечить подогрев необходимого количества воды до температуры 40−50 єС.

Портландцемент

Практически все портландцементы России по ГОСТ 10 178–85 марки М500Д0 и М400Д0 пригодны для производства неавтоклавного газобетона. У каждого цементного завода существует своя специфика состава цемента.

Технология производства позволяет подобрать рецептуру и режим изготовления неавтоклавного газобетона с применением конкретного цемента. Исключаются только высокосульфатные, гидрофобные, сульфатостойкие и пуццолановые цементы.

Наполнители

В составе неавтоклавного газобетона возможны различные композиции с дисперсными, инертными и активными наполнителями. Самые общие требования к ним: модуль крупности не более 1,5; минимальное содержание илистых и глинистых веществ; химический состав не мешающей протеканию процессов газообразования.

Дисперсные наполнители могут быть самые различные как природного происхождения, так и техногенные, допущенные нормативно в качестве компонентов обычных тяжелых бетонов. В большинстве случаев в качестве наполнителя используется песок в чистом виде или с различными добавками (зола уноса ТЭЦ, гипс, мел). Возможно применение доломитовой муки.

Порообразователь

Порообразователь газообразующего действия представляет собой порошкообразную сухую смесь серовато-серебристого цвета на основе алюминиевой пудры. Требует защиты от влаги. Наиболее распространенные марки ПАП-1, ПАП-2.

Расход сырья

В Таблице 4.2 приведены данные о расходе сырья на производство 1 м3 газобетона.

Таблица 4.2 Расход сырья на производство 1 м3 газобетона

Сырье

Единицы

Расход

Цемент ПЦ400 Д20

кг

280

Песок

кг

300

Ускоритель твердения

кг

3

Каустическая сода

кг

3

Алюминиевая пудра ПАП-1, ПАП-2

кг

0,50

Смазка

литр

0,50

Вода (горячая)

литр

300

В Таблице 4.3 приведены закупочные цены на сырье.

Таблица 4.3 Цены на сырье

Сырье

Единицы

Цена

Цемент ПЦ400 Д20

кг

3,5

Песок

кг

0,3

Ускоритель твердения бетона

кг

30

Каустическая сода

кг

32

Алюминиевая пудра ПАП-1, ПАП-2

кг

170

Смазка

литр

38

Вода (тариф)

литр

0,1

4.2 Технологический процесс

Технологический процесс на линиях конвейерного типа выглядит следующим образом:

Цемент подается шнековым питателем из силоса цемента или иного склада в дозатор. При достижении в дозаторе предварительно настроенной массы цемента питатель автоматически отключается.

Песок подается ленточным транспортером на вибросито, где происходит отделение от основной массы песка крупных включений.

Просеянный песок ссыпается на ленточный транспортер, который подает его в дозатор песка. При достижении в дозаторе предварительно настроенной массы песка транспортер автоматически отключается.

Нагретая до 40−50 єС вода подается в дозатор воды. Дозирование воды осуществляется электронным дозатором с точностью 0,1 литра.

Порообразователь дозируют по объему с использованием мерной емкости.

Далее порообразователь загружают в смеситель для суспензии, где при перемешивании с водой и небольшим количеством сульфанола (или другого СМС) происходит активация.

В смеситель — активатор наливают предварительно набранный объем подогретой воды и включают для образования турбулентной воронки.

Загружают цемент и отмечают время начала его перемешивания.

Загружают наполнитель и смесь перемешивают до получения однородного рабочего раствора.

По окончании времени перемешивания добавляется присадки и пластификаторы (при необходимости) и затем порообразователь.

По окончании времени перемешивания порообразователя раствор сливается в подготовленную форму. Приготовление газобетонной смеси и заливка ее в формы должны осуществляться при положительной температуре окружающего воздуха (более +20°С).

Залитая раствором форма передвигается на УППП-1, во время перемещения происходит подъем смеси и предварительный набор прочности, одновременно происходит залив следующей формы.

Через 60 — 120 минут массив снимается с УППП-1. В этом временном промежутке массив газобетона имеет высокую пластичность и легко обрабатывается.

Снятие шапки (горбушки) происходит перед снятием бортов, которые в данном случае выступают в роли направляющих для пилы. — массив разрезается на блоки с помощью механизированной резки АСМ-12, точность реза 1 мм.

Форма с разрезанным массивом передвигается на УППП-2 и поступает в прогревочную камеру, где при температуре от 40 до 60 єС происходит дальнейший набор прочности в течение 6 часов.

Через 6 часов форма выезжает из прогревочной камеры, и готовые блоки перекладывают на транспортный поддон, упаковывают и отправляют на склад готовой продукции.

Пустая форма подготавливается к заливке — очищается, устанавливаются борта, смазывается.

Цикл повторяется и практически все действия происходят одновременно, что позволяет получить высокую производительность и оборачиваемость форм.

Рисунок 4.1 Маршрутная карта производства газобетонных блоков из неавтокланного газобетона на линии конвейерного типа

4.3 Оборудование

Поставщик оборудования

«АлтайСтройМаш» — холдинговая компания, специализирующаяся на производстве строительного оборудования. Компания работает с 2004 года, имеет собственные производственные площади — 2400 м2, конструкторский отдел и разветвленную дилерскую сеть.

За время работы на российском рынке и рынке ближнего зарубежья заключено более 200 контрактов на поставку различных видов оборудования.

Компания «АлтайСтройМаш» имеет собственный научно-исследовательский отдел, состоящий из выпускников и преподавателей Алтайского Государственного Технического Университета имени И. И. Ползунова.

Специалистами компании было разработано большое количество образцов технологического оборудования, в котором были применены современные научные разработки и ноу-хау.

Производство компании «АлтайСтройМаш» — одно из высокотехнологичных и высокопроизводительных не только в сибирском регионе, но и в России.

В настоящее время компания производит следующее оборудование:

· Оборудование для производства неавтоклавного газобетона: линии стационарного типа (производительность 16 — 60 м3 в сут.), линии конвейерного типа (производительность 40 — 150 м3 в сут.).

Область применения оборудования — производство газобетонных блоков (газоблоков) различных плотностей и марок с заданными размерами.

· Измельчительное оборудование: дезинтеграторы и выполненные на их основе помолочные комплексы.

Область применения дезинтегратора — измельчение сухих сыпучих порошковых и зернистых материалов, таких как мел, известняк, графит, песок, отсев дробления щебня, соль, микроудобрения, полимеры, мраморная крошка, граншлак и пр.

· Сопутствующее оборудование: шнековые питатели, ленточные транспортеры, системы автоматизации и прочее.

Область применения — дополнительное оборудование к линиям по производству газобетона и измельчительному оборудованию. Так же может использоваться в строительной отрасли для работы с другими видами оборудования.

Все линии конвейерного типа, производимые компанией «АлтайСтройМаш» имеют сертификат соответствия (см. Приложение).

В 2008 году компания «АлтайСтройМаш» стала Золотым дипломантом конкурса крупнейшей строительной выставки Сибири «СИБСТРОЙЭКСПО-2008» за создание оборудования по производству неавтоклавного газобетона более экономичного по сравнению с аналогами.

Комплектация конвейерной линии

Для производства газобетона была выбрана конвейерная линия АСМ-150К.

Конвейерное производство позволяет получить трехкратный оборот форм. Это позволяет достигнуть высокой производительности при низкой металлоемкости. Высокая степень автоматизации позволяет значительно сократить ручной труд и получить высокую экономию на заработной плате.

Таким образом производство неавтоклавного газобетона на линиях конвейерного типа на сегодняшний день является оптимальным с точки зрения соотношения затрат на оборудование с эксплуатационными расходами и получаемой производительности.

Линия состоит из неподвижно стоящего смесителя, блока дозаторов с электронным весовым терминалом, транспортеров сырья, передвижных форм, рельсовых путей, толкателей и механической резки. В Таблице 4.2 приведен состав оборудования конвейерной линии АСМ-150К.

Таблица 4.2 Состав оборудования

Наименование оборудования

Количество

Cмеситель-активатор (0,45 м3)

1 шт

Блок дозаторов материалов

1 шт

Смеситель для суспензии

1 шт

Электронный дозатор воды (t до 90, расход 2,5 м. куб/ч)

1 шт

Резательная установка механизированная

1 шт

Поддоны форм (2,43×0,6×0,3 м на 12 блоков)

120 шт

Борта форм (2,43×0,3) комплект

30 шт

Толкатель электромеханический

3 шт

Блок управления толкателем электромеханическим

3 шт

Система передвижения (рельсы, опоры, поперечины)

96 м/пог

Передаточная тележка с направляющими

2 шт

Блок управления транспортерами на 3 компонента

1 шт

Шнековый питатель 4,5 метра

1 шт

Ленточный транспортер с оребрением 5 метров

2 шт

Вибросито АСМ-Вибро

1 шт

Рисунок 4.2 Внешний вид оборудования

Компоновка конвейерной линии

Предполагаемая схема компоновки оборудования приведена на Рисунке 4.3.

Рисунок 4.3 Компоновка линии

Прочее оборудование

Кроме производственного оборудование предполагается закупка складской техники, а именно 3-х вилочных автопогрузчика, стоимостью по 700 000 каждый.

4.4 Производственный план

Предприятие планирует начать выпуск с 938 куб. метров продукции в месяц, что соответствует ј от производственной мощности оборудования и выйти на максимальные обороты к 9-му месяцу.

Производственный план соответствует выпуску в одну 8-ми часовую смену (Таблице 4.3.).

Таблица 4.3 План выпуска продукции, куб. метры

Параметр

1-й год

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

Выпуск продукции

350

700

1 300

2 000

3 000

3 500

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

Параметр

2-й год

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

Выпуск продукции

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

3 750

5. Организационный план

5.1 Основные этапы реализации проекта

Основные этапы реализации проекта приведены на диаграмме Ганта (Таблица 6.1.).

Таблица 5.1 План-график проведения основных этапов

Основные работы и мероприятия

1-й год

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

Монтаж оборудования

Найм и обучение персонала

Запуск производства

Наращивание выпуска

Выход на плановые объемы производства

5.2 Организационная структура

Компания будет иметь линейно-функциональную структуру управления. Структуру, при которой организация разделяется на отдельные элементы, каждый из которых имеет четко определенную, конкретную задачу и обязанности.

Создание функциональной структуры сводится к группировке персонала по широким задачам, которые они выполняют (производство, продажи, маркетинг, финансы, логистика и т. п.).

Организационная структура компании схематично отображена на Рисунке 5.1.

Рисунок 5.1 Схема организационного устройства компании

Стоит отметить, что подобная линейно-функциональная структура характерна для небольших производств, позволяет руководителю оперативно реагировать на изменение ситуации и контролировать ключевые бизнес-процессы в компании.

5.3 План по персоналу

На основании рекомендаций поставщика оборудования был составлен план по количеству сотрудников, занятых на производстве. ФОТ оценивался на основании данных по рынку труда и рассчитывался исходя из значения 25 000 рублей на человека в месяц.

Оценка расходов на управление и организацию продаж была проведена на основании опыта Инициатора проекта.

План по персоналу приведен в Таблице 5.2.

Таблица 5.2 План по персоналу, расходы на персонал и управление (тыс. рублей)

Статья расходов

Итого

1-й год

2-й год

Среднее количество сотрудников, занятых на производстве, чел.

10

10

10

ФОТ+страховые взносы, тыс. рублей

8 040

4 020

4 020

Расходы на управление и продажи, тыс. рублей

3 120

1 560

1 560

ИТОГО (расходы на персонал и управление), тыс. рублей

11 160

5 580

5 580

6. Анализ доходов и расходов

6.1 Общие замечания

Метод учета доходов и расходов

В бухгалтерском учёте применяют два основных метода расчёта доходов и расходов:

Кассовый метод — метод учета, при котором доход признается в день поступления средств на счета в банках и (или) в кассу организации либо поступления иного имущества (работ, услуг). Расходами признаются затраты по факту их оплаты.

Метод начисления — метод учета и признания доходов и расходов, согласно которому результаты хозяйственных операций признаются по факту их совершения независимо от фактического времени поступления и выплаты денежных средств, связанных с ними.

Для целей налогообложения при методе начисления доходы признаются в том отчетном (налоговом) периоде, в котором они имели место, независимо от фактического поступления денежных средств, иного имущества (работ, услуг).

Выручка в настоящем проекте была рассчитана методом начисления.

6.2 Доходы проекта

Доходы проекта формируются выручкой от продаж. Доходы проекта спрогнозированы исходя из установленных ценовой политики и плана продаж (Таблица 6.1.).

Таблица 6.1 Доходы проекта по годам

Параметр

Итого

0-период

1-й год

2-й год

Выпуск продукции, куб. метров

78 350

0

33 350

45 000

Отпускная цена 1 куб. метра, рубли

2500

-

2500

2500

Доход от реализации газобетона, тыс. рублей

195 875

0

83 375

112 500

Помесячная динамика доходов проекта приведена на Рисунке 6.1.

Рисунок 6.1 Доходы проекта, рубли.

6.3 Инвестиционные расходы

Общий объём капитальных вложений по проекту составляет 5 800 000 рублей.

Все капитальные вложения приходятся на 0-й период реализации проекта и связаны с приобретением оборудования для производства газобетона.

6.4 Операционные расходы

Операционные расходы по проекту сведены в Таблицу 7.2.

Таблица 6.2 Операционные расходы по проекту, тыс. руб.

Статья расходов

Итого

0-период

1-й год

2-й год

Сырье и материалы

110 865

0

47 190

63 675

Аренда

14 400

0

7 200

7 200

ФОТ+страховые взносы

8 040

0

4 020

4 020

Расходы на управление и продажи

3 120

0

1 560

1 560

Прочие расходы

15 158

0

6 663

8 495

ИТОГО

151 584

0

66 634

84 950

6.6 Налогообложение

В Таблице 7.3 приведены основные виды налогов, которые учитывались в расчетах по проекту, с учетом изменений в налогообложении.

Таблица 6.3 Налоговые ставки, учтенные в расчетах по проекту

Наименование

Ставка

НДС

18%

Страховые взносы (вместо ЕСН с 1 января 2011 года)

34,0%

Налог на прибыль

20%

Налог на имущество

2,2%

Налог на добавленную стоимость (НДС)

НДС к зачёту отдельно начисляется по капитальным вложениям, и отдельно по операционным расходам. НДС к уплате начисляется по операционным доходам.

Размеры ставок налога на добавленную стоимость, применяемых при реализации товаров (работ, услуг) на территории РФ, определены ст. 164 Налогового кодекса РФ (далее — НК РФ).

В случае если по итогам налогового периода сумма налоговых вычетов превышает общую сумму НДС, исчисленную по операциям, признаваемым объектом налогообложения, то полученная разница подлежит возмещению (зачету, возврату) налогоплательщику.

Расчет НДС по годам функционирования предприятия представлен в Таблице 6.4.

Таблица 6.4 НДС, тыс. рублей

Итого

0-период

1-й год

2-й год

НДС к начислению

29 879

0

12 718

17 161

НДС к возмещению

22 781

885

9 551

12 345

Итого НДС

7 098

-885

3 167

4 816

НДС нарастающим итогом

-885

401

4 816

НДС к оплате

5 217

0

401

4 816

Взносы во внебюджетные фонды

С начала 2011 года для всех организаций и предпринимателей, независимо от режима налогообложения, суммарный итог по страховым взносам равен 34% от фонда заработной платы.

Объектом обложения страховыми взносами для плательщиков признаются выплаты и иные вознаграждения, начисляемые плательщиками страховых взносов в пользу физических лиц по трудовым договорам и гражданско-правовым договорам, предметом которых является выполнение работ, оказание услуг.

Тарифы страховых взносов:

Пенсионный фонд Российской Федерации (ПФ РФ) — 26%;

Фонд социального страхования Российской Федерации (ФСС РФ) — 2,9%;

Федеральный фонд обязательного медицинского страхования (ФФОМС) — 5,1 процента.

По закону база для начисления страховых взносов в отношении каждого физического лица устанавливается лимит. С сумм выплат и иных вознаграждений в пользу физического лица, превышающих этот лимит нарастающим итогом с начала расчетного периода, взимаются только 10% взносы в Пенсионный фонд (ПФР).

С 1 января 2012 года эта величина составит 512 000 рублей.

Для целей настоящего бизнес-плана расчет производился без учета вышеупомянутого лимита, тем самым расходы на персонал были увеличены.

Изменения на 2013−2014 годы. 3 декабря 2011 года принят Федеральный закон № 379-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации по вопросам установления тарифов страховых взносов в государственные внебюджетные фонды», который снижает ставки страховых взносов с 2012 года в Пенсионный фонд, Фонд Социального Страхования и ФФОМС.

Тариф страховых взносов во внебюджетные фонды на 2012−2014 годы составит 30 процентов.

В рамках настоящего бизнес-плана для всего прогнозного периода взносы во внебюджетные фонды рассчитывались по ставке 34 % и были отнесены к расходам на управление.

Налог на имущество

Налог на имущество является региональным налогом, налоговая ставка устанавливается законами субъектов РФ, но не может превышать границы, установленной Налоговым Кодексом (2,2%).

Ставка налога на имущество составляет 2,2%. Объектом налогообложения является имущество организации, которое числится на балансе предприятия как объекты основных средств.

Суммы налога на имущество, уплачиваемые налогоплательщиком в соответствии с главой 30 «Налог на имущество организаций», в полном объеме учитываются при определении налоговой базы по налогу на прибыль организаций при условии надлежащего документального подтверждения данных расходов.

Налог на прибыль

Налог на прибыль с 1 января 2002 года регулируется Главой 25 Налогового кодекса РФ. Базовая ставка составляет 20%.

Объектом налогообложения является прибыль организации: полученные доходы, уменьшенные на величину произведенных расходов. Расчет Налога на прибыль по годам функционирования предприятия представлен в Прогнозном отчете о прибыли и убытках.

Эффективная ставка налога на прибыль, как правило, выше, из-за расходов, которые небыли признаны налоговыми органами, в том числе из-за неэффективного налогообложения (например, недостаточная работа с первичными документами и т. д.). Влияние эффективной ставки на показатели проекта рассмотрено в анализе рисков проекта.

По данным исследования компании «Ernst& Young» средняя эффективная ставка налога на прибыль в России в 2011 году составила 25%.

7. Финансовый план

7.1 Финансирование проекта

Средства необходимы на покупку оборудования и запуск производства (покрытие начальных операционных издержек). Общая потребность в финансировании составляет 7,8 млн. рублей.

Финансирование проекта планируется осуществить частично за счет средств Инициатора, а частично за счет привлечения заемных средств.

Для целей настоящего бизнес-плана была рассмотрена следующая схема кредитования:

Тип кредита: разовый кредит.

Размер кредита — 4 350 000 рублей.

Процентная ставка — 18% годовых.

Кредит выдается на срок 2 года.

График погашения: ежемесячные аннуитетные платежи.

Приобретенное оборудование будет предоставлено в качестве обеспечения кредита.

График финансирования проекта приведен на Рисунке 7.1.

Рисунок 7.1 График финансирования проекта, млн. рублей

На Инициатора ложатся в полном объеме начальные операционные издержки, связанные с запуском производства, и 25% капитальных затрат.

Таким образом, Инициатор софинансирует проект на 45% (3 497 тыс. рублей), а банк на 55% (4 350 тыс. рублей).

График погашения кредита приведен на Рисунке 7.2.

Рисунок 7.2 График погашения кредита, рубли

Финансовый денежный поток приведен в Таблице 7.1.

Таблица 7.1 Финансовый денежный поток, тысячи рублей

Движение денежных средств

Итого

0-период

1-й год

2-й год

Средства Инициатора

3 497

1 812

1 686

0

Кредитные средства

4 350

4 350

0

0

Аннуитетные платежи

5 212

0

2 606

2 606

Проценты по кредиту

862

0

625

237

Погашение тела кредита

4 350

0

1 981

2 369

7.2 Отчет о прибылях и убытках (P& L)

Амортизация

Для целей российского налогового учёта по налогу на прибыль может применяться два способа начисления амортизации:

Линейный способ.

Нелинейный способ.

Проектом предусмотрен линейный способ начисления амортизационных отчислений. При линейном способе годовая сумма амортизационных отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости или текущей (восстановительной) стоимости (в случае проведения переоценки) объекта основных средств и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта.

Первоначальная стоимость имущества определяется при приобретении. В первоначальную стоимость включается не только стоимость такого имущества, но и стоимость его доставки, расходы, связанные с его приобретением, сооружением и доведением до состояния, когда это имущество можно использовать (п. 24 Порядка, п. 1 ст. 257 НК РФ).

«Первоначальная стоимость основного средства определяется как сумма расходов на его приобретение (а в случае, если основное средство получено налогоплательщиком безвозмездно, либо выявлено в результате инвентаризации, — как сумма, в которую оценено такое имущество в соответствии с пунктами 8 и 20 статьи 250 настоящего Кодекса), сооружение, изготовление, доставку и доведение до состояния, в котором оно пригодно для использования, за исключением налога на добавленную стоимость и акцизов»

При определении первоначальной стоимости основных средств не включается уплаченный НДС.

НК РФ делит амортизируемое имущество по группам в зависимости от срока возможного полезного использования имущества (п. 35 Порядка, п. 3 ст. 258 НК РФ).

В настоящем бизнес-плана для расчетов срок полезного использования был принят равным 5 годам.

Себестоимость

Согласно определению себестоимость — это все издержки (затраты), понесённые предприятием на производство и реализацию (продажу) продукции.

Согласно определению себестоимость — это все издержки (затраты), понесённые предприятием на производство и реализацию (продажу) продукции.

Структура себестоимости по статьям:

Сырье и материалы (комплектующие, полуфабрикаты, агрегаты, узлы и т. д.).

Топливо и энергия, идущие на производство.

Амортизация основных производственных фондов (оборудование, техника и т. п.).

ФОТ и страховые выплаты.

Все расходы включаются в себестоимость продукции без НДС.

Прогноз себестоимости продукции приведен в Таблице 7.2.

Таблица 7.2 Прогнозные значения себестоимости, тысячи рублей

Прибыли и убытки

Итого

0-период

1-й год

2-й год

Сырье и материалы

93 954

0

39 992

53 962

Аренда

12 203

0

6 102

6 102

ФОТ+страховые взносы

8 040

0

4 020

4 020

Расходы на управление и продажи

2 644

0

1 322

1 322

Прочие расходы

12 846

0

5 647

7 199

Налог на имущество

171

0

96

75

Амортизация

1 966

0

983

983

Проценты по кредиту

862

0

625

237

Общая себестоимость

132 687

0

58 787

73 900

Прогнозный отчет о прибылях и убытках (P& L)

Отчет о прибылях и убытках был построен на основе прогноза по выручке и себестоимости продукции. Сводный отчет приведен в Таблице 7.3.

Таблица 7.3 Прогнозный отчет о прибылях и убытках, тысячи рублей

Прибыли и убытки

Итого

0-период

1-й год

2-й год

Доход

165 996

0

70 657

95 339

Общая себестоимость

132 687

0

58 787

73 900

Валовая прибыль

33 309

0

11 870

21 439

Налог на прибыль

6 662

0

2 374

4 288

ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ

26 647

0

9 496

17 151

Таким образом, чистая прибыль за прогнозные 2 года реализации проекта составит более 26,6 миллионов рублей.

В Таблице 7.4 приведены удельные показатели проекта (показатели, рассчитанные на единицу продукции).

Таблица 7. 4

Удельные показатели проекта, рубли

Параметр

Итого

0-период

1-й год

2-й год

Выпуск продукции, куб. метров

78 350

0

33 350

45 000

Выручка на 1 куб. метр (без НДС)

2 119

0

2 119

2 119

Себестоимость на 1 куб. метр продукции

1 694

0

1 763

1 642

Чистая прибыль на 1 куб. метр продукции

340

0

285

381

ROS (рентабельность продаж)

16%

13%

18%

Рентабельность продаж (ROS) составит по итогам 2-х лет 16%, а при полной загрузке оборудования составит 18%.

Рисунок 7.3 Динамика удельных показателей, рубли

Из приведенного графика хорошо видно, что минимальная отпускная цена на продукцию при максимальной загрузке мощностей должна находиться не ниже уровня 1 642 рублей (без НДС) за 1 м3, на этом уровне находится точка операционной безубыточности.

7.3 Отчет о движении денежных средств (Cash Flow)

Прогнозный отчет о движении денежных средств приведен в Таблице 7.5.

Таблица 7.5 Прогнозный отчет о движении денежных средств, тысячи рублей

Поступления и платежи

Итого

0-период

1-й год

2-й год

ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК (ИДП)

-5 800

-5 800

0

0

ПЛАТЕЖИ

-5 800

-5 800

0

0

Оборудование

-3 700

-3 700

0

0

Автопогрузчики

-2 100

0

0

ОПЕРАЦИОННЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК (ОДП)

29 498

0

11 364

18 134

ПОСТУПЛЕНИЯ

195 875

0

83 375

112 500

Доход от реализации газобетона

195 875

0

83 375

112 500

ПЛАТЕЖИ

-166 377

0

-72 011

-94 366

Сырье и материалы

-110 865

0

-47 190

-63 675

Аренда

-14 400

0

-7 200

-7 200

ФОТ+страховые взносы

-8 040

0

-4 020

-4 020

Расходы на управление и продажи

-3 120

0

-1 560

-1 560

Прочие расходы

-15 158

0

-6 663

-8 495

Налоги

-13 931

0

-4 753

-9 178

Налог на прибыль

-6 662

0

-2 374

-4 288

Налог на имущество

-171

0

-96

-75

НДС

-7 098

0

-2 282

-4 816

Проценты по кредиту

-862

0

-625

-237

ИТОГО ИДП+ОДП

23 698

-5 800

11 364

18 134

ИТОГО ИДП+ОДП НАРСАТАЮЩИМ ИТОГОМ

-5 800

5 564

23 698

ФИНАНСОВЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК (ФДП)

3 497

6 162

-295

-2 369

Средства Инициатора

3 497

1 812

1 686

0

Кредит

4 350

4 350

0

0

Погашение тела кредита

-4 350

0

-1 981

-2 369

ИТОГО ИДП+ОДП+ФДП

27 196

362

11 068

15 766

ИТОГО ИДП+ОДП+ФДП НАРАСТАЮЩИМ ИТОГОМ

362

11 430

27 196

7.4 Обслуживание заемного капитала

Показатели CFADS и DSCR

При рассмотрении заемного финансирования важно выделить денежные потоки, которые компания может пустить на обслуживание кредита (CFADS).

На Рисунке 7.4 приведен график кредитных выплат, наложенный для наглядности на CFADS.

Рисунок 7.4 CFADS и обслуживание кредита, рубли

Из рисунка видно, что CFADS больше, чем платежи на обслуживание долга на протяжении всего проекта. Таким образом, генерируемых проектом потоков будет достаточно для обслуживания долга.

Второй вывод из данного графика — компания-Инициатор, кроме того, ему выгодно погасить кредит досрочно.

На Рисунке 7.5 приведена динамика коэффициента обслуживания долга (DSCR)

Рисунок 7.5 Динамика DSCR

Из графика видно, что DSCR не опускается ниже 1 (кроме первого месяца), а среднее значение DSCR за весь проект 6,22. В Таблице 7.6 приведены сводные показатели по обслуживанию кредита.

Таблица 7.6 Показатели обслуживания кредита, тыс. рублей

Показатель

Итого

1 год

2 год

Проценты по кредиту

862

625

237

Погашение тела кредита

4 350

1 981

2 369

Итого обслуживание кредита

5 212

2 606

2 606

CFADS

32 408

13 675

18 372

DSCR

6,22 x

5,25 x

7,05 x

7.5 Показатели эффективности проекта

Ставка дисконтирования

Ставка дисконтирования при расчете NPV зависит от типа инвестора и показывает стоимость его капитала. Ставка различается для различных типов инвесторов, так как различается стоимость их собственного капитала.

В настоящем проекте структура и источники финансирования определены, в расчетах уже учтены денежные потоки, связанные с обслуживание долга, поэтому в качестве ставки дисконтирования следует взять среднюю доходность в отрасли, т. е. 20%.

Дисконтированные денежные потоки и NPV

Критерии экономической эффективности были рассчитаны на основе чистого денежного потока, полученного путем суммирования инвестиционного и операционного потоков (Таблица 7.7.).

Таблица 7.7 Денежные потоки по проекту, тыс. руб.

Потоки

0-период

1-й год

2-й год

Чистый денежный поток

-5 800

11 364

18 134

Кумулятивный денежный поток

-5 800

5 564

23 698

Дисконтированный поток

-5 800

9 886

13 706

Кумулятивный дисконтированный поток

-5 800

4 086

17 792

На Рисунке 7.6 помесячная показана динамика денежных потоков (профиль инвестиционного проекта).

Рисунок 7.6 Денежные потоки по проекту, рубли

Значение кумулятивного дисконтированного денежного потока на конец прогнозного периода является чистой приведенной стоимостью (NPV) проекта.

Таким образом, NPV рассматриваемого проекта составляет 17,8 млн. рублей.

Внутренняя норма доходности (IRR)

Ставка дисконтирования, при которой NPV проекта обращается в ноль, называется внутренняя норма доходности (IRR).

Как видно из Рисунка 7.7., проект имеет значение IRR, равное 325%, что значительно больше принятой ставки дисконтирования.

Рисунок 7.7 Зависимость NPV от ставки дисконтирования

Сводная таблица показателей

Ниже представлена сводная таблица показателей эффективности проекта

Таблица 7.4 Показатели эффективности проекта

Показатель

Значение

Горизонт прогноза

2 года

Требуемое финансирование

7,85 млн. рублей

из них заемное финансирование

4,35 млн. рублей

NPV, ставка дисконтирования 20%

17,8 млн. рублей

IRR

325%

Простой срок окупаемости (PP)

8 месяцев

Дисконтированный срок окупаемости проекта (DPP)

9 месяца

ROS (рентабельность продаж после выхода на проектную мощность)

18%

Чистая прибыль

26,6 млн. рублей

8. Анализ рисков

В процессе реализации проекта, а также в период дальнейшего функционирования Инициатор проекта может столкнуться с различными видами рисков.

Для настоящего проекта был проведен качественный и количественный анализ рисков.

Качественная оценка базируется на экспертных оценках возможности осуществления угрозы и степени возникающих неблагоприятных последствий. Количественная оценка рисков выражает степень их воздействия в числовых величинах.

8.1 Качественный анализ рисков

Качественный анализ рисков проекта (Таблицу 8.1.) включает в себя рассмотрение внешних рисков (связанных с изменением экономической ситуации) и внутренних (связанных с деятельностью по проекту):

внешние (риск снижения рентабельности в результате увеличения себестоимости производства, снижения стоимости реализации готовой продукции, снижение уровня спроса, изменение законодательства и т. п.);

внутренние (ненадлежащее выполнение обязательств сторонними организациями, управленческие риски и т. п.).

Таблица 8.1 Основные риски проекта

Наименование риска

Оценка риска

Характеристика риска и способы реагирования

Внешние риски - связаны с изменением внешней среды проекта

Снижение спроса на продукцию проекта

Средний

Риск нивелируется высоким качеством выпускаемой продукции, учетом региональных особенностей рынка в маркетинговой политике.

Увеличение себестоимости производства

Высокий

Увеличение стоимости сырья приведёт к повышению стоимости продукции. Потери будут компенсироваться повышением отпускной цены на продукцию.

Рост инвестиционных затрат

Низкий

Риск минимален в связи с глубокой проработкой технической стороны вопроса, а так же тем, что переговоры с поставщиками находятся на завершающей стадии.

Налоговые риски

Низкий

Риск связан, прежде всего, с увеличением эффективной ставки налога на прибыль, риск нивелируется грамотной налоговой политикой предприятия.

Внутренние риски - связаны с деятельностью по проекту

Юридические риски

Низкий

Грамотное оформление документов с привлечением квалифицированных специалистов позволит снизить риски.

Технологические риски

Низкие

Выбранная технология отличается простотой и надежностью.

Предусмотрена организация процесса обучения персонала.

8.2 Количественный анализ рисков

Было проанализировано влияние на критерии эффективности проекта следующих параметров:

ПоказатьСвернуть
Заполнить форму текущей работой