Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "Окская судоверфь"

Тип работы:
Отчет
Предмет:
Финансы


Узнать стоимость

Детальная информация о работе

Выдержка из работы

Содержание

Введение

1. Общие сведения о предприятии

2. Анализ финансового состояния ОАО «Окская судоверфь»

2.1 Оценка динамики и структуры имущества и источников его формирования

2.2 Оценка финансовой ситуации на предприятии

2.3 Расчет и анализ коэффициентов финансовой устойчивости

2.4 Анализ платежеспособности предприятия

2.4.1 Анализ ликвидности активов

2.4.2 Анализ ликвидности баланса

3. Анализ себестоимости изделий по статьям калькуляции

Заключение

Список использованной литературы

Приложения

Введение

финансовый имущество ликвидность платежеспособность

Финансовое состояние хозяйствующего субъекта — это характеристика его финансовой конкурентоспособности (то есть платежеспособности, кредитоспособности и ликвидности), использование финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими предприятиями.

В условиях рыночных отношений исключительно велика роль анализа финансового состояния предприятия. Финансовое состояние является результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений предприятия, и поэтому определяются совокупностью производственно-хозяйственных факторов.

Достижение хорошего финансового состояния и конкурентоспособности требует, среди прочих факторов, систематического проведения финансового анализа как комплексного анализа всей хозяйственной деятельности.

В традиционном понимании анализ финансового состояния представляет собой метод оценки и прогнозирования финансового состояния предприятия на основе его бухгалтерской отчетности. Такого рода анализ может выполняться как управленческим составом данного предприятия, так и любым внешним аналитиком, поскольку в основном базируется на общедоступной информации.

С увеличением численности населения, совершенствованием средств производства, ростом материальных и духовных потребностей человека анализ постепенно стал первейшей жизненной необходимостью цивилизованного общества. Без анализа сегодня вообще невозможна сознательная деятельность людей. Анализ хозяйственной деятельности является важным элементом в системе управления производством, действенным средством выявления внутрихозяйственных резервов, основой разработки научно обоснованных планов и управленческих решений. Роль анализа как средства управления производства с каждым годом возрастает. Это обусловлено разными обстоятельствами. Во-первых, необходимость неуклонного повышения эффективности производства в связи с ростом дефицита и стоимости сырья, повышением науко- и капиталоемкости производства. Во-вторых, отходом от командно — административной системы управления и постепенным переходом к рыночным отношениям. В-третьих, созданием новых форм хозяйствования в связи с разгосударствлением экономики, приватизацией предприятий и прочими мероприятиями экономической реформы.

Главными критериями оценки финансов предприятия являются показатели платежеспособности, ликвидности и финансовой устойчивости предприятия.

На основании этих показателей, рассчитанных и проанализированных в динамике, в данном отчете о практике проведен анализ финансового состояния ОАО «Окская судоверфь»

При написании данного отчета о практике использовались данные бухгалтерского баланса ОАО «Окская судоверфь» за 2009 год (приложение 1).

Глава 1. Общие сведения о предприятии

ОАО «Окская судоверфь» — это предприятие с давними традициями судостроения, основанное в 1907 году, расположено на юго-западе Нижегородской области, в городе Навашино на реке Оке. Верфь долгие годы является крупным производителем и поставщиком речных и морских судов различного типа и назначения. Производственные мощности и оснащение верфи позволяют строить суда, отвечающие международным требованиям.

Современное Открытое акционерное общество «Окская судоверфь» создано в порядке приватизации государственного предприятия «Навашинский судостроительный завод «Ока».

В 2004 году ОАО «Окская судоверфь» вошло в холдинг ОАО «Волго-Балтийская Компания», включающего в себя ОАО «Северо-Западное пароходство», ОАО «Волжское пароходство», ООО «Волга-Флот-Танкер» и ОАО «Окская судоверфь».

ОАО «Окская судоверфь» открыто для развития экономических связей с российскими и зарубежными партнерами для проведения совместных инвестиционных проектов.

Основное направление деятельности: судостроение.

Основные виды выпускаемой продукции:

универсальные сухогрузные суда смешанного плавания, контейнеровозы, нефтеналивные и сухогрузные баржи, танкеры;

автодорожные наплавные мосты,

блоки грузовые, канифас-блоки, блоки для радиоантенн,

контейнерное гнездо,

стропы грузовые,

металлоконструкции для строительной промышленности.

блок-формы для замораживания мясной и рыбной продукции,

судовые трапы,

металлоконструкции для строительной промышленности.

На предприятии постоянно осуществляется процесс совершенствования технологии производства, повышения качества продукции, продолжается освоение и строительство новых, более современных типов судов.

Предприятие имеет сертификаты классификационных обществ: Российского Морского Регистра судоходства и Российского Речного Регистра.

Система менеджмента качества сертифицирована по ИСО 9001: 2000.

Производственная структура предприятия: ОАО «Окская судоверфь «является судостроительным предприятием с развитыми самостоятельными производствами, вспомогательными цехами и инженерно-техническими службами, обеспечивающими строительство современных судов.

Основное производство:

корпусообрабатывающее производство

сборочно-сварочное производство

корпусостроительное производство

производство изделий МСЧ

трубомедницкое и механомонтажное производство

достроечно-малярное производство

заготовительное производство

механическое производство

Вспомогательное производство:

стапельный участок

инструментальный цех

транспортно-складской цех

энергетический цех

Цеха основного производства обеспечивают выпуск основной судостроительной продукции. Вспомогательное производство обслуживает сложный производственно-технологический комплекс предприятия.

Инженерно-технические службы решают все виды задач сопровождения в производстве объектов судостроения и укомплектованы высококвалифицированными специалистами. Каждое подразделение предприятия обеспечено подготовленными кадрами соответствующей квалификации. На предприятии действует система повышения квалификации персонала.

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

2.1 Оценка динамики и структуры имущества и источников его формирования

Для анализа динамики и структуры имущества предприятия и источников его формирования сгруппируем статьи баланса в отдельные специфические группы, то есть составим агрегированный баланс. Для группировки статей баланса и проведения расчетов составим таблицу 1- Аналитическая группировка и анализ статей актива баланса и таблицу 2 — Аналитическая группировка и анализ статей пассива баланса.

Таблица 1 — Анализ структуры и динамики актива баланса.

Актив баланса

2008 год

2009 год

Изменение, руб.

Темп роста, %

руб.

%

руб.

%

Имущество — всего

314 443

100

350 952

100

36 509

111,6

1. Внеоборотные активы

86 766

27,6

96 681

27,5

9915

111,4

2. Оборотные активы

227 677

72,4

254 271

72,5

26 594

111,7

2. 1Материальные оборотные средства (запасы)

148 725

65,3

145 275

57,1

-3450

97,7

2.2. Дебиторская задолженность

35 427

15,6

67 097

26,4

31 670

189,4

2.3. Денежные средства

43 525

19,1

41 989

16,5

-1536

96,5

Рисунок 1 — Оборотные и внеоборотные активы ОАО «Окская судоверфь» за 2008−2009 года.

Анализ показывает, что в отчетном периоде на фабрике в структуре его активов наблюдалось существенное преобладание внеоборотных над оборотными средствами. Причем за второе полугодие 2009 года доля средств, выведенных из оборота, заметно снизилась. Рост общей стоимости имущества составил 11,6%, это вызвано, в основном за счет роста стоимости оборотных активов, это 26 594 руб. или 11,7%. В целом структуру актива баланса предприятия можно оценить как неудовлетворительную, но с тенденцией на улучшение, так как рост суммы оборотных активов превышает рост суммы внеоборотных активов.

Таблица 2 — Анализ структуры и динамики пассива баланса.

Пассив баланса

2008 год

2009 год

Изменение, руб.

Темп роста, %

руб.

%

руб.

%

Источники имущества — всего

314 443

100

350 925

100

36 482

111,6

1. Собственный капитал

44 825

14,3

44 869

12,8

44

100,1

2. Заемный и привлеченный капитал

269 618

85,7

306 056

87,2

36 438

113,5

2.1 Долгосрочные обязательства

40 394

15,0

45 930

15,0

5536

113,7

2. 2Краткосрочные кредиты

121 335

45,0

102 825

33,6

-18 510

84,7

2.3. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы

107 889

40,0

157 301

51,4

49 412

145,8

Рисунок 2 — Собственный и заемный капитал ОАО «Окская судоверфь» за 2008−2009 года.

В структуре пассива баланса необходимо отметить, что на начало отчетного года соотношение собственных и заемных средств было как 14% к 86% соответственно, а к концу года оно стало 44% к 56%. В динамике пассива необходимо отметить рост заемного капитала на 2574,9 тыс. руб. или 257,3% и увеличение собственного капитала к концу года на 36 438 руб., что составило 13,5%. В целом структуру пассива предприятия можно оценить как удовлетворительную, так как рост заёмных средств уменьшается, что в свою очередь ведёт к здоровой финансовой обстановке на предприятии в целом.

Таким образом, можно сделать вывод, что к концу года валюта баланса увеличилось по стоимостным показателям на 36 482 руб. или 11,6%. Анализ показывает, что в отчетном периоде на фабрике в структуре его активов наблюдалось существенное преобладание внеоборотных над оборотными средствами. Рост общей стоимости имущества составил 71%, это вызвано, в основном за счет роста стоимости оборотных активов, это 26 594 руб. или 11,7%. В целом структуру актива баланса предприятия можно оценить как удовлетворительную, так как рост суммы оборотных активов превышает рост суммы внеоборотных активов. В динамике пассива необходимо отметить рост заемного капитала на 36 438 руб. или 13,5% и увеличение собственного капитала к концу года на 44 руб., что составило 0,1%. Во всех статьях наблюдается увеличение. В целом структуру пассива предприятия можно оценить как удовлетворительную, но с тенденцией к ухудшению, так как рост заемных средств превышает рост собственных средств.

2.2 Оценка типа финансовой ситуации на предприятии

Проведем оценку типа финансовой ситуации на основе балансовой модели:

F + EM + EP = CC + CD + C K + CP

где F — стоимость внеоборотных активов (с. 190);

EM — стоимость производственных запасов (с. 210 + 220);

EP — денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность и прочие оборотные активы (с. 230+ 240+250+260+270);

CC — источники собственных средств (с. 490);

CD — долгосрочные обязательства (с. 590);

CK — краткосрочные займы и кредиты (с. 610);

CP — кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы (с. 690 — 610).

Учитывая, что собственные средства и долгосрочные кредиты направляются в основном на формирование внеоборотных активов, балансовую модель преобразуют:

EM + EP = ((CC + CD) — F) + (CK + CP)

Показатель EC, равный (CC+CD) — F, называют собственными оборотными средствами. Он отражает величину источников собственных средств, оставшихся в распоряжении предприятия после полного обеспечения внеоборотных активов. Этот остаток находится в мобильной форме и может быть направлен на формирование оборотного капитала (в первую очередь, производственных запасов).

Из преобразованной балансовой модели следует, что при EM EC (полной обеспеченности запасов собственными источниками финансирования) будет выполняться условие платежеспособности предприятия EP CK+CP (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и прочие оборотные активы полностью покроют краткосрочную задолженность).

На основании приведенных формул выделяют четыре типа финансовой ситуации.

1) Абсолютная устойчивость финансового состояния предприятия, гарантирующая его платежеспособность. Она задается условием:

EM < EC + CK

2) Нормальная устойчивость финансового состояния предприятия, обеспечивающая высокую платежеспособность:

EM EC + CK

(достаточно примерного равенства в пределах 10%)

3) Неустойчивое финансовое состояние, связанное с нарушением платежеспособности, при котором сохраняется возможность восстановить равновесие за счет источников, ослабляющих финансовую напряженность (Co):

EM EC + CK + CO

В состав таких источников включается сумма превышения кредиторской задолженности над дебиторской (с. 620 — (с. 230 + с. 240)).

Источники, ослабляющие финансовую напряженность, могут быть использованы только непродолжительное время, поэтому такое состояние предприятия оценивается как предкризисное.

4) Кризисное финансовое состояние:

EM > EC + CK + CO

Следует оценить тип финансовой ситуации на анализируемом предприятии по состоянию на начало и конец отчетного периода. Для этого рекомендуется составить таблицы 3 и 4.

Таблица 3- Исходные данные для оценки типа финансовой ситуации.

Показатели

Условное

Значение, руб.

обозначение

на начало года

на конец года

1. Стоимость внеоборотных активов

F

86 766

96 681

2. Стоимость запасов

148 725

145 275

3. Денежные средства, краткосрочные вложения, дебиторская задолженность и прочие оборотные активы

100 333

139 595

4. Источники собственных средств

44 825

44 869

5. Долгосрочные обязательства

CD

40 394

45 930

6. Краткосрочные займы и кредиты

CK

121 335

102 825

7. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы

CP

107 889

157 301

8. Собственные оборотные средства

EC = CС+CD-F

-1547

-5882

9. Сумма источников средств, ослабляющих финансовую напряженность

СO

72 131

89 913

Таблица 4- Оценка типа финансовой ситуации на предприятии.

Тип финансовой ситуации

Соответствует

На начало года

На конец года

условию

Абсолютная устойчивость

EM < EC + CK

EM

EC + CK

EM

EC + CK

500 653 >

119 788

520 596<

96 943

Нормальная устойчивость

EM? EC + CK

EM

EC + CK

EM

EC + CK

500 653>

499 952

520 596<

602 313

Неустойчивое финансовое состояние

EM? EC + CK + CO

EM

EC+CK+CO

EM

EC+ CK+CO

500 653<

191 919

520 596 <

186 856

Кризисное финансовое состояние

EM > EC + CK + CO

EM

EC + CK+ CO

EM

EC + CK+ CO

500 653 <

191 919

520 596 <

186 856

Существует другая методика, основанная на расчете трехкомпонентного показателя. Она позволяет определить тип финансовой ситуации и риск потери финансовой устойчивости.

Оценка финансовой ситуации на основе трехкомпонентного показателя ведется в следующем порядке.

1) Определение потребности в материальных оборотных средствах (запасах):

ЕМ- суммарная стоимость запасов;

2) Определение возможных источников финансирования запасов.

ЕСОС- источники собственных оборотных средств

ЕСОС= СС-F

ЕСД- источники собственных и долгосрочных заемных средств:

ЕСД=(СС +СД) -F

ЕО- общая величина источников формирования запасов, собственные средства, долгосрочные займы и кредиты:

ЕО=(СС +СД +СК) -F.

3) Рассчитываются показатели обеспеченности запасов источниками формирования, характеризующими их излишек или недостаток.

± ФС- излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств:

± ФС= ЕСОС- ЕМ.

± ФСД — излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов:

± ФС= ЕСД — ЕМ.

± ФО — излишек (+) или недостаток (-) общей суммы источников формирования запасов:

± ФО= ЕО- ЕМ.

4) Формируется трехкомпонентный показатель, характеризующий тип финансовой ситуации:

S (± Ф)={ S (± ФС)}; { S (± ФСД) };{ S (± ФО)}.

Где каждая компонента равна:

S (± Ф)=1, если Ф?0,

S (± Ф)=0, если Ф<0.

Трехкомпонентный показатель, таким образом, должен иметь вид:

S (± Ф)= {1; 1;1},

S (± Ф)= {0; 1;1},

S (± Ф)= {0; 0;1},

S (± Ф)= {0; 0;0}.

5) Определяют зоны риска потери устойчивости в зависимости от типов финансовой ситуации.

Таблица 5- Характеристика типов финансовой ситуации на основе трехкомпонентного показателя.

Тип финансовой ситуации

Трехкомпонентный показатель

Зона риска

Характеристика

Абсолютная финансовая устойчивось

{1; 1;1}

Безрисковая зона

Встречается редко, крайний тип устойчивочти, когда запасы полностью обеспечены собственными средствами. Рис потери устойчивости отсутствует.

Допустимая финансовая устойчивось

{0; 1;1}

Зона допустимого риска

Характеризует ситуацию недостатка собственных оборотных средств и излишка долгосрочных источников.

Неустойчивое финансовое состояние

{0; 0;1}

Зона критического риска

Сохраняется возможность восстановления устойчивости за счет использования краткосрочных кредитов.

Кризисное состояние

{0; 0;0}

Зона катастрофического риска

Предприятие полностью зависит от заемных средств, происходит замедленное погашение кредиторской задолженности. Усиливаются риски неплатежеспособности, кредитный риск, риск банкротства.

Таблица 6- Оценка финансовой ситуации по трехкомпонентному показателю.

Показатели

На начало года

На конец года

1. Стоимость внеоборотных активов

86 766

96 681

2. Стоимость запасов

148 725

145 275

3. Источники собственных средств

44 825

44 869

4. Долгосрочные обязательства

40 394

45 930

5. Краткосрочные кредиты и займы

121 335

102 825

6. Источники собственных оборотных средств

-41 941

-51 812

7. Источники собственных и долгосрочных заемных средств

-1547

-5882

8. Общая величина источников формирования запасов

119 788

96 943

9. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств

-190 666

-197 087

10. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных средств

-150 272

-151 157

11. Излишек (+), недостаток (-) общей суммы источников формирования запасов

-28 937

-48 332

Трехкомпонентный показатель

{0; 0;0}

{0; 0;0}

Трехкомпонентный показатель как на начало года, так и на конец имеет значение — {0; 0;0}. Это говорит о том, что предприятие полностью зависит от заемных средств, происходит замедленное погашение кредиторской задолженности. Усиливаются риски неплатежеспособности, кредитный риск, риск банкротства. А значит, предприятие находится в кризисном состоянии. Наблюдается увеличение на конец года недостатка общей суммы источников финансирования запасов.

2.3 Расчет и анализ коэффициентов финансовой устойчивости

В системе относительных показателей финансовой устойчивости предприятия выделяют ряд коэффициентов, которые следует рассчитывать на начало и конец анализируемого года и рассматривать в динамике.

1) Определяющее значение среди показателей рыночной устойчивости занимает коэффициент автономии (k1), характеризующий долю источников собственных средств в общем, объеме капитала. Оптимальное значение коэффициента — не ниже 0,7−0,8, минимально допустимое — не ниже 0,5. Рассчитывается k1 по формуле:

где В — валюта (итог) баланса, руб.

2) Коэффициент автономии дополняется коэффициентом соотношения заемных и собственных средств (k2), который показывает, какая часть деятельности предприятия осуществляется за счет заемных средств. Нормальное соотношение заемных и собственных средств — не выше 1. Определяется k2 по формуле:

3) Существенной характеристикой устойчивости финансового состояния является коэффициент маневренности (k3), показывающий, какая часть собственных средств предприятия находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Рассчитывается k3 по формуле:

Высокие значения коэффициента маневренности положительно характеризуют финансовую устойчивость предприятия. Оптимальное значение — не ниже 0,3.

4) Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками формирования (k4), рассчитывается по формуле:

Нормальное значение коэффициента — не меньше 0,5 — 0,7.

Степень иммобилизации (связывания) оборотных средств в расчетах характеризует показатель доли дебиторской задолженности в имуществе предприятия (k5), который рассчитывается по формуле:

где EDZ — сумма дебиторской задолженности (с. 230 + с. 240) баланса, руб. Допустимым значением показателя считается величина не более 0,1.

Расчет коэффициентов проводится таблице 7.

Таблица 7 — Коэффициенты финансовой устойчивости.

Показатели

Значение показателя

Изменение

Рекомендуемое

Фактическое

На начало 2009 года

На конец 2009 года

1. Стоимость запасов, тыс. руб.

148 725

145 275

-3450

2. Сумма дебиторской задолженности, тыс. руб.

35 427

67 097

31 670

3. Источники собственных средств, тыс. руб.

44 825

44 869

44

4. Долгосрочные обязательства, тыс. руб.

40 394

45 930

5536

5. Краткосрочные кредиты и займы, тыс. руб.

121 335

102 825

-18 510

6. Кредиторская задолженность, тыс. руб.

107 889

157 301

49 412

7. Имущество (капитал) предприятия, тыс. руб.

314 443

350 952

36 509

8. Собственные оборотные средства, тыс. руб.

-41 941

-51 812

-9871

9. Коэффициент автономии

0,7−0,8

0,14

0,13

-0,01

10. Коэффициент маневренности

0,2

-0,94

-1,15

-0,22

11. Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками формирования

0,5−0,7

-0,28

-0,36

-0,07

12. Степень иммобилизации средств в расчетах

0,03−0,05

0,11

0,19

0,08

Рисунок 3 — Относительные показатели финансовой устойчивости ОАО «Окская судоверфь».

Для точной и полной характеристики финансовой устойчивости и тенденции его изменения достаточно сравнить некоторое количество финансовых коэффициентов.

2.4 Анализ платежеспособности предприятия

Платежеспособность предприятия анализируется в краткосрочной и долгосрочной перспективе. Оценка способности погашать краткосрочные обязательства (платежеспособность в краткосрочной перспективе) проводится на основе анализа ликвидности активов. Оценка способности расплачиваться по всем видам обязательств (платежеспособность в долгосрочной перспективе) проводится на основе анализа ликвидности баланса.

Для оценки платежеспособности статьи баланса группируют: активы — по степени их ликвидности (скорости превращения в денежную форму), пассивы — по степени срочности погашения обязательств.

Группировка активов:

А1 — наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, с. 250 + с. 260)

А2 — быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность, с. 230 + с. 240)

А3 — медленно реализуемые активы (производственные запасы, НДС по приобретенным ценностям, прочие оборотные активы, сумма строк 210, 220, 270)

А4 — трудно реализуемые активы (все внеоборотные активы, с. 190).

Группировка пассивов:

П1 — наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность, с. 620)

П2 — краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы, а также прочие краткосрочные пассивы, с. 690 — с. 620)

П3 — долгосрочные пассивы (долгосрочные обязательства, с. 590)

П4 — постоянные пассивы (источники собственных средств, с. 490).

2.4.1 Анализ ликвидности активов

Анализ ликвидности активов позволяет оценить способность предприятия своевременно погашать краткосрочные обязательства. Для такой оценки рассчитываются следующие показатели.

1) Коэффициент абсолютной ликвидности, (Ка). Позволяет оценить способность предприятия погашать краткосрочную задолженность за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Рассчитывается как отношение величины наиболее ликвидных активов к сумме наиболее срочных и краткосрочных обязательств (кредиторская задолженность, краткосрочные кредиты и прочие краткосрочные пассивы):

Предельное значение Ка — не менее 0,2−0,25.

2) Критический коэффициент ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия), ККЛ. Отражает платежные возможности предприятия при условии полного использования денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и своевременного погашения дебиторской задолженности. При расчете данного коэффициента в числитель добавляется (по сравнению с методикой расчета Ка) дебиторская задолженность:

Предельное значение ККЛ — не менее 0,7 — 0,8.

3) Общий коэффициент покрытия (или коэффициент текущей ликвидности), КТЛ, который показывает платежные возможности предприятия при условии полного использования денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, своевременного проведения расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, а также продажи в случае необходимости части элементов материальных оборотных средств.

Коэффициент текущей ликвидности равен отношению суммы всех оборотных средств предприятия к величине его краткосрочных обязательств:

Минимальное значение КТЛ — не менее 1, оптимальное значение КТЛ — не меньше 2- 2,5.

Расчет и оценку динамики коэффициентов ликвидности активов следует проводить в таблице 8.

Таблица 8 — Анализ ликвидности активов, в тысячах рублей.

Показатели

Значение показателя

Изменение

Рекомендуемое

Фактическое

На начало 2009 года

На конец 2009 года

1. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (наиболее ликвидные активы, А1)

43 525

41 989

-1536

2. Дебиторская задолженность (быстро реализуемые активы, А2)

35 427

67 097

31 670

3. Производственные запасы и другие медленно реализуемые активы, А3

148 725

145 275

-3450

4. Краткосрочная задолженность (наиболее срочные и краткосрочные обязательства, П1+ П2)

229 224

260 126

30 902

5. Коэффициент абсолютной ликвидности

0,2−0,25

0,19

0,16

-0,03

6. Критический коэффициент ликвидности

0,7−0,8

0,34

0,4

0,07

7. Коэффициент текущей ликвидности

2−2,5

0,99

0,98

-0,02

Исходя, из расчётов следует, что у хозяйствующего субъекта низкая ликвидность, то есть низкая платёжеспособность. Так как на начало и на конец года два из трёх показателей не достигают достаточного значения, а значение третьего ниже оптимального.

В целом у предприятия за отчетный период наметилась отрицательная тенденция снижения ликвидности активов, так же отрицательным фактором является то, что два из трех коэффициентов не соответствуют рекомендуемым значениям, и рост кредиторской задолженности превышает рост источников ее погашения.

2.4.2 Анализ ликвидности баланса

Он позволит оценить платежные возможности предприятия в долгосрочной перспективе — способность погашать не только краткосрочные, но и долгосрочные обязательства, а также обеспеченность собственными оборотными средствами.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, когда имеют место следующие соотношения:

А1 П1; А2 П2; А3 П3; А4 П4

Если одно или несколько неравенств не выполняются, баланс не является абсолютно ликвидным (в большей или меньшей степени). При этом ликвидность баланса оценивается как минимально достаточная, если выполняется хотя бы последнее неравенство. В этом случае предприятие может финансировать текущую деятельность за счет собственного капитала и в будущем имеет возможность восстановить платежеспособность. Анализ ликвидности баланса оформляется в виде таблицы 9. Платежный излишек (недостаток) рассчитывается как разность между суммой активов и суммой пассивов соответствующей группы.

Таблица 9 — Анализ ликвидности баланса.

Актив

На начало года

На конец года

Пассив

На начало года

На конец года

Платежный излишек (+), недостаток (-)

на начало года

на конец года

1. Наиболее ликвидные активы

43 525

41 989

1. Наиболее срочные обязательства

107 558

157 010

-64 033

-115 021

2. Быстро реализуемые активы

35 427

67 097

2. Краткосроч-ные пассивы

121 666

103 116

-86 239

-36 019

3. Медленно реализуемые активы

148 725

145 275

3. Долгосроч-ные пассивы

40 394

45 930

108 331

99 345

4. Трудно реализуемые активы

158 549

154 612

4. Постоянные пассивы

44 825

44 869

113 724

109 743

Баланс

386 226

408 973

Баланс

314 443

350 925

Рисунок 4 — Показатели ликвидности ОАО «Окская судоверфь» за 2009 год.

Таким образом, сгруппировав данные баланса на начало и конец отчетного года, можно сказать, что как на начало года, так и на конец года баланс является достаточно ликвидным. Об этом можно судить исходя из того, что величина наиболее ликвидных активов меньше величины наиболее срочных обязательств в течение всего отчетного периода, что является отрицательным фактором. Это произошло в результате значительного увеличения кредиторской задолженности, по сравнению с увеличением денежных средств на.

Величина быстрореализуемых активов больше величины краткосрочных пассивов, что удовлетворяет условию абсолютной ликвидности, это является положительным фактором.

Медленно реализуемых активов больше, чем долгосрочных пассивов, это удовлетворяет условию абсолютной ликвидности и является положительным фактором.

Сумма быстрореализуемых активов меньше суммы постоянных пассивов, это удовлетворяет условию абсолютной ликвидности, и является положительным фактором.

Таким образом, на конец отчетного периода выполняется три из четырех условий абсолютной ликвидности, это является положительным фактором. Но для достижения абсолютной ликвидности баланса необходимо снизить краткосрочную кредиторскую задолженность за счёт прибыли в отчётном году, постараться еще увеличить количество денежных средств на счетах в банке и в кассе предприятия за счет реализации готовой продукции и товаров для перепродажи.

3. АНАЛИЗ СЕБЕСТОИМОСТИ ИЗДЕЛИЙ ПО СТАТЬЯМ КАЛЬКУЛЯЦИИ

Анализ затрат по статьям калькуляции проводится за отчетный период (год, квартал, месяц). На основании данных проводится их сравнительная характеристика.

Затраты, связанные с производством и реализацией продукции, при калькулировании себестоимости продукции (работ, услуг) группируются по статьям затрат; которые схематично показаны на рисунок 5

Рисунок 5 — Затраты на производство и реализацию продукции

В состав материальных затрат себестоимости продукции входят:

1) сырье и основные материалы

2) покупные изделия и полуфабрикаты, вспомогательные материалы

3) топливо, энергия со стороны

4) износ МБП В состав затрат на оплату труда входят:

— заработная плата, премии

— стимулирование и компенсирующие выплаты

— прочие выплаты

В состав прочих затрат входят отчисления в:

— пенсионный фонд

— фонд социального страхования

— фонд занятости населения

— фонд ОМС

Цеховая себестоимость представляет собой затраты производственного подразделения предприятия на производство продукции.

Производственная себестоимость помимо затрат цехов включает общие по предприятию затраты.

Полная себестоимость включает затраты и на производство и на реализацию продукции.

Общепроизводственные расходы — это расходы на обслуживание и управление производством. В их состав входят расходы на содержание и эксплуатацию оборудования и цеховые расходы.

Общехозяйственные расходы — это расходы, связанные с управлением предприятием в целом: административно-управленческие, общехозяйственные, налоги, обязательные платежи и т. д.

Затраты по статьям калькуляции сводятся в таблицу 10.

Таблица 10 — Классификация затрат по статьям калькуляции

№ п/п

Наименование статей затрат

Сумма, руб.

2008 г.

Фактически

Отклонение

1

Сырье и материалы за вычетом отходов

316,77

575,93

259,16

2

Покупные изделия и полуфабрикаты

409,72

733,89

324,17

3

Транспортно-заготовительные расходы

-

-

-

4

Топливо для технологических целей

-

-

-

5

Энергия для технологических целей

-

-

6

Основная заработная плата производственных рабочих

95,91

135,47

39,56

7

Дополнительная заработная плата производственных рабочих

4,07

6,34

2,27

8

Начисления на заработную плату

11,1

17,26

6,16

9

Возмещение износа специнструмента и приспособлений

21,82

37,42

15,6

10

Расходы на подготовку и освоение пропроизводства

-

-

-

11

Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования

54,75

85,18

30,43

12

Цеховые расходы

133,64

207,89

74,25

Итого: цеховая себестоимость

1047,78

1799,38

751,6

13

Общезаводские расходы

53,92

94,6

40,68

Итого: общезаводская себестоимость

1091,8

1871,08

779,28

14

Внепроизводственные расходы

2,18

3,74

1,56

Итого: полная себестоимость

1093,98

1874,82

780,84

Рисунок 6 — Классификация затрат по статьям калькуляции

Итак, можно сделать вывод. Из таблицы видно, что полная себестоимость в 2009 г. повысилась на 780,84 рубля. Это обусловлено прежде всего увеличением затрат на сырье и материалы (они увеличились на 259 рублей), а также увеличением покупных изделий и полуфабрикатов (на 324,17 рубля).

Заключение

В результате написания данной работы был проведен анализ финансового состояния на основании формы № 1 Бухгалтерский баланс.

Исходя, из расчётов следует, в целом у предприятия за отчетный период наметилась отрицательная тенденция снижения ликвидности активов, так же отрицательным фактором является то, что два из трех коэффициентов не соответствуют рекомендуемым значениям, и рост кредиторской задолженности превышает рост источников ее погашения.

Сгруппировав данные баланса на начало и конец отчетного года, можно сказать, что как на начало года, так и на конец года баланс является достаточно ликвидным, так как на конец отчетного периода выполняется три из четырех условий абсолютной ликвидности, это является положительным фактором. Но для достижения абсолютной ликвидности баланса необходимо снизить краткосрочную кредиторскую задолженность за счёт прибыли в отчётном году, постараться еще увеличить количество денежных средств на счетах в банке и в кассе предприятия за счет реализации готовой продукции и товаров для перепродажи.

Таким образом, предприятию необходимо увеличить сумму собственного капитала и при этом снизить сумму заемного. Для исправления положения предприятия нужно осуществить следующие мероприятия:

1) увеличить состав собственных средств, за счёт выпуска дополнительного количества акций — привлечение дополнительных средств;

2) желательно избегать накопления излишних или малоиспользуемых запасов, устаревшего оборудования, материалов;

3) предотвращение отвлечения средств в образовании сомнительной дебиторской задолженности.

Рассчитанные показатели финансовой устойчивости и платёжеспособности так же не достигли оптимального значения и по этому необходимо провести следующие мероприятия на предприятии:

1) привлечь дополнительные денежные средства, для роста производства, путём увеличения кредитов и займов, так как для предприятия наиболее важным фактором является наличие денежных средств, нежели прибыли. Их отсутствие на счетах в банке в силу объективных особенностей кругооборота средств может привести к кризисному финансовому состоянию;

2) увеличить прибыль предприятия путём реализации готовой продукции и товаров для перепродажи;

3) обеспечить больший рост собственного капитала, путём увеличения учредителей или перепродажи акций по более высоким ценам.

Список использованной литературы

1. Налоговый кодекс Российской Федерации. Части 1 и 2 / Основные кодексы и законы Российской Федерации. — СПб.: ИД «Весь», 2003. — 992 с.

2. О введении в действие части второй Налогового кодекса Российской Федерации и внесении изменений в некоторые законодательные акты Российской Федерации о налогах: Федеральный Закон Р Ф от 05. 08. 2000 г. № 118-ФЗ (в последней редакции от 31. 12. 2004 г. № 208-ФЗ).

3. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99, утвержден приказом Минфина России от с изменениями на 27 ноября 2006 года.

4. Бухгалтерский учет: учеб./ Под ред. Ю. А. Бабаева. — М. :Т К Велби, Изд-во Проспект, 2006.- 392с.

5. Васильева Л. С. Анализ финансово-хозяйственной деятельности
предприятий: Учебник. -М.: Издательство «Экзамен», 2008.- 319с.

6. Градов А. П., Кузин Б. И. Стратегия и тактика антикризисного управления фирмой. — СПб.: Специальная литература, 1996. -510с.

7. Дыбаль С. В. Финансовый анализ: теория и практика — СПб.: Издательский дом «Бизнес-пресса», 2005. -304с.

8. Кован С. Е. Теория антикризисного управления предприятием. -М.: Кронус, 2009. -160 с.

9. Федеральный закон от 26. 10. 2002 N 127-ФЗ (ред. от 07. 02. 2011) «О несостоятельности (банкротстве)» (принят ГД ФС РФ 27. 09. 2002) «Российская газета», N 209−210, 02. 11. 2002

10. Мамонтов Н. П. Горфинкель В.Я. Снижение себестоимости продукции — М: Знание, 1985 — 64 с.

11. Молибог Т. А. Комплексный экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. -- М.: ВЛАДОС, 2005 г.

12. Прыкина Л. В. Экономический анализ предприятия.: Учебник для вузов. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003 г. — 407 с.

13. Пястолов С. М Экономический анализ деятельности предприятий, М.: Академический, 2003 г. -268с

14. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие — 6-е изд., перераб. и доп. — Мн.: Новое знание, 2001. — 704 с.

15. http: //www. osy. ru/

16. http: //www. gks. ru/

Приложение

Приложение

к приказу Минфина Р Ф от 22 июля 2003 г. № 67н

(с учетом приказа Госкомстата Р Ф и Минфина РФ

от 14 ноября 2003 г. № 475/102н)

Бухгалтерский баланс

на

31 декабря

20

09

г.

Коды

Форма № 1 по ОКУД

710 001

Дата (год, месяц, число)

2009

12

31

Организация

Открытое акционерное общество «Окская судоверфь»

по ОКПО

7 511 695

Идентификационный номер налогоплательщика ИНН

3 307 001 987

Вид деятельности

по ОКВЭД

32. 20. 1

Организационно-правовая форма/форма собственности

47

12

по ОКОПФ/ОКФС

Единица измерения: тыс. руб. /млн. руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ

384/385

Местонахождение (адрес)

6 007 060, Нижегородская область, г. Навашино,

ул. Проезжая, 4

Дата утверждения

Дата отправки (принятия)

Актив

Код по-
казателя

На начало отчетного года

На конец отчет-
ного периода

1

2

3

4

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы

110

Основные средства

120

52 528

49 489

Незавершенное строительство

130

1682

1436

Доходные вложения в материальные ценности

135

Долгосрочные финансовые вложения

140

32 530

45 730

Отложенные налоговые активы

145

Прочие внеоборотные активы

150

26

26

Итого по разделу I

190

86 766

96 681

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

210

148 224

145 275

в том числе:

сырье, материалы и другие аналогичные ценности

211

30 099

29 673

животные на выращивании и откорме

212

затраты в незавершенном производстве

213

8783

8778

готовая продукция и товары для перепродажи

214

95 516

95 130

товары отгруженные

215

расходы будущих периодов

216

13 826

11 694

прочие запасы и затраты

217

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

220

501

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после
отчетной даты)

230

в том числе покупатели и заказчики

231

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной
даты)

240

35 427

67 097

в том числе покупатели и заказчики

241

21 381

30 509

Краткосрочные финансовые вложения

250

41 957

41 981

Денежные средства

260

1568

8

Прочие оборотные активы

270

Итого по разделу II

290

227 677

254 271

БАЛАНС

300

314 443

350 952

Форма 710 001 с. 2

Пассив

Код по-
казателя

На начало
отчетного периода

На конец отчет-
ного периода

1

2

3

4

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

Уставный капитал

410

10 840

10 840

Собственные акции, выкупленные у акционеров

411

()

()

Добавочный капитал

420

11 494

11 483

Резервный капитал

430

1966

2075

в том числе:

резервы, образованные в соответствии с законодательством

431

резервы, образованные в соответствии
с учредительными документами

432

1966

2075

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

470

20 525

20 498

Итого по разделу III

490

44 825

44 869

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты

510

30 800

32 405

Отложенные налоговые обязательства

515

9594

13 525

Прочие долгосрочные обязательства

520

Итого по разделу IV

590

40 394

45 930

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты

610

121 335

102 825

Кредиторская задолженность

620

107 558

157 010

в том числе:

поставщики и подрядчики

621

32 223

38 592

задолженность перед персоналом организации

622

5379

5349

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

623

11 595

7135

задолженность по налогам и сборам

624

16 631

24 166

прочие кредиторы

625

41 760

81 768

Задолженность перед участниками (учредителями)
по выплате доходов

630

301

291

Доходы будущих периодов

640

Резервы предстоящих расходов

650

Прочие краткосрочные обязательства

660

Итого по разделу V

690

229 224

260 126

БАЛАНС

700

314 443

350 925

СПРАВКА о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах

Арендованные основные средства

910

15 273

16 164

в том числе по лизингу

911

Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение

920

Товары, принятые на комиссию

930

Списанная в убыток задолженность неплатежеспособность дебиторов

940

Обеспечения обязательств и платежей полученные

950

422

422

Обеспечения обязательств и платежей выданные

960

116 883

112 411

Износ жилищного фонда

970

12

8

Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов

980

Нематериальные активы, полученные в пользование

990

ПоказатьСвернуть
Заполнить форму текущей работой