Анализ и оценка резервов увеличения прибыли организации

Тип работы:
Курсовая
Предмет:
Экономика


Узнать стоимость

Детальная информация о работе

Выдержка из работы

Содержание

  • Введение
  • 1. Анализ и оценка резервов увеличения прибыли организации
  • 1.1 Виды прибыли
  • 1.2 Рентабельности как показатель прибыльности организации
  • 1.3 Резервы увеличения прибыли на предприятии
  • 2. Аналитический отчет о финансово-хозяйственном состоянии организации ОАО «Алтайская компания»
  • 2.1 Характеристика организации
  • 2.2 Оценка и анализ экономического потенциала организации
  • 2.2. 1 Оценка имущественного положения
  • 2.2.2 Оценка финансового состояния
  • 2.2.2.1 Анализ ликвидности баланса
  • 2.2.2.2 Анализ финансовой устойчивости
  • 2.2.3 Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности организации
  • 2.2.3. 1 Оценка деловой активности
  • 2.2.3. 2 Анализ рентабельности
  • Заключение
  • Список использованной литературы
  • Приложение 1

Введение

Прибыль — это часть чистого дохода, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения, который непосредственно получают предприятия. Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельности изучаются в тесной связи с использованием и реализацией продукции.

Объем реализации, величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются:

систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на объем реализации продукции и финансовые результаты;

выявление резервов увеличения объема реализации продукции и суммы прибыли;

оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения объема реализации продукции, прибыли и рентабельности;

разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

прибыль резерв экономический потенциал

Основными источниками информации при анализе реализации продукции и прибыли являются:

накладные на отгрузку продукции;

данные аналитического бухгалтерского учета по счету 46, 47, 48 и 80;

данные финансовой отчетности ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках»;

форма № 5-ф «Краткий отчет о финансовых результатах»;

соответствующие таблицы плана экономического и социального развития предприятия.

В своей работе, я поставила целью проанализировать прибыль предприятия и резервы ее увеличения.

Основной задачей работы является систематизация и анализ материала по данной теме.

В первой главе курсовой работы рассмотрены виды прибыли ее значение, а так же анализ и резервы прибыли и рентабельности.

В практической части курсовой работы в соответствии с заданием приведен анализ ОАО «Алтайская компания»

При написании работы мною использовалось много литературы. Было рассмотрено несколько книг по анализу хозяйственной деятельности предприятия.

1. Анализ и оценка резервов увеличения прибыли организации

1.1 Виды прибыли

Следует отметить, что в анализе используются следующие показатели прибыли: балансовая прибыль, прибыль от реализации продукции, работ и услуг, прибыль от прочей реализации, финансовые результаты от внереализационных операций, налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль.

Балансовая прибыль состоит из прибыли от реализации продукции (выручка от реализации продукции без косвенных налогов минус затраты на производство и реализацию продукции) плюс внереализационные доходы (доходы по ценным бумагам, от долевого участия в деятельности других предприятий, от сдачи имущества в аренду и т. п.) минус внереализационные расходы (затраты на производство, не давшее продукции, на содержание законсервированных производственных мощностей, убытки от списания долгов и т. д.). Учитывается также и прибыль от прочей реализации.

Налогооблагаемая прибыль представляет собой разность между балансовой прибылью и суммой налога на недвижимость, прибыли, облагаемой налогом на доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), прибыли, полученной сверх предельного уровня рентабельности, изымаемой полностью в бюджет, затрат, учитываемых при исчислении льгот по налогу на прибыль (мероприятия по ликвидации последствий катастрофы на ЧАЭС, природоохранные и противопожарные мероприятия, содержание детских оздоровительных лагерей, домов престарелых и т. д.).

Чистая прибыль — это та прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и отчислении в благотворительные фонды.

В процессе анализа необходимо изучить состав балансовой прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год.

1.2 Рентабельности как показатель прибыльности организации

Показатели рентабельности — это важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования.

Если прибыль выражается в абсолютной сумме, то рентабельность — это относительный показатель интенсивности производства, так как отражает уровень прибыльности относительно определенной базы. Организация рентабельна, если суммы выручки от реализации продукции достаточно не только для покрытия затрат на производство и реализацию, но и для образования прибыли. Рентабельность может определяться по-разному.

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и т. д. Они более полно, чем прибыль характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразования.

В практике российских предприятий используют следующие показатели рентабельности:

Рентабельность производства ® — это отношение балансовой прибыли к сумме среднегодовой стоимости основных производственных фондов (ОФ) и оборотных средств (ОбФ).

R =БП/ОФ* 100%; R =БП/ОбФ* 100%

Рентабельность продукции — отражают эффективность текущих затрат (в отличие от показателя общей рентабельности, характеризующего эффективность авансированного капитала) и исчисляются как отношение прибыли от реализации продукции к полной себестоимости реализованной продукции:

Ррпрп /С*100%,

где Ррп — рентабельность продукции;

Прп - прибыль от реализации продукции;

С — полная себестоимость реализованной продукции.

Рентабельность конкретного вида продукции зависит от цен на сырье, качества продукции, производительности труда, материальных и других затрат на производство.

Рентабельность продукции показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции. Рост данного показателя является следствием роста цен при постоянных затратах на производство реализованной продукции (работ, услуг) или снижения затрат на производство при постоянных ценах, то есть о снижении спроса на продукцию предприятия, а также более быстрым ростом цен чем затрат.

Общую рентабельность (рентабельность предприятия) определяют как отношение балансовой прибыли к средней стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств. Отношение фонда к материальным и приравненным к ним затратам отражает доходность предприятия.

Общая рентабельность определяется по формуле:

Ро =БП /Ф*100%,

Где Ро — общая рентабельность,

Пб - общая сумма балансовой прибыли,

Ф — среднегодовая стоимость основных производственных средств, нематериальных активов и материальных оборотных средств.

Уровень общей рентабельности — это ключевой индикатор при анализе рентабельности предприятия. Но если требуется точнее определить развитие организации, исходя из уровня ее общей рентабельности, необходимо вычислить дополнительно еще два ключевых индикатора: рентабельность оборота и число оборотов капитала.

Рентабельность оборота отражает зависимость между валовой выручкой (оборотом) предприятия и его издержками и исчисляется по формуле:

Роб. = Пн. п. *100/В* 100%

где Роб. - рентабельность оборота,

Пн. п. - прибыль до начисления процентов,

В — валовая выручка.

Чем больше прибыль по сравнению с валовой выручкой предприятия, тем больше рентабельность оборота. Широкое применение этот показатель получил в рыночной экономике. Рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видам продукции.

Рентабельность инвестиций — характеризует возможность генерирования доходов данных собственными активами и показывает, сколько прибыли приходиться на 1 руб. вложений в активы:

Ри = П бн / А* 100%

где Ри — рентабельность инвестиций

П бн — прибыль за вычетом налогов,

А — активы.

Рентабельность собственного капитала — показывает, сколько рублей чистой прибыли получено на 1 руб. собственного капитала:

Рск = ЧП / К* 100%

где Р ск - рентабельность собственного капитала

ЧП — чистая прибыль

К — собственный капитал

Валовая рентабельность — показывает сумму прибыли полученной на 1 руб. от реализации и насколько эффективна основная деятельность:

Рв = ВП / В* 100%

где Роб. - валовая рентабельность

ВП — валовая прибыль,

В — валовая выручка

Чистая рентабельность — показывает, какую часть выручки от реализации составляет чистая прибыль:

Рч = ЧП / В* 100%

где Рч - чистая рентабельность

ЧП — чистая прибыль

В — валовая выручка

Число оборотов капитала отражает отношение валовой выручки (оборота) предприятия к величине его капитала и исчисляется по формуле:

Чоб. к. = В / А,

где Чоб. к. - число оборотов капитала,

В — валовая выручка,

А — активы.

Чем выше валовая выручка фирмы, тем больше число оборотов ее капитала. В итоге уровень общей рентабельности определяется по следующей формуле:

Уо. р. = Роб * Чоб. к. ,

где Уо. р. - уровень общей рентабельности,

Роб. - рентабельность оборота,

Чоб. к. - число оборотов капитала.

Иначе говоря, уровень общей рентабельности, то есть индикатор, отражающий прирост всего вложенного капитала (активов), равняется прибыли до начисления процентов, умноженной на 100% и деленной на активы.

Рентабельность вложений предприятия — это показатель рентабельности, который показывает эффективность использования всего имущества предприятия.

Среди показателей рентабельности вложений предприятия выделяют 5 основных:

1. Общая рентабельность вложений, показывающая какая часть балансовой прибыли приходится на 1 руб. имущества предприятия, то есть насколько эффективно оно используется.

2. Рентабельность вложений по чистой прибыли;

3. Рентабельность собственных средств, позволяющая установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования.

4. Рентабельность долгосрочных финансовых вложений, показывающая эффективность вложений предприятия в деятельность других организаций.

5. Рентабельность перманентного капитала. Показывает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность данного предприятия на длительный срок.

Рост любого показателя рентабельности зависит от единых экономических явлений и процессов. Это, прежде всего, совершенствование системы управления производством в условиях рыночной экономики на основе преодоления кризиса в финансово-кредитной и денежной системах. Это повышение эффективности использования ресурсов организациями на основе стабилизации взаимных расчетов и системы расчетно-платежных отношений. Это индексация оборотных средств и четкое определение источников их формирования.

Доходность капитала исчисляется отношением балансовой (валовой, чистой) прибыли к среднегодовой стоимости всего инвестированного капитала или отдельных его слагаемых: собственного (акционерного), заемного, основного, оборотного, производственного капитала и т. д. :

Рк=БП/К; Ркрп/К; Рк=ЧП/К

Показатели рентабельности (доходности) являются общеэкономическими. Они отражают конечный финансовый результат и отражаются в бухгалтерском балансе и отчетности о прибылях и убытках, о реализации, о доходе и рентабельности. Рентабельность можно рассматривать как результат воздействия технико-экономических факторов, а значит, как объекты технико-экономического анализа, основная цель которого выявить количественную зависимость конечных финансовых результатов производственно-хозяйственной деятельности от основных технико-экономических факторов.

Рентабельность является результатом производственного процесса, она формируется под влиянием факторов, связанных с повышением эффективности оборотных средств, снижением себестоимости и повышением рентабельности продукции и отдельных изделий. Общую рентабельность предприятия необходимо рассматривать как функцию ряда количественных показателей — факторов: структуры и фондоотдачи основных производственных фондов, оборачиваемости нормируемых оборотных средств, рентабельности реализованной продукции.

1.3 Резервы увеличения прибыли на предприятии

Резервы роста прибыли — это количественно измеримые возможности ее увеличения за счет роста объема реализации продукции, уменьшения затрат на ее производство и реализацию, недопущения вне реализационных убытков, совершенствование структуры производимой продукции. Резервы выявляются на стадии планирования и в процессе выполнения планов. Определение резервов роста прибыли базируется на научно обоснованной методике их расчета, мобилизации и реализации. Выделяют три этапа этой работы: аналитический, организационный и функциональный.

На первом этапе выделяют и количественно оценивают резервы; на втором разрабатывают комплекс инженерно-технических, организационных, экономических и социальных мероприятий, обеспечивающих использование выявленных резервов; на третьем этапе практически реализуют мероприятия и ведут контроль за их выполнением.

При подсчете резервов роста прибыли за счет возможного роста объема реализации используются результаты анализа выпуска и реализации продукции.

Сумма резерва роста прибыли за счет увеличения объема продукции рассчитывается по формуле:

,

где: -резерв роста прибыли за счет увеличения объема продукции;

Пi-плановая сумма прибыли на единицу i-й продукции;

РПki — количество дополнительно реализованной продукции в натуральных единицах измерения.

Если прибыль рассчитана на рубль товарной продукции, сумма резерва ее роста за счет увеличения объема реализации определяется по формуле:

,

где: PV-возможное увеличение объема реализованной продукции, руб. ;

П-фактическая прибыль от реализации продукции, руб. ;

V-фактический объем реализованной продукции, руб.

Важное направление поиска резервов роста прибыли — снижение затрат на производство и реализацию продукции, например, сырья, материалов, топлива, энергии, амортизации основных фондов и других расходов.

Для выявления и подсчета резервов роста прибыли за счет снижения себестоимости может быть использован метод сравнения. В этом случае для количественной оценки резервов очень важно правильно выбрать базу сравнения. В качестве такой базы могут выступать уровни использования отдельных видов производственных ресурсов: плановый и нормативный: достигнутый на передовых предприятиях: базовый фактически достигнутый средний уровень в целом по отрасли: фактически достигнутый на передовых предприятиях зарубежных стран.

Методической базой экономической оценки резервов снижения затрат овеществленного труда является система прогрессивных технико-экономических норм и нормативов по видам затрат сырья, материалов, топливно-энергетических ресурсов, нормативов использования производственных мощностей, удельных капитальных вложений, норм и нормативов в оборудовании и др.

При сравнительном методе количественного измерения резервов их величина определяется путем сравнения достигнутого уровня затрат с их потенциальной величиной:

,

где: -резерв снижения себестоимости продукции за счет i-го вида ресурсов; -фактический уровень использования i-го вида производственных ресурсов; - потенциальный уровень использования i-го вида производственных ресурсов.

Обобщающая количественная оценка общей суммы резерва снижения себестоимости продукции производится путем суммирования их величины по отдельным видам ресурсов:

,

где: — общая величина резерва снижения себестоимости продукции;

-резерв снижения себестоимости по i-му виду производственных ресурсов.

Если анализу прибыли предшествует анализ себестоимости продукции и определена общая сумма резерва ее снижения, то расчет резерва роста прибыли производится по формуле:

,

где: -резерв увеличения прибыли за счет снижения себестоимости продукции;

-возможное снижение затрат на рубль продукции;

V-фактический объем реализованной продукции за изучаемый период;

PV-возможное увеличение объема реализации продукции.

Резерв увеличения прибыли за счет повышения качества обычно определяется следующим образом: изменение удельного веса каждого сорта умножается на отпускную цену соответствующего сорта, результаты суммируются, и полученное изменение средней цены умножается на возможный объем реализации продукции:

,

где: -резерв увеличения прибыли за счет повешения качества продукции;

УДi-удельный вес i-го вида продукции в общем объеме реализации;

Цi — отпускная цена i-го вида продукции;

V — фактический объем реализации продукции в анализируемом периоде;

PV-возможное увеличение объема реализации продукции.

Основными источниками резервов повышения уровня рентабельности продукции является увеличение суммы прибыли от реализации продукции, снижение себестоимости товарной продукции. Для подсчета резервов увеличения рентабельности продаж может быть использована следующая формула:

,

где: -резерв роста рентабельности;

-рентабельность возможная;

-рентабельность фактическая;

-фактическая сумма прибыли;

-резерв роста прибыли от реализации продукции;

-возможная себестоимость продукции с учетом выявленных резервов;

-фактическая сумма затрат по реализованной продукции.

2. Аналитический отчет о финансово-хозяйственном состоянии организации ОАО «Алтайская компания»

2.1 Характеристика организации

Организация «Алтайская компания» является открытым акционерным обществом (ОАО) — это организационно-правовая форма предприятия.

Место нахождения и почтовый адрес — 690 091, РФ, г. Хабаровск, ул. Пологая, 245

ОАО «Алтайская компания» осуществляет свою деятельность на основании Устава, оформленном в соответствии со ст. 89 п.2 Гражданского Кодекса Р Ф и Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью».

Уставный капитал ОАО составляет 288 517 тыс. руб.

Высшим органом управления ОАО «Алтайская компания» является собрание акционеров.

Целью деятельности ОАО «Алтайская компания» является производство продукции и удовлетворение существующего спроса на нее на рынке Хабаровска, соответственно, получение прибыли в процессе этой деятельности.

2.2 Оценка и анализ экономического потенциала организации

2.2.1 Оценка имущественного положения

Таблица 1

Аналитический баланс организации

Аналитический баланс

Начало периода

Конец периода

Абсолютное отклонение (тыс. руб.)

Темп роста (%)

Начало периода

В % к итогу

Тыс. руб.

В % к итогу

1. АКТИВ

1.1 Имущество, всего

1 040 294

100

1 092 051

100

51 757

104,98

Внеоборотные активы

805 993

77

808 064

74

2 071

100,26

Оборотные активы

234 301

23

283 987

26

49 686

121,21

Запасы

35 992

3

45 485

4

9 493

126,38

Дебиторская задолженность

162 459

16

208 672

19

46 213

128,45

Денежные средства

28 512

3

23 693

2

-4 819

83,10

Прочие оборотные активы

6 569

1

5 476

1

-1 093

83,36

II. ПАССИВ

Имущество

1 040 294

100

1 092 051

100

51 757

104,98

Собственный капитал

806 602

78

827 601

76

20 999

102,60

Заемный капитал

233 692

22

264 450

24

30 758

113,16

Долгосрочные обязательства

33 045

3

36 187

3

3 142

109,51

Краткосрочные обязательства

12 797

1

20 258

2

7 461

158,30

Кредиторская задолженность

187 850

18

208 005

19

20 155

110,73

Анализируя данную таблицу можно сделать вывод, что за отчетный период имущество предприятия увеличилось на 51 757 тыс. руб., составив на конец года 1 092 051 тыс. руб.; данное изменение было обеспеченно увеличением суммы оборотных активов на 96% и увеличением внеоборотных активов на 4%; а так же из-за увеличением суммы собственного капитала на 40,6% и увеличением заемного капитала на 59,4%.

2.2.2 Оценка финансового состояния

2.2.2.1 Анализ ликвидности баланса

Анализ абсолютных показателей приведен ниже.

Таблица 2

Динамика абсолютных показателей ликвидности организации

Актив

На начало года.

На конец года.

Пассив

На начало года.

На конец года.

Платежный излишек, недостаток

На начало года.

На конец года.

Наиболее ликвидные активы

28 512

23 693

Наиболее срочные обязательства

187 850

208 005

-159 338

-184 312

Быстро реализуемые активы

169 028

214 148

Краткосрочные обязательства

6468

5400

162 560

208 748

Медленно реализуемые активы

38 382

47 615

Долгосрочные обязательства

33 045

36 187

5337

11 428

Трудно — реализуемые активы

802 872

804 800

Постоянные обязательства

812 200

841 325

-9328

-36 525

БАЛАНС

1 038 794

1 090 256

БАЛАНС

1 039 563

1 090 917

Баланс недостаточно ликвиден так как А1 < П1; А2 < П2; А3 П3; А4 < П4, как правело недостаток высоко ликвидных средств восполняется менее ликвидными, но эта компенсация несет лишь расчетный характер, так как в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные.

Анализ относительных показателей приведен ниже.

Таблица 3

Динамика относительных показателей ликвидности организации

Коэффициенты

Формула расчета

Нормальное отклонение

На начало года.

На конец года.

Темп роста (%)

Коэффициент покрытия

Баланс строка (290−216) / строка (610+620)

? 2

1, 20

1,33

110,27

Коэффициент срочной ликвидности

Баланс строка (260+250) / строка (610+620)

? 1

0,15

0,11

75,67

Коэффициент ликвидноти при мобилизации

Баланс строка 290/строка (610+620)

0,5 — 0,7

1,21

1,33

110,37

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

Баланс строка (490−190) / строка 290

? 1

0,00

0,07

2646,77

Из данных таблицы следует, что оборотных средств у предприятия не достаточно для покрытия краткосрочных обязательств, так как коэффициент общего покрытия меньше 2.

Коэффициент восстановления платежеспособности 0,6975

Кв = [К т. л. к +6/Т (К т. л. к - К т. л. н)] / К т. л. норм. = [1,33 + 6/12 (1,33 — 1,2)] /2 = 0,6975

Коэффициент утраты платежеспособности 0,6813

Ку = [К т. л. к +3/Т (К т. л. к - К т. л. н)] / К т. л. норм. = [1,33+3/12 (1,33−1,2)] /2 = 0,6813

Предприятие не платежеспособно так как Кв < 1, Ку < 1

2.2.2.2 Анализ финансовой устойчивости

Анализ абсолютных показателей приведен ниже.

Таблица 4. Динамика абсолютных показателей финансовых коэффициентов организации

№ п/п

Показатели

Формула расчета

На начало года.

На конец года.

1

Источники собственных средств

Баланс строка 490

806 602

827 601

2

Внеоборотные активы

Баланс строка 190

805 993

808 064

3

Наличие собственных оборотных средств (Ес)

Стр. 1 — стр. 2

609

19 537

4

Долгосрочные обязательства

Баланс строка 590

33 045

36 187

5

Наличие собственных источников формирования средств (Ет)

Стр. 3 + стр. 4

33 654

55 724

6

Краткосрочные обязательства

Баланс строка 690

200 647

228 263

7

Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (Ео)

Стр. 5 + стр. 6

234 301

283 987

8

Общая величина запасов и затрат (Z)

Баланс строка 290

234 301

283 987

9

Излишек (+), Недостаток (-) собственных оборотных средств (Ес/)

Стр. 3 — стр. 8

-233 692

-264 450

10

Излишек (+), Недостаток (-) собственных источников формирования средств (Ет/)

Стр. 5 — стр. 8

-200 647

-228 263

11

Излишек (+), Недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов и затрат (Ео/)

Стр. 7 — стр. 8

0

0

12

Тип финансовой устойчивости

3 тип

3 тип

Финансовое состояние предприятия неустойчивое так как Ес/ < 0; Ет/ < 0; Ео/ = 0 это означает что затраты и запасы обеспечиваться за счет собственных оборотных средств и долгосрочных кредитов и займов.

Анализ относительных показателей приведен ниже.

Таблица 5

Динамика относительных показателей финансовых коэффициентов организации

Коэффициенты

Формула расчета

Нормальное отклонение

На начало года.

На конец года.

Темп роста (%)

Коэффициент автономи

Баланс строка 490/строка 700

? 0,5

0,78

0,76

97,74

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств

Баланс строка (590+690) / строка 490

? 1

0,29

0,32

110,29

Коэффициент обеспечения оборотных средств

Баланс строка (490−190) / строка 290

? 0,1

0,003

0,069

2646,77

Коэффициент маневренности

Баланс строка (490−190) / строка 490

? 0,5

0,001

0,024

3126,65

Коэффициент финансирования

Баланс строка 490/строка (590+690)

? 1

3,45

3,13

90,67

Анализ коэффициентов финансовой устойчивости свидетельствует об не устойчивом финансовом состоянии.

Коэффициент автономии выше критического и составляет 0,76, это говорит о том, что доля собственных средств в объеме ресурсов предприятия составляет 76%.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств ниже критического и составляет 0,32, это говорит о том, что 32% деятельности предприятия финансируются за счет заемных источников.

Коэффициент обеспечения оборотных средств за отчетный период увеличился с 0,003 до 0,069 но находится на намного ниже критическом уровне.

Коэффициент маневренности ниже критического, т. е. предприятие уже не имеет возможности для свободного финансового маневрирования, так как доля средств, вложенных в наиболее ликвидные активы очень мала.

Коэффициент финансирования выше критического и составляет 3,13.

Для изменения такого финансового состояния необходимо улучшить ряд финансовых показателей.

2.2.3 Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности организации

2.2.3.1 Оценка деловой активности

Таблица 6

Динамика показателей деловой активности организации

№ п/п

Наименование показателя

Формула расчета

Начало периода

Конец периода

Темп роста %

1

Выручка от реализации

Форма 2 строка 10

568 575

429 591

75,56

2

Чистая прибыль

Форма 2 строка 190

52 540

59 707

113,64

3

Средняя стоимость ОПФ

Баланс строка 120

759 531

731 315

96,29

4

Средний остаток оборотных средств

Баланс строка 290

234 301

283 987

121,21

5

Средний остаток запаов

Баланс строка 210

35 992

45 485

126,38

6

Средний остаток кредиторской задолженности

Баланс строка 590+ строка 690

233 692

264 450

113,16

7

Собственный капитал

Баланс строка 490

806 602

827 601

102,60

8

Фондоотдача

стр. 1/стр 3

0,75

0,59

78,47

9

Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах)

стр. 1/стр 4

2,43

1,51

62,34

10

Оборачиваемость средств в расчетах (в днях)

360/стр 9

148,35

237,98

160,42

11

Оборачиваемость запасов (в оборотах)

стр. 1/стр 5

15,80

9,44

59,79

12

Оборачиваемость запасов (в днях)

360/стр 11

22,79

38,12

167,26

13

Оборачиваемость кредиторской задолженности (в оборотах)

стр. 1/стр 6

2,43

1,62

66,77

14

Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях)

360/стр 13

147,96

221,61

149,77

15

Оборачиваемость собственного капитала (в оборотах)

стр. 1/стр 7

0,70

0,52

73,64

16

Оборачиваемость собственного капитала (в днях)

360/стр 15

510,71

693,53

135,80

2.2.3.2 Анализ рентабельности

Таблица 7

Динамика показателей рентабельности

№ п/п

Показатель

Формула расчета

За предыдущий период

За отчетный период

Абсолютное отклонение

Темп прироста

1

Выручка от продажи

Форма 2 строка 10

568 575

429 591

-138 984

75,56

2

Себестоимость проданных товаров

Форма 2 строка 20

433 585

322 114

-111 471

74,29

3

Валовая прибыль

Форма 2 строка 29

134 990

107 477

-27 513

79,62

4

Прибыль от продаж

Форма 2 строка 50

131 465

105 068

-26 397

79,92

5

Прибыль бухгалтерская (до налогообложения)

Форма 2 строка 140

88 379

77 113

-11 266

87,25

6

Прибыль от обычной деятельности

Форма 2 строка 160

52 540

59 707

7167

113,64

7

Чистая прибыль (нераспределенная прибыль отчетного периода).

Форма 2 строка 190

52 540

59 707

7167

113,64

8

Сальдо баланса

Баланс строка 700

1 040 294

1 092 051

51 757

104,98

9

Собственный капитал

Баланс строка 490

806 602

827 601

20 999

102,60

10

Долгосрочные обязательства

Баланс строка 590

33 045

36 187

3142

109,51

11

Рентабельность продаж (R1)

стр. 4/стр. 1

23,12

24,46

1,34

105,78

12

Бухгалтерская рентабельность от обычной деятельности (R2)

стр. 6/стр. 2

9,24

13,90

4,66

150,41

13

Чистая рентабельность (R3)

стр. 7/стр. 3

9,24

13,90

4,66

150,41

14

Экономическая рентабельность (R4)

стр. 7/стр. 8

5,05

5,47

0,42

108,26

15

Рентабельность собственного капитала (R5)

стр. 7/стр. 9

6,51

7,21

0,70

110,76

16

Валовая рентабельность (R6)

стр. 3/стр. 1

23,74

25,02

1,28

105,38

17

Затрате отдача (R7)

стр. 4/стр. 2

30,32

32,62

2,30

107,58

18

Рентабельность перманентного капитала (R8)

стр. 7/ (стр. 9 + стр. 10) *100

6,26

6,91

0,65

110,47

19

Период окупаемости собственного капитала

360/стр. 15

55,3

49,9

-5,37

90,29

Валовая рентабельность () отражает, что в отчетном периоде на рубль реализованной продукции приходиться 25,02 руб. валовой прибыли что на 1,28 рубля больше чем в предыдущем периоде.

Бухгалтерская рентабельность от обычной деятельности (R2) — показывает уровень прибыли после выплаты налогов и составляет 13,9 руб. в предыдушем году. Чистая рентабельность (R3) — показывает, что в отчетном периоде на 1 рубль выручки, приходится 13,9 руб. чистой прибыли.

Затратоотдача (), показывает, что в отчетном периоде на 1 рубль затрат, приходится 32,62 руб. прибыли от продажи.

Рентабельности активов () показывает что в отчетном периоде на 1 руб. собственного имущества предприятие получает 5,47 руб. прибыли, это на 0,42 руб. меньше чем в предыдущем периоде.

Показатель рентабельности собственного капитала () позволяет установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования, и составляет 7,2 руб. в отчетном периоде, что на 88,5% меньше чем в предыдущем

Рентабельность перманентного капитала (R8) - показывает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность организации на длительный срок, и составляет 6,91 руб., что на 10,5% больше чем в предыдущем периоде.

Исходя из вышеизложенного, можно сделать вывод, что в отчетном периоде деятельность предприятия была менее эффективна по сравнению с предыдущим годом.

Заключение

Прибыль в рыночной экономике используется как важнейший инструмент государственного регулирования деятельности субъектов хозяйствования.

Поиск резервов повышения эффективности использования всех видов имеющихся ресурсов — одно из важнейших задач любого производства. Выявлять и практически использовать эти резервы можно только с помощью тщательного финансового экономического анализа.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия является неотъемлемой частью финансово-экономического анализа. Основными показателями, характеризующими эффективность деятельности предприятия является прибыль и рентабельность.

Исходя из анализа ОАО «Алтайская компания» можно сделать следующие выводы:

За отчетный период имущество предприятия увеличилось на 5%.

Баланс недостаточно ликвиден так как и как следствие что оборотных средств у предприятия не достаточно для покрытия краткосрочных обязательств.

Анализ коэффициентов финансовой устойчивости свидетельствует об не устойчивом финансовом состоянии, хотя рентабельность предприятия увеличилась по сравнению с прошлым годом.

Исходя из вышеизложенного, можно сделать вывод, что в отчетном периоде деятельность предприятия была менее эффективна по сравнению с предыдущим годом.

Список использованной литературы

1. Абрютина М. С., Грачев А. В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М.: Дело и сервис. 2001. — 298 с.

2. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности под ред.В. И. Стражева. — Мн.: Выш. шк., 1999. — 411 с.

3. Баканов М. И., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. — Н.: Учебник Финансы и статистика, 1997. — 432 с.

4. Бороненкова С. А. Управленческий анализ. М.: Финансы и статистика, 2001. — 396 с.

5. Ефимова О. В. Финансовый анализ. М.: Бухгалтерский учет, 2003. — 434 с.

6. Ковалев В. В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 1996. — 444 с.

7. Любушин М. П., Лещева В. Б., Дьякова В. Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. Учебное пособие для вузов. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 1999. — 330 с.

8. Палий В. Ф., Суздальцева Л. П. Технико-экономический анализ производственно-хозяйственной деятельности машиностроительных предприятий. — М.: Машиностроение, 1989. — 262 с.

9. Пешкова Е. П. Маркетинговый анализ деятельности фирмы. — М.: «Ось-89», 1998. 312 с

10. Риполь-Сарагоси Ф. Б. Финансовый и управленческий анализ. — М.: Издательство Приор, 1999. — 607 с

11. Ришар Жак. Аудит и анализ хозяйственной деятельности предприятия. — М.: Аудит. ЮНИТИ, 1997. — 181 с.

12. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Минск; Москва: Экоперспектива, 2000. — 425 с.

13. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализ предприятия. — М.: Инфра — М, 1996. 514 с.

Приложение 1

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС Организация: Открытое акционерное общество «Алтайская компания»

АКТИВ

Код стр.

На начало отч. периода

На конец отч. периода

1

2

3

4

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы (04, 05)

110

1 573

1 800

патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными права и активы

111

организационные расходы

112

374

627

деловая репутация организации

113

Основные средства (01, 02, 03)

120

759 531

731 315

земельные участки и объекты природопользования

121

здания, машины и оборудование

122

569 724

543 972

Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61)

130

41 768

71 685

Доходные вложения в материальные ценности (03)

135

имущество для передачи в лизинг

136

имущество, предоставляемое по договору проката

137

Долгосрочные финансовые вложения (06,82)

140

3 121

3 264

инвестиции в дочерние общества

141

2 325

2 325

инвестиции в зависимые общества

142

30

инвестиции в другие организации

143

766

939

займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев

144

прочие долгосрочные финансовые вложения

145

Прочие внеоборотные активы

150

ИТОГО по разделу I

190

805 993

808 064

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

210

35 992

45 485

сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 12, 13, 16)

211

30 317

40 023

животные на выращивании и откорме (11)

212

2

8

затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) (20, 21, 23, 29, 30, 36, 44)

213

1

228

готовая продукция и товары для перепродажи (16, 40, 41)

214

4 941

4 092

товары отгруженные (45)

215

расходы будущих периодов (31)

216

731

1 134

прочие запасы и затраты

217

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19)

220

6 569

5 476

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожид. через 12м)

230

737

630

покупатели и заказчики (62, 76, 82)

231

38

38

векселя к получению (62)

232

задолженность дочерних и зависимых обществ (78)

233

авансы выданные (61)

234

прочие дебиторы

235

699

592

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

240

162 459

208 672

покупатели и заказчики (62, 76, 82)

241

132 203

175 307

векселя к получению (62)

242

900

2 612

задолженность дочерних и зависимых обществ (78)

243

задолженность участников (учредителей) по взносам в Уст. Кап. (75)

244

авансы выданные (61)

245

20 046

23 497

прочие дебиторы

246

9 310

7 256

Краткосрочные финансовые вложения (56,58,82)

250

812

14 382

займы, предоставленные организациям на срок менее 12 месяцев

251

собственные акции, выкупленные у акционеров

252

прочие краткосрочные финансовые вложения

253

812

14 382

Денежные средства

260

27 700

9 311

касса (50)

261

267

385

расчетные счета (51)

262

26 643

7 200

валютные счета (52)

263

прочие денежные средства (55, 56, 57)

264

790

1 726

Прочие оборотные активы

270

32

31

Расходы не профинансированные из бюджета

271

ИТОГО по разделу II

290

234 301

283 987

БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)

300

1 040 294

1 92 051

ПАССИВ

Код стр

На начало отчетного периода

На конец отчетного периода

1

2

3

4

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

Уставный капитал (85)

410

288 517

288 517

Добавочный капитал (87)

420

419 228

458 906

Резервный капитал (86)

430

8 399

12 544

резервы, образованные в соответствии с законодательством

431

8 399

12 544

резервы, образованные в соответствии с учредительными документами

432

Фонд социальной сферы (88)

440

6 157

6 137

Целевые финансирование и поступления (96)

450

Фонд накопления

451

-

-

Фонд потребления

452

Нераспределенная прибыль прошлых лет (88)

460

84 301

8957

Непокрытый убыток прошлых лет (88)

465

Нераспределенная прибыль отчетного года (88)

470

52 540

Непокрытый убыток отчетного года (88)

475

Расходы отчётного года не перекрытые финансированием

476

ИТОГО по разделу III

490

806 602

827 601

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты (92, 95)

510

кредиты банков, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты

511

займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты

512

Прочие долгосрочные обязательства

520

33 045

36 187

ИТОГО по разделу IV

590

33 045

36 187

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты (90, 94)

610

6 468

5400

кредиты банков, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты

611

6 468

5400

займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты

612

Кредиторская задолженность

620

187 850

208 005

поставщики и подрядчики (60, 76)

621

86 595

65 948

векселя к уплате (60)

622

19 394

41 820

задолженность перед дочерними и зависимыми обществами (78)

623

задолженность перед персоналом организации (70)

624

9 230

10 576

задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69)

625

6 087

4 002

задолженность перед бюджетом (68)

626

18 971

29 550

авансы полученные (64)

627

21 046

20 855

прочие кредиторы

628

26 527

35 254

Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (75)

630

6 316

11 845

Доходы будущих периодов (83)

640

13

137

Резервы предстоящих расходов (89)

650

2 876

Прочие краткосрочные обязательства

660

ИТОГО по разделу V

690

200 647

228 263

БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690)

699

1 040 294

1 092 051

СПРАВКА О НАЛИЧИИ ЦЕННОСТЕЙ НА ЗАБАЛАНСОВЫХ СЧЕТАХ

Наименование показателя

Код стр.

На начало отчетного периода

На конец отчетного периода

1

2

3

4

Арендованные основные средства (001)

910

29 052

36 697

в том числе по лизингу

911

6 649

12 963

Товарно — материальные ценности, принятые на ответственное хранение (002)

920

7

1

Товары, принятые на комиссию (004)

930

Списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов (007)

940

3 052

3 504

Обеспечения обязательств и платежей полученные (008)

950

8 832

29 303

Обеспечения обязательств и платежей выданные (008)

960

Износ жилищного фонда (014)

970

693

712

Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов (015)

980

Бланки строгой отчётности

990

271

263

ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ

Коды

по отгрузке

Наименование показателя

Код стр.

За отчетный период

За аналогичный период прошлого года

1

2

3

4

I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом) налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)

10

568 575

429 591

в том числе:

Доходы от услуг связи

11

550 090

409 126

Доходы от торговой деятельности

12

17 682

19 807

Доходы социальной сферы

13

202

188

Прочие виды деятельности

14

601

470

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

20

433 585

322 114

в том числе:

Затраты основной деятельности

21

413 870

302 656

Затраты по торговой деятельности

22

16 752

18 723

Затраты социальной сферы

23

2 357

406

Затраты от других видов деятельности

24

606

329

Валовая прибыль

29

134 990

107 477

Коммерческие расходы

30

3 525

2 409

Управленческие расходы

40

Прибыль (убыток) от продаж (строки (010 — 020 — 030 — 040))

50

131 465

105 068

II. Операционные доходы и расходы

Проценты к получению

60

12

45

Проценты к уплате

70

Доходы от участия в других организациях

80

60

5

Прочие операционные доходы

90

34 567

16 251

Прочие операционные расходы

100

53 097

28 754

III. Внереализационные доходы и расходы

Внереализационные доходы

120

2 476

1 067

Внереализационные расходы

130

27 104

16 569

Прибыль (убыток) до налогообложения (строки 050 + 060 — 070 + 080 + 090 — 100 + 120 — 130)

140

88 379

77 113

Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи

150

35 839

17 406

Прибыль (убыток) от обычной деятельности

160

52 540

59 707

IV. Чрезвычайные доходы и расходы

Чрезвычайные доходы

170

Чрезвычайные расходы

180

Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода) (строки (160 + 170 — 180))

190

52 540

59 707

ПоказатьСвернуть
Заполнить форму текущей работой