Анализ финансовой деятельности компании "Maquet"

Тип работы:
Отчет
Предмет:
Финансы


Узнать стоимость

Детальная информация о работе

Выдержка из работы

1. Краткая характеристика деятельности предприятия, с экономической точки зрения

Место прохождения мною практики — ООО «Маке». Практика проходила в отделе бухгалтерии под непосредственным руководством главного бухгалтера. Полученные в результате прохождения практики знания и данные представлены в отчете.

Общество с ограниченной ответственностью «Маке», именуемое в дальнейшем «Общество» учреждено Решением единственного Учредителя от 12. 11. 2003 года и действует в соответствии с Гражданским Кодексом Р Ф, Федеральным законом РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью», иными нормативными актами Российской Федерации.

Учредителем Общества является компания «Getinge Surgical Systems AB», юридическое лицо по законодательству Швеции.

Полное фирменное наименование общества на русском языке: Общество с ограниченной ответственностью «Маке».

Сокращенное фирменное наименование общества: ООО «Маке».

Место нахождения общества определяется местом его государственной регистрации — город Москва. Место постоянного нахождения общества-г. Москва, ул. Станиславского, д. 21. Почтовый адрес общества совпадает с его юридическим адресом. Это отражено в Изменении к уставу.

Общество является юридическим лицом. Общество и создано без ограничения срока действия. Общество имеет круглую печать, содержащую полное фирменное наименование на русском и английском языках и указание на место нахождения общества. Общество имеет штампы и бланки со своим фирменным наименованием, фирменную эмблему, товарный знак и другие средства индивидуализации.

Общество создано в целях получения прибыли путем осуществления различных видов деятельности в соответствии с учредительными документами. Компания «Maquet» в России осуществляет дистрибуцию медицинской техники крупного мирового производителя, который заслужил всеобщее доверие медицинских специалистов.

Компания «Maquet» — признанный во всем мире лидер в области производства медицинского оборудования для оснащения операционных залов, палат интенсивной терапии и реанимации. Основанная более 165 лет назад компания «Maquet» продолжает традиции, занимается разработкой медико-технических программ и инновациями в медицине. Марка «Maquet» представляет департамент «Медицинские системы».

Интересы компании «Maquet» в России представляет дочерняя российская фирма ООО ««Maquet», московский офис которой был открыт в декабре 2003 года. Официальное наименование дочерней компании «Maquet» в России — ООО «Маке».

Коллектив офиса насчитывает 40 человек и состоит из специалистов высокого профессионального уровня, прошедших специальную подготовку. За короткое время совершен настоящий прорыв в завоевании медицинского рынка России.

Успешно реализованы проекты оснащения специализированным медицинским оборудованием Межрегионального клинико-диагностического центра (г. Казань), 1-й Городской больницы (г. Москва), Детской республиканской больницы (г. Сыктывкар). Поставлено медицинское оборудование для Главного военно-медицинского управления Министерства Обороны Российской Федерации и ряда медицинских центров на территории России.

Учитывая традиционно сложившуюся направленность на выпуск хирургического оборудования, руководством компании ««Maquet» поставлена задача расширения номенклатуры продукции с целью обеспечения возможности комплексного оснащения операционных залов, отделений реанимации и интенсивной терапии, в том числе и для новорожденных на уровне «Золотого стандарта».

Компания может успешно конкурировать среди производителей медицинского оборудования, как за рубежом, так и в России, а также учувствует в реализации государственных проектов по оснащению больниц и крупных медицинских учреждений.

У компании есть огромный производственный потенциал, что способствует ежегодному расширению производства продукции. А также, в связи с государственными преобразованиями в России в медицинской сфере, проводится переоснащение и замена старого оборудования на новое, усовершенствованное, более функциональное и качественное. Поэтому с каждым годом в компании возрастают перспективы продаж с точки зрения потребительского спроса.

Однако российская фирма ООО «Маке», которая является российским представителем и предметом данного анализа, находится лишь на стадии становления. Основные направления деятельности компании:

— Комплексное обеспечение клинико-диагностических центров, медицинских и научно-исследовательских лабораторий оборудованием, расходными материалами, реактивами и диагностическими тест-системами от ведущих российских и мировых производителей

— Консультации по вопросам оснащения лабораторий всех типов ЛПУ, применения методик, использования оборудования и диагностических наборов, методическая поддержка пользователей.

— Гарантийное и послегарантийное техническое обслуживание оборудования. Сертифицированные заводами-изготовителями инженеры сервисного отдела осуществляют ремонт, а также проводят весь комплекс работ по первичному запуску в работу, настройке и профилактике высокотехнологичного лабораторного оборудования, обучают пользователей работе на поставляемом оборудовании.

Миссия компании «Маке»:

«Деятельность компании Maquet способствует формированию высокотехнологичных медицинских центров и обеспечению нового качества медицинского обслуживания в России. Наша цель — обеспечение условий для максимально надежного и бесперебойного функционирования медицинской техники в учреждениях здравоохранения. Наши специалисты придерживаются принципа профессионализма во всем. Совершенство — это верное слово для описания того, к чему мы стремимся в нашей работе с клиентами, в нашей системе доставки и в нашем сервисе. Maquet — золотой стандарт».

В приложении 6 представлены основные технико — экономические показатели деятельности предприятия ООО «Маке» за предшествующие два года. Основные показатели хозяйственной деятельности предприятия приведены на основании данных годовой бухгалтерской отчетности ООО «Маке» за 2007 год (приложения 1 — 5).

При оценке основных технико-экономических показателей работы предприятия можно выявить следующие тенденции. При увеличении выручки от реализации продукции за период с 2007 по 2007гг. на 5,2% или на 9963 тыс. руб., себестоимость продаваемой продукции неукоснительно падала, так за два года рост себестоимости составил — 5,7% или 7428 тыс. руб. Таким образом, превышение роста выручки над снижением себестоимости привело к увеличению показателей балансовой прибыли почти в 13 раз, или на 10 005 тыс. руб., что является положительным моментом в деятельности предприятия.

Увеличение выручки связано, прежде всего, с ростом объемов продаж и привлечения заемных средств на увеличение основных фондов на 89,1% за предшествующие два года и материальных ресурсов на 14,2% в 2007 году. Не смотря на значительный прирост выручки от продаж, рост чистой прибыли в 2006 году отмечен негативной тенденцией. Ее снижение в 2007 году составило 84,6% или 14 041 тыс. руб. При этом рентабельность сократилась на 7,4%, отрицательный темп роста составил в 2007 году -85,4% по отношению к отчетному периоду. Положительным моментом является рост годового фонда оплаты труда на 18,7%. Это связано с увеличением численности персонала на 2 человека и ростом средней заработной платы. Рост материальных затрат за два года оказался отрицательным и составил 9,8% или 10 876 тыс. руб.

2. Организационная структура предприятия, с обязательным выделением финансовых служб

Высшим органом общества является общее собрание участников общества, которое проводится не реже одного раза в год не позднее трех месяцев с момента окончания финансового года по инициативе исполнительного органа общества (директора).

Помимо очередного общего собрания, могут проводиться внеочередные собрания участников общества, если эго требуют интересы общества и его участников. Внеочередные собрания созываются по инициативе директора, ревизионной комиссии (ревизора) общества, аудитора, а также участников, обладающих в совокупности не менее чем одной десятой от общего числа голосов участников общества.

В случае, если общество имеет единственного участника, решения по вопросам, отнесенным к исключительной компетенции высшего органа, принимаются Решением участника общества.

Организационная структура компании показана в приложении 7.

Рассмотрим поподробнее каждый элемент организационной структуры, направлениями их действия являются:

Директор компании «Маке»:

— слаженная и организованная работа всех элементов;

— управление и контроль над работой всех элементов;

— Проверки элементов предприятия, наложение штрафов или поощрение сотрудников, организация совещаний и т. п.

Отдел логистики:

— оформление заказов на продукцию;

— обеспечение документацией таможенные органы;

— постоянное взаимодействие с отделом бухгалтерии;

— занесение всех заказов в базу данных;

— слежение за поставками с момента заказа до получения товара.

Отдел бухгалтерии:

— контроль за оборотом денежных средств;

— составление баланса предприятия;

— подсчет прибылей и убытком;

— контроль за выплатами в государственный бюджет, оплатой материалов и услуг;

— контроль за курсом валют;

— выплата заработной платы сотрудникам и рабочим;

— составление соответствующей документации;

— составление отчетов по финансам фирмы.

Бизнес — аналитик:

— ведение проектов предприятия;

— предварительный сбор информации;

— ведение учета исполнения работ (оказания услуг);

— описание и анализ бизнес-процессов;

— поддержание информации в актуальном состоянии;

— оптимизация, документирование бизнес процессов.

Отдел продаж:

— поиск покупателей продукции;

— непрерывное взаимодействие с отделом логистики;

— маркетинг и реклама;

— разработка систем скидок;

— анализ общего положение на рынке, выявление новейших тенденций;

— контроль над ценовой политикой;

— организация поставок продукции.

Секретарь директора:

— организация совещаний;

— прием клиентов;

— перевод звонков и др.

3. Характеристика деятельности финансовых служб и их функциональные обязанности

С увеличение числа предприятий различных организационно-правовых форм, усложнением хозяйственных связей увеличился объем финансовой работы, выполняемой финансовыми службами. В компании ООО «Маке» для выполнения финансово — аналитической работы создана должность «бизнес — аналитик», которая находится в непосредственном управлении финансового директора. Бизнес — аналитик выполняет определенные финансово — экономические функции в системе управления предприятием.

Основная цель деятельности бизнес — аналитика ООО «Маке» — обеспечение финансовой стабильности, создание устойчивых предпосылок для экономического роста предприятия и получения прибыли.

Содержание финансовой работы бизнес — аналитика состоит в следующем:

— в обеспечении и эффективном управлении финансовыми ресурсами предприятий;

— в организации взаимоотношений с финансово-кредитной системой и другими субъектами рыночной экономики

— в сохранении и рациональном использовании основного и оборотного капитала;

— в обеспечении своевременности платежей по обязательствам.

Основные направления финансовой работы в ООО «Маке»:

— финансовое планирование;

— оперативное планирование;

— контрольно-аналитическая работа.

В ходе финансового планирования, которое осуществляется на основе анализа бухгалтерской, статистической и управленческой отчетности, бизнес — аналитик ООО «Маке»:

— всесторонне оценивает финансовое положение компании;

— определяет возможности увеличения финансовых ресурсов;

— выявляет направления их наиболее эффективного использования.

Задачи финансового планирования:

— разработка проектов финансовых и кредитных планов;

— определение потребности в оборотном капитале;

— разработка плана капитальных вложений;

— составление кассовых планов;

— выявление источников финансирования хозяйственной деятельности;

— составление плана реализации продукции и определение плановой суммы прибыли за год и по кварталам, расчет рентабельности.

Основной целью планирования является сбалансированность намечаемых расходов предприятия с его финансовыми возможностями. Планирование торгово — финансовых показателей осуществляется посредством определенных методов. В качестве финансового плана в ООО «Маке» составляется платежный баланс организации. Он разрабатывается на предстоящий квартал с разбивкой по месяцам. Платежный баланс отражает весь денежный оборот предприятия. С помощью этого документа обеспечивается оперативное финансирование всех хозяйственных операций.

Отчет об исполнении платежного баланса составляется на основе финансовых сведений и документов имеющихся в бухгалтерии ООО «Маке»: выписок со счетов в банках, кассовых книг, платежных поручений и др. Отчет служит базой для разработки платежного баланса на предстоящий плановый период.

Таким образом, бизнес — аналитик компании «Маке» осуществляет постоянный контроль за выполнением показателей финансового, кредитного, кассового планов и планов по прибыли и рентабельности, а также контроль за использованием собственного и заемного капитала и целевым использованием банковских кредитов. При этом, бизнес — аналитик ООО «Маке» тесно связан с деятельностью таких отделов как бухгалтерия, секретарь директора, отделы продаж и логистика. 4. Финансовые взаимодействия предприятия с поставщиками, покупателями, бюджетными и внебюджетными фондами, с банками и страховые отношения со страховыми организациями

В ходе осуществления своей деятельности, ООО «Маке» вступает в финансовые взаимодействия с поставщиками и покупателями, с бюджетными и внебюджетными фондами и кредитными учреждениями. Схема информационных потоков устанавливает рациональные связи между источниками и приемниками информации и пути ее поступления.

Источники финансовой информации ООО «Маке»

— запросы менеджеров по продажам

— запросы заказчиков

— органы сертификации

— государственные медицинские учреждения

— ответы на ордер заказа из Швеции и Германии

— отдел логистики

— генеральный директор

Отдел бухгалтерии, бизнес-аналитик

— отдел логистики

— генеральный директор

— зам. генерального директора

— менеджеры по продажам

— финансовый директор

— менеджеры в Швеции и Германии

Источники финансовой информации могут находиться как непосредственно в данной организации, так и вне её. Это государственные, общественные, налоговые организации.

Информационное сообщение является, как правило, документом и кодируется на схеме информационных потоков. В отдельных случаях возможно и безбумажное сообщение. Схема финансового взаимодействия ООО «Маке» представлена на рис. 1.

Следовательно, можно составить схему информационного обеспечения компании «Маке» таким образом:

Таблица 1 Схема информационного взаимодействия ООО «Маке»

Входящая

информация

Внутренняя

информация

Исходящая

информация

Заказы от покупателей

Информация о развитии компании

Заказы поставщикам

Извещения из банка

Сумма прибылей и убытков

Ответы покупателям

Запросы таможни

Организационная информация

Ответная информация для таможни

Информация от поставщиков

Обмен информацией между подразделениями компании

Презентации

Цель информационного обеспечения в финансовом взаимодействии заключается в получении возможности управления, наблюдения и комплексного планирования финансовых операций. Непрерывный учет результатов функционирования системы способствует внесению изменений как в построении, так и в реализации хода финансовых процессов ООО «Маке».

5. Распределение прибыли предприятия. Источники финансирования деятельности

В приведенной ниже таблице обобщены основные финансовые результаты деятельности ООО «Маке» в течение анализируемого периода.

Таблица 2 Динамика финансовых результатов ООО «Маке», 2006 — 2007 г.

№ п/п

Наименование

показателя

Значение, тыс. руб.

Изменение

2006 г.

2007 г.

Абсолютное, тыс. руб.

Темп роста, %

1

Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг

200 601

190 538

+9963

+5,2

2

Расходы по обычным видам деятельности

189 674

189 716

-42

< 0,1

3

Прибыль (убыток) от продаж

10 827

822

+10 005

+13,2 раза

4

Прочие доходы

6700

29 408

-22 708

-77,2

5

Прочие расходы

13 148

5746

+7402

+128,8

6

Прибыль (убыток) от прочих операций

-6448

23 662

-30 110

-127,3

7

EBIT (прибыль до уплаты процентов и налогов)

5312

25 183

-19 871

-78,9

8

Изменение налоговых активов и обязательств, налог на прибыль

-1821

-7275

+5454

+75

9

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода

2558

17 209

-14 651

-85,1

Из «Отчета о прибылях и убытках» следует, что за рассматриваемый период (2007г.) организация получила прибыль от продаж в размере 10 827 тыс. руб., что составляет 5,4% от выручки. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года прибыль выросла на 10 005 тыс. руб., или в 13,2 раза. По сравнению с прошлым периодом в текущем наблюдалось увеличение выручки от продаж на 9963 тыс. руб. при одновременном уменьшении на 42 тыс. руб. расходов по обычным видам деятельности.

Изучая расходы по обычным видам деятельности, следуем отметить, что организация, как и в прошлом году, не использовала возможность учитывать общехозяйственные расходы в качестве условно-постоянных, включая их ежемесячно в себестоимость производимой продукции (выполняемых работ, оказываемых услуг). Поэтому показатель «Управленческие расходы» за отчетный период в форме № 2 отсутствует. Убыток от прочих операций за рассматриваемый период составил 6448 тыс. руб., что на 30 110 тыс. руб. меньше, чем сальдо прочих доходов — расходов за аналогичный период прошлого года. При этом величина убытка от прочих операций составляет 59,6% от абсолютной величины прибыли от продаж за анализируемый период.

Анализ показателя чистой прибыли по данным формы № 2 во взаимосвязи с изменением показателя «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» формы № 1 позволяет сделать вывод, что в 2007 г. организация использовала чистую прибыль (погасила убыток) на сумму 1 тыс. руб. — это разница между прибылью отчетного периода по данным формы № 2 и изменением показателя «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» по данным Баланса.

Все три показателя рентабельности за отчетный период, приведенные в таблице 3, имеют положительные значения, поскольку организацией получена как прибыль от продаж, так и в целом прибыль от финансово-хозяйственной деятельности. В отчетном периоде ООО «Маке» по обычным видам деятельности получила прибыль в размере 5,4 копеек с каждого рубля выручки от реализации. К тому же имеет место рост рентабельности обычных видов деятельности по сравнению с аналогичным периодом 2006 г. (+5 коп.).

Таблица 3 Анализ рентабельности деятельности ООО «Маке» за 2006 — 2007гг.

№ п/п

Наименование показателей рентабельности

2006 г.

2007 г.

Изменение, (+,-)

1

Величина прибыли от продаж на каждый рубль, вложенный в реализацию продукции (работ, услуг), коп.

5,7

0,4

+5,3

2

Величина прибыли от продаж в каждом рубле выручки от реализации (рентабельность продаж), коп.

5,4

0,4

+5

3

Величина прибыли до налогообложения на рубль всех расходов организации, коп.

1,3

8,8

-7,5

Рентабельность, рассчитанная как отношение прибыли до налогообложения к совокупным расходам организации, составила 1,3%. Это значит, что с каждого рубля, израсходованного за рассматриваемый период в рамках финансово-хозяйственной деятельности ООО «Маке», было получено 1,3 коп. прибыли. За аналогичный период 2006 г. также была получена прибыль, но на 7,5 коп. с рубля больше, чем в 2007 г.

В целом можно отметить, что ООО «Маке» характеризуется хорошими финансовыми результатами деятельности:

— за отчетный период получена прибыль от продаж (10 827 тыс. руб.), более того наблюдалась положительная динамика по сравнению с прошлым периодом (+10 005 тыс. руб.);

— положительная динамика рентабельности продаж (+5 процентных пункта от рентабельности 0,4% за аналогичный период 2006 г.);

— прибыль от финансово-хозяйственной деятельности составила 2558 тыс. руб., итоговая прибыль составляет существенный процент от совокупной стоимости активов организации (2,2%).

6. Финансовый анализ предприятия

В приложениях 8 — 9 представлена структура имущества ООО «Маке» и источников его формирования за 2006 — 2007 года.

Активы организации на конец декабря 2007 г. характеризуются следующим соотношением: 12,9% иммобилизованных средств и 87,1% текущих активов. Активы организации за 2007 г. увеличились на 21 085 тыс. руб. (на 20,3%). финансовый служба бюджетный прибыль

Учитывая рост активов, необходимо отметить, что собственный капитал увеличился еще в большей степени — в 11,8 раза. Опережающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов следует рассматривать как положительный фактор.

Рост величины активов организации связан, в основном, с ростом следующих позиций актива баланса (в скобках указана доля изменения данной статьи в общей сумме всех положительно изменившихся статей):

— Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) — 29 932 тыс. руб. (69,8%);

— Незавершенное строительство — 5504 тыс. руб. (12,8%);

— Денежные средства — 4519 тыс. руб. (10,5%);

— Основные средства — 2560 тыс. руб. (6%).

Одновременно, в пассиве баланса наибольший прирост произошел по строке «Займы и кредиты» (+68 262 тыс. руб., или 96,4% вклада в прирост пассивов организации за 2007 г.). Привлеченный капитал состоит из текущей кредиторской и прочей краткосрочной кредиторской задолженности, кроме кредитов и займов. Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить «Запасы: готовая продукция и товары для перепродажи» в активе и «Кредиторская задолженность: поставщики и подрядчики» в пассиве (-21 132 тыс. руб. и -43 361 тыс. руб. соответственно).

Ниже, в таблице 4 представлена оценка стоимости чистых активов ООО «Маке».

Таблица 4 Анализ стоимости чистых активов ООО «Маке», 2007 г.

№ п/п

Наименование показателя

На 01. 01. 2007 г.

На 31. 12. 2007 г.

Изменение

тыс. руб.

% к валюте

тыс. руб.

% к валюте

тыс. руб.

% к валюте

1

Чистые активы

-237

-0,2

2322

1,9

+2559

+11,8 раз

2

Уставный капитал

10

< 0,1

10

< 0,1

-

-

3

Превышение чистых активов над уставным капиталом

-247

-0,2

2312

1,9

+2559

+11,4 раз

Чистые активы организации на последний день декабря 2007 г. намного (в 232,2 раза) превышают уставный капитал. Это положительно характеризует финансовое положение ООО «Маке», полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. Более того, следует отметить увеличение чистых активов в 9,8 раза в течение рассматриваемого периода. Приняв во внимание одновременно и превышение чистых активов над уставным капиталом и их увеличение за период, можно говорить о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.

В таблице 5 представлен расчет неудовлетворительности структуры баланса по методике Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) ООО «Маке» за 2007 г. Поскольку один из первых двух коэффициентов (коэффициент обеспеченности собственными средствами) по итогам декабря 2007 г. оказался меньше нормы, в качестве третьего показателя рассчитан коэффициент восстановления платежеспособности. Данный коэффициент служит для оценки перспективы восстановления предприятием платежеспособности в течение полугода при сохранении имевшей место в анализируемом периоде тенденции изменения текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами.

Таблица 5 Определение неудовлетворительной структуры баланса ООО «Маке», 2007 г.

№ п/п

Наименование показателя

На

01. 01. 07

На

31. 12. 07

Разница

Норма

Соответствие норме

1

Коэффициент текущей ликвидности

1,19

3,58

+2,39

?2

соответствует

2

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

-0,09

-0,13

-0,04

?0,1

не соответствует

3

Коэффициент восстановления платежеспособности

x

2,39

x

?1

соответствует

Значение коэффициента восстановления платежеспособности (2,39) указывает на реальную возможность восстановления в ближайшее время нормальной платежеспособности.

Анализ финансовой устойчивости ООО «Маке» за 2007 год представлен в таблице 6.

Излишек (недостаток) СОС рассчитывается как разница между собственными оборотными средствами и величиной запасов и затрат. Поскольку наблюдается недостаток только собственных оборотных средств, рассчитанных по 1-му варианту (СОС1), финансовое положение организации можно характеризовать как нормальное.

При этом нужно обратить внимание, что все три показателя покрытия собственными оборотными средствами запасов и затрат за анализируемый период улучшили свои значения.

Таблица 6 Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств ООО «Маке», 2007 г.

№ п/п

Показатель собственных оборотных средств

На 01. 01. 2007 г.

На 31. 12. 2007 г.

Значение показателя

Излишек (недостаток)

Значение показателя

Излишек (недостаток)

1

СОС1 (без учета долгосрочных и краткосрочных пассивов)

-8753

-35 559

-13 781

-19 427

2

СОС2 (с учетом долгосрочных пассивов)

+15 200

-11 606

+78 434

+72 788

3

СОС3 (с учетом и долгосрочных, и краткосрочных пассивов)

+95 317

+68 511

+108 815

+103 169

Коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Маке» за 2006−2007 года представлены в приложении 10. Коэффициент автономии организации на конец 2007 г. составил 0,02. Полученное значение показывает, что ввиду недостатка собственного капитала (2% от общего капитала организации) ООО «Маке» в значительной степени зависит от кредиторов.

Значение коэффициента покрытия инвестиций на конец периода составило 0,76, что ниже допустимой величины (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала ООО «Маке» составляет только 76%). Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть собственных средств организации находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Значение коэффициента маневренности собственного капитала на конец декабря 2007 г. составило 0,83.

Считается, что оптимальный диапазон значений коэффициента 0,5−0,6. Однако на практике норматив для этого показателя не определен, так как сильно зависит от сферы деятельности организации. Итоговое значение коэффициента обеспеченности материальных запасов (17,97) соответствует норме, т. е. материально-производственные запасы в достаточной степени обеспечены собственными оборотными средствами организации. По коэффициенту краткосрочной задолженности видно, что на 31. 12. 2007 г. доля краткосрочной задолженности практически составляет ¼, а долгосрочной задолженности — ¾. При этом за рассматриваемый период доля краткосрочной задолженности уменьшилась на 52%.

Далее проведем анализ ликвидности компании ООО «Маке», представив данные в таблице 7.

Таблица 7 Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения ООО «Маке», 2006 — 2007гг.

Активы по степени ликвидности

На 31. 12. 2006 г., тыс. руб.

Прирост, %

Нормальное соотношение

Пассивы по сроку погашения

На 31. 12. 2007 г., тыс. руб.

Прирост, %

Излишек (недостаток), тыс. руб.

1

2

3

4

5

6

7

8

А1

16 153

+38,8

> =

П1

30 381

-62,1

-14 228

А2

86 809

+52,6

> =

П2

0

-

+86 809

А3

5646

-78,9

> =

П3

92 215

+3,8 раза

-86 569

А4

16 103

+89,1

< =

П4

2115

+10,9 раза

+13 988

Из четырех соотношений, характеризующих наличие ликвидных активов у организации, выполняется только одно. У ООО «Маке» недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений (высоколиквидных активов) для погашения наиболее срочных обязательств (разница составляет 14 228 тыс. руб.).

В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств (краткосрочных кредитов и займов). В данном случае среднесрочные обязательства отсутствуют.

В таблице 8 рассчитаны показатели ликвидности ООО «Маке» за 2006 — 2007 год. По итогам 2007 г. коэффициент текущей ликвидности имеет значение, соответствующее норме (3,58 при нормативном значении 2,0 и более). За 2007 г. коэффициент вырос на 2,39.

Таблица 8 Коэффициенты ликвидности ООО «Маке», 2006 — 2007гг.

№ п/п

Наименование показателя

На 01. 01. 07.

На 31. 12. 07.

Изменение

Норматив

1

Коэффициент текущей ликвидности

1,19

3,58

+2,39

> 2,0

2

Коэффициент быстрой ликвидности

0,86

3,39

+2,53

> 1,0

3

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,15

0,53

+0,39

> 0,2

Коэффициент быстрой ликвидности также имеет значение, укладывающееся в норму (3,39). Это говорит о наличии у ООО «Маке» ликвидных активов, которыми можно погасить наиболее срочные обязательства. При норме 0,2 и более значение коэффициента абсолютной ликвидности составило 0,53. При этом за 2007 г. коэффициент вырос на 0,39.

Подведем итог проведенному анализу эффективности деятельности предприятия ООО «Маке». Ниже по качественному признаку обобщены важнейшие показатели финансового положения по состоянию на 31 декабря 2007 года и результаты деятельности ООО «Маке» в течение рассматриваемого периода. При этом учтено не только текущее значение показателей, но и их динамика.

Среди показателей, исключительно хорошо характеризующих финансовое положение и результаты деятельности организации, можно выделить следующие:

— опережающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов организации;

— чистые активы превышают уставный капитал, при этом за 2007 г. наблюдалось увеличение чистых активов;

— коэффициент текущей (общей) ликвидности вполне соответствует общепринятому значению;

— полностью соответствует нормальному значению коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности;

— коэффициент абсолютной ликвидности полностью соответствует нормативному значению.

С хорошей стороны финансовое положение и результаты деятельности ООО «Маке» характеризует нормальная финансовая устойчивость по величине собственных оборотных средств. При этом, анализ выявил следующие отрицательные показатели финансового положения и результатов деятельности организации:

— коэффициент покрытия инвестиций ниже нормы (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала ООО «Маке» составляет только 76%);

— значительное падение прибыли до налогообложения на рубль всех расходов ООО «Маке».

Заключение

Проведенная работа позволяет сделать вывод, что по итогам 2007 г. финансовое положение ООО «Маке» можно охарактеризовать как хорошее. При этом в течение организация получила хорошие финансовые результаты.

Так как предприятий ООО «Маке» занимается торгово — дистрибутивной деятельностью, основными направлениями повышения эффективности деятельности предприятия должны стать направления по увеличению объемов реализации. В качестве основных мероприятий можно предложить разработку более эффективной системы скидок и проектирование рекламной компании, направленной на расширение рынка сбыта продукции, реализуемой ООО «Маке».

Положение компании «Маке» на рынке медицинской техники и услуг достаточно стабильное и для повышения перспектив на дальнейшее развитие и построения эффективной стратегии развития (расширение клиентской базы, расширения спектра выполняемых работ, работа с крупными организациями и инвесторами и т. д.) необходимо уделить внимание следующему:

— Участие в программах федерального и международного уровня.

— Направлять усилия на развитие торговли различных городах и регионах.

— Повысить квалификацию персонала, представляющего компанию на публичных мероприятиях.

— Внедрить высокоэффективное программное обеспечение для ведения и обслуживания информационной базы клиентов.

Следовательно, для закрепления своих позиций на рынке компания «Маке» должна постоянно проводить финансовый анализ своей деятельности, приспосабливаться к изменяющимся условиям внешней среды и ориентироваться главным образом на потребителя.

В ходе финансового анализа деятельности ООО «Маке» представленные в отчете данные могут быть использованы в практической деятельности бизнес — аналитика ООО «Маке».

Список использованной литературы

1. Баканов, М. И. Теория экономического анализа / М. И. Баканов. — М.: Финансы и статистика, 2007.- 416 с.

2. Балабанов, И. Т. Основы финансового менеджмента: Как управлять капиталом? / И. Т. Балабанов. — М.: Финансы и статистика, 2006. — 70 с.

3. Бачурин А. А. Анализ производственно-хозяйственной деятельности: Учебное пособие для студентов вузов / А. А. Бачурин; З. И. Аксенова. — М.: Издательский центр «Академия», 2004. — 320 с.

4. Бланк И. А. Управление прибылью. — К.: «Ника-Центр», 2007. — С 174.

5. Богдановская, Л. А. Анализ хозяйственной деятельности: Учебник / Л. А. Богдановская. — Минск.: Выш. Шк., 2006. — 363 с.

6. Ковалев В. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / В. В. Ковалев, О. Н. Волкова. — М.: ФБК Пресс, 2007. — 424 с.

7. Негашев, Е. В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка: Учебное пособие / Е. В. Негашев. — М.: Высшая школа., 2007. — 192 с.

8. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. — 3-е изд., перераб. И доп. — М.: Инфра — М, 2007. — 452с.

9. Селезнева Н. Н. Финансовый анализ: Учеб. пособие / Н. Н. Селезнева, А. Ф. Ионова. — М.: Юнити — Дана, 2006. — 479 с.

10. Стоянова Е. С. Финансовый менеджмент Российская практика. / Е. С. Стоянова. — М.: перспектива, 2007. — 192 с.

11. Трублина И. Т. Автоматизированные информационные технологии в экономике: Учебник / под общ. ред. И. Т. Трубилина. — М.: Финансы и статистика, 2007. — 212 с.

12. Щибоорщ, К. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятий России. / К. В. Щиборщ. — М: Издательство «Дело и сервис», 2006. — 320 с.

Приложение

Основные показатели финансово — хозяйственной деятельности ООО «Маке», 2006 — 2007гг.

№ п/п

Наименование показателя

2006 г.

2007 г.

Темп роста, %

1

Выручка от продажи, тыс. руб.

190 538,0

200 601,0

+5,2

2

Материальные затраты на продажу, тыс. руб.

110 828,0

99 952,0

-9,8

3

Годовой фонд оплаты труда персонала, тыс. руб.

18 474,0

21 922,0

+18,7

4

Среднесписочная численность персонала, чел.

38,0

40,0

+5,3

5

Средняя величина основного капитала (внеоборотных активов), тыс. руб.

8516,0

16 103,0

+89,1

6

Средняя величина оборотного капитала (оборотных активов), тыс. руб.

95 318,0

108 815,0

+14,2

7

Полная себестоимость проданных товаров, тыс. руб.

129 302,0

121 874,0

-5,7

8

Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.

822,0

10 827,0

+1217,2

9

Чистая прибыль (убыток), тыс. руб.

16 599,0

2558,0

-84,6

10

Рентабельность продаж, %

8,7

1,3

-85,4

ПоказатьСвернуть
Заполнить форму текущей работой