Методы і прийоми фінансового аналізу та прогнозирования

смотреть на реферати схожі на «Методи і прийоми фінансового аналізу та прогнозування «.

|№ |Найменування розділу |Сторінка | |пп | | | | | | | | |Методи і прийоми фінансового аналізу та | | | |прогнозування | | | | | | |1 |Сутність фінансового аналізу, у умовах ринкового | | | |економіки | | |2 |Еволюція підходів до аналізу фінансової звітності | | |3 |Кваліфікація методів і прийомів фінансового аналізу | | |4 |Основні типи моделей, які у фінансовому | | | |аналізі та прогнозуванні | | |5 |Визначення оптимальний рівень коштів | | |6 |Використання інформаційної системи під управлінням | | | |економічним об'єктом | | |7 |Місце економічної інформаційної системи в контурі| | | |системи управління | | |8 |Аспекти корпоративних інформаційних систем | |.

МЕТОДИ ТА ПРИЙОМИ ФІНАНСОВОГО АНАЛІЗУ І ПРОГНОЗИРОВАНИЯ.

1. СУТНІСТЬ ФІНАНСОВОГО АНАЛІЗУ ЗА УМОВ РИНКОВОЇ ЭКОНОМИКИ.

Аналіз (без прив’язки його до господарської діяльності й виділення в самостійну науку) існує невідь-скільки років, будучи дуже ємним поняттям, лежачим основу всієї практичної і з наукового діяльності людини. Аналіз є процедуру уявної, і навіть вони часто й реального розчленовування об'єкта чи явища на частини, процедурою, зворотної аналізу, є синтез, з яким аналіз часто поєднується в практичної чи пізнавальної діяльності. Залежно від характеру досліджуваного об'єкта, складності його структури, рівня абстракції використовуваних пізнавальних процедур та їх реалізації аналіз виступає в різні форми, будучи часто синонімом дослідження як і природних, і громадських науках (хімічний аналіз, математичний аналіз, фінансовий аналіз стану і т. п.). Економічний аналіз є систему спеціальних знань, пов’язаних з дослідженням економічних процесів, створених під впливом об'єктивних економічних законів і внутрішніх чинників суб'єктивного порядку. Є різноманітні підходи до структуризації цієї науки. У умовах централізовано планованої економіки було винесено підрозділяти його за політекономічний і конкретно-экономический аналіз (аналіз господарську діяльність), останній, своєю чергою, подразделялся на методологію економічного аналізу функціонування суб'єктів господарювання (економіка загалом, регіон, галузь, підприємство) і теорію аналізу господарську діяльність. Стрижневим елементом такого підходу була ідея планового ведення господарства, отже, наголос було зроблено на облік, контроль і аналіз за схемою «план-факт». З сутнісних характеристик ринкової економіки, і навіть враховуючи національні особливості реструктуризації економіки Росії, можливо інше уявлення сфери дії економічного аналізу. Стрижневим елементом представленої схеми є економічна теорія як наука, що з вивченням дії законів економічного і у суспільному розвиткові у певній соціально-економічної формації. Її головна цільова установка полягає у оцінки якості та пошуку шляхів найбільш ефективне використання ресурсів, що забезпечують досягнення максимального задоволення матеріальних потреб чоловіки й суспільства. У певному сенсі синонімом терміна «економічна теорія» є термін «політична економія». (Певна розмитість термінології, що виражається у цьому, що чимало ухвали і поняття, надані у межах громадських наук, носять недостатньо чіткий характер, іманентно властива цим наук. Причина цього — неможливість повної та однозначної формалізації і однакової трактування економічних категорій, методів і прийомів.) Економічна теорія становить даному разі теоретичну базу низки інших наук (статистика, бухгалтерський облік, аналіз господарську діяльність, фінансовий аналіз стану і ін.) разом із тим використовує одержувані у межах конкретно-экономического аналізу кількісних оцінок переважно макроуровневого характеру. У наведеній схемою учетно-аналитическая функція представлена єдиним блоком у трьох дисциплін: бухгалтерський облік, фінансовий аналіз стану і аналіз господарську діяльність. Це уявлення виправдано й у історичному, й у методологічному, й у інформаційному аспектах. У основі цього блоку, безумовно, лежить бухгалтерський облік, історія якого налічує кілька тисячоліть. Шукати витоки науки про економічний аналізі — залежить від значної ступеня марна. Елементи аналітичної функції притаманні будь-який господарську діяльність. Зокрема, аналіз був складовою системи манориального обліку, і аудиту (системи обліку й контролю в сільськогосподарських маєтках) в феодальної Британії (XII в.). Зазначимо, що на відміну від аудиту грецького і римського періодів особливістю британського середньовічного аудиту була націленість аудитора тільки й не так інвентаризацію наявного майна контроль рахунків, а насамперед на розрахунок результатів тій чи іншій угоди. Нерідкісними були випадки, коли рахунки коригувалися, а сума, яку мав відзвітувати управляючий перед своїм паном (лордом), збільшувалася. В наявності взаємозв'язок облікової, контрольної і аналітичної функцій. Родоначальником систематизованого економічного аналізу як складеного елемента бухгалтерського обліку, очевидно, можна вважати француза Жака Савари (1622—1690), запровадивши поняття синтетичного і аналітичного обліку (його ж із праву вважають предтечею управлінського обліку, і науки про управління підприємством). Безумовно, становлення і використання елементів економічного аналізу були вже той час й у інших країнах, зокрема у Італії. Так, А. ді Пиетро пропагував методологію порівняння послідовних бюджетних асигнувань з фактичними витратами: Б. Вентури будував і аналізував динамічні ряди показників господарську діяльність підприємства упродовж десяти років. Ідеї Савари були поглиблено у ХІХ в. італійським бухгалтером Джузеппе Чербони (1827—1917), створений вчення про синтетичному додаванні і аналітичному розкладанні бухгалтерських рахунків. Наприкінці XIX — початку XX ст. з’явилося оригінальне поняття в обліку — балансоведение. Він розвивався по трьох основних напрямам: економічний аналіз балансу, юридичний аналіз балансу, популяризація знання балансі серед користувачів. Перше напрям розвивали І. Шер, П. Герстнер і Ф.Ляйтнер. У частковості, Герстнер ввів поняття аналітичних характеристик балансу: про співвідношенні короткоі частка довгострокових зобов’язань, встановленні верхнього краю позикових коштів на суму 50% авансированного капіталу, взаємозв'язку фінансового становища і ліквідності та інших. Основний внесок у розвиток другого напрями внесли Р. Байгель, Еге. Рьомер, До. Порциг й інші вчені. У цього напрями пізніше розроблено теорія і практика бухгалтерської ревізії. Третій напрям також розробляли переважно німецькими вченими: Брозиусом, Губером, Шенвандтом та інших. У Росії її розквіт науки аналіз балансу посідає першій половині XX в. А. До. Рощаховський (1910 р.) з права вважається першим російським бухгалтером, по-справжньому оценившим роль економічного аналізу та його взаємозв'язок з бухгалтерським урахуванням. У 20-ті роки теорія балансоведения, в частковості методика аналізу балансу, була остаточно сформульована у працях А. П. Рудановского, М. А. Блатова, І. Р. Ніколаєва та ін. Наприкінці XIX — початку XX ст. активно розвивається і наука про комерційних обчисленнях. Аналіз балансу і за комерційні обчислення і дорівнювали, в такий спосіб, суть фінансового анализа.

Принаймні будівництва планового соціалістичного господарства за Росії фінансовий аналіз порівняно швидко було у аналіз господарську діяльність. Сталося це шляхом природного (у межах соціалістичної економіки) приниження ролі комерційних обчислень, посилення контрольної функції, домінування аналізу відхилень фактичних значень показників від планових, зниження значимості балансу як інструмента управління. Аналіз дедалі більш відокремлювався від бухгалтерського обліку, його фінансова природа выхолащивалась, власне він перетворювалася на техніко-економічний аналіз (аналіз показників виробництва, реалізації, праці та заробітної плати ін.), якою займався по-справжньому ніхто: ні бухгалтери (оскільки це входить у сферу своєї діяльності, та й представляє професійного інтересу), ні менеджери (вже немає часу). Суть такого аналізу полягало у реалізації схеми «план-факт», власне ж аналіз сутнісно замінили контролем. Такий аналіз був ретроспективним за своєю природою, отже, мало корисним (недарма американці називають його «посмертным»).

Процес трансформування фінансового аналізу, у аналіз господарської діяльності посідає 1930;ті роки — період, коли загальне методологічне і методичне керівництво бухгалтерським урахуванням, контролем й аналізом господарську діяльність було покладено Народний комісаріат фінансів. На початку 40-х років з’являються перші книжки з аналізу господарської діяльності підприємства (З. До. Татур, Д. П. Андріанов, М. Ф. Дьячков, М. І. Баканов та інших.). На початку 1970;х років виходять перші книжки з теорії аналізу господарську діяльність (М. І. Баканов, А. Д. Шеремет, І. І. Каракоз, М. У. Дембинский та інших.). Яка у межах перебудови економіки на ринкові рейки трансформація бухгалтерського обліку (початок 90-х) знову повернула такого життя найважливіший елемент аналітичної роботи, як фінансовий аналіз. У його основі лежать аналіз стану та керування фінансовими ресурсами суб'єкта господарювання як основним і пріоритетним виглядом ресурсів. Основними виконавцями такого аналізу стали бухгалтери і фінансові менеджери. Важливо, що «аналіз господарську діяльність, зрозумілий як техніко-економічний аналіз, не скасовується— просто він працює прерогативою лінійних керівників. Можна навести такий простий приклад. Для бухгалтера виробничі запаси цікаві лише як його оборотні кошти, оптимізація яких має сприяти підвищенню загальної рентабельності авансированного капіталу, для лінійного керівника важлива передусім предметно-вещностная структура запасів як найважливішого елемента виробничого процесу. Вочевидь, що й прийоми аналізу, у обох випадках різні, також різноманітні роль, можливості і доцільність використання бухгалтерської інформації. Результативність управління підприємством значною мірою визначається найвищим рівнем її і якістю інформаційного забезпечення. У системі інформаційного забезпечення особливе значення мають бухгалтерські дані, а звітність стає основним засобом комунікації, які забезпечують достовірне надання інформації про фінансовий стан підприємства. Причин кілька, основна їх полягає у зміні форм власності. Цей процес відбувається, найдинамічніше що розвивається у сфері звернення, що природно призвів до руйнації багатьох вертикальних зв’язків і що виникла для цього інформаційної відособленості підприємств. Щоб якось забезпечити виживання підприємства у сучасних умовах, управлінському персоналу необхідно передусім вміти реально оцінювати фінансове становище своїм підприємства, і його існують і потенційних контрагентів. І тому необхідно: а) володіти методикою оцінки фінансового становища підприємства, б) мати відповідне інформаційне забезпечення, в) мати кваліфікований персонал, здатний реалізувати цю методику практично. Оцінка фінансового становища можуть виконати з різноманітною ступенем деталізації залежно від заповітної мети аналізу, наявну інформацію, програмного, технічного і кадровому забезпеченню. Найдоцільнішим є виділення процедур експрес-аналізу і поглибленого аналізу фінансового становища. Основу інформаційного забезпечення аналізу фінансового становища, як і відзначалося вище, повинна бути бухгалтерська звітність. Безумовно, в аналізі можна використовувати додаткову інформацію переважно оперативного характеру, проте вона має лише допоміжний характер. З позиції забезпечення управлінської діяльності можна назвати три основних вимоги, яким має задовольняти бухгалтерська звітність. Вона повинна містити дані, необхідних: прийняття обгрунтованих управлінські рішення у сфері інвестиційної політики, оцінки динаміки і перспективи зміни прибутку підприємства, оцінки наявних проблем підприємства ресурсів, які у них змін ефективності їх використання. Забезпечення цих вимог полягає в одному з найважливіших принципів підготовки бухгалтерської звітності — принципі відповідності вкладеною і затребуваною інформації. Суть цього принципу ось у чому: бухгалтер, подготавливающий звітні дані, повинен уявляти собі необхідність, і корисність для аналізу і вжиття управлінські рішення тих чи інших даних, і відбити в даної звітної формі (власне звіт), керівник як користувач звітності повинен розуміти, що потрібні нього дані включені у звіт і тому може бути їм востребованы.

Що ж до суб'єкта аналізу, то до нашого часу найширше поширена концепція, за якою аналітик — людина, займається аналітичною роботою і подготавливающий аналітичні записки (звіти, доповіді, висновки, коментарі) керівництво, т. е. лінійних керівників різного рангу, котрі мають право прийняття управлінських рішень. Мабуть, такий був виправданий, у минулі роки, оскільки лінійні керівники були суттєво обмежені у проведенні багатоваріантних аналітичних розрахунків тимчасовим параметром і наявними в їхньому розпорядженні технічними рахунковими засобами (точніше відсутністю таких). Слідство цього — повна нездатність деякого числа лінійних керівників зрозуміти зміст основних звітних форм, взаємозв'язку з-поміж них, принципів формування й економічна сенс низки наведених у них показників, можливості використання у фінансовому анализе.

Відомо, що прийняття управлінські рішення більшою мірою мистецтво, ніж наука. Результати виконаних формалізованих аналітичних процедур є чи з крайнього заходу нічого не винні бути єдиним і безумовним критерієм для того чи іншого управлінського рішення. Вони певному сенсі — «матеріальну основу» управлінські рішення, прийняття яких грунтується на інтелекті, логіці, досвіді, особистих симпатіях і антипатіях особи, приймаючої рішення. Причому деяких випадках нематеріальні компоненти може мати основне знання. Необхідність поєднання формалізованих і неформалізованих процедура. процес прийняття управлінські рішення накладає природний відбиток як у порядок підготовки аналітичних документів, і на послідовність процедур аналізу фінансового становища: вони можуть бути назавжди і безповоротно жорстко заданими, але, навпаки, повинні коригуватися як за формою, і сутнісно, а дискретність такого коригування — випадкова величина. Саме таке розуміння логіки фінансового аналізу є найбільш відповідним логіці функціонування підприємства у умовах ринкового экономики.

У традиційному значенні фінансовий аналіз є метод оцінки й прогнозування фінансового становища підприємства з урахуванням його бухгалтерської звітності. Такі аналіз може виконуватися як управлінським персоналом цього підприємства, і будь-яким зовнішнім аналітиком, оскільки переважно виходить з загальнодоступною інформації. Проте прийнято виділяти два виду фінансового аналізу: внутрішній і зовнішній. Внутрішній аналіз проводиться працівниками підприємства. Інформаційна база такого аналізу значно ширшим і включає будь-яку інформацію, циркулирующую всередині підприємства міста і корисну до ухвалення управлінські рішення. Відповідно розширюються й можливості аналізу. Зовнішній фінансовий аналіз проводиться аналітиками, можуть бути сторонніми особами підприємствам і тому які мають доступу до внутрішньої інформаційної базі підприємства. Зовнішній аналіз менш деталізований і більше формалізований. У процесі фінансового аналізу застосовуються різні прийоми, методи лікування й модели.

2. ЕВОЛЮЦІЯ ПІДХОДІВ До АНАЛІЗУ ФІНАНСОВОЇ ОТЧЕТНОСТИ.

Фінансовий аналіз є спосіб накопичення, трансформації і використання інформації фінансового характеру, що на меті: оцінити поточне і перспективне фінансове становище підприємства, оцінити можливі і доцільні темпи розвитку підприємства з позиції фінансового забезпечення, виявити доступні джерела засобів і оцінити можливість і доцільність їх мобілізації, спрогнозувати становище підприємства над ринком капіталів. У основі фінансового аналізу, як і фінансового менеджменту в цілому, лежить аналіз фінансової звітності. Росії цього фрагмента фінансового аналізу має пріоритетне значення з низки обставин, зокрема, недостатня розвиненість ринку знижує значимість такого фрагмента, як аналіз ризиків тощо. п. Історичним аспектам виникнення систематизованого аналізу фінансової звітності (САФО) уваги приділяється порівняно мало, це притаманно досліджень як вітчизняних, і західних фахівців з історії бухгалтерського обліку, і аналізу. Це особливо дивно, бо звітність складається саме з здобуття права її аналізувати. Попри те що що оцінка фінансового становища підприємства у у тому або іншій формі проводилася менеджерами, мабуть, невідь-скільки років, відокремлення систематизованого аналізу звітності в окремий розділ фінансового аналізу сталося порівняно недавно — наприкінці ХІХ в. Саме тим часом у західній обліково-аналітичної практиці стосовно звіту залізничного транспорту з’явилися перші розрахунки деяких відносних показників, характеризуючих ліквідність компаній, і ефективність витрат. Нині західними фахівцями (наприклад J. Про. Horrigan) виділяється п’ять щодо самостійних підходів становлення і розвитку САФО. Вочевидь, що собі такий розподіл є дуже умовним — в тій чи іншій ступеня ці підходи перетинаються і взаємодоповнюють одне одного. Перший підхід пов’язані з діяльністю так званої «школи емпіричних прагматиків» (Empirical Pragmatists School). Її представники — професійні аналітики, які, працюючи у сфері аналізу кредитоспроможності компаній, намагалися обгрунтувати набір відносних показників, придатних для такого аналізу. Отже, їх мета полягала у доборі таких індикаторів, які б допомогти аналітику вирішити питання: зможе компанія розплатитися за своїми короткотерміновим зобов’язанням? Цей аспект аналізу діяльності компанії розглядався ними як найважливіший, саме тому всі аналітичні викладки будувалися на використанні показників, характеризуючих його оборотні кошти, власний оборотний капітал, короткострокову кредиторську заборгованість. Найбільш щасливі представники цієї школи зуміли переконати компанії, які спеціалізуються щодо оцінки, аналізі та управлінні фінансових ресурсів і кредитної політикою, у такий підхід. Як приклад можна навести розробки Роберта Фоулка (Robert Foulke), зроблені ним на початку 1950;х років для найбільшою у світі інформаційної компанії «Дан енд Брэдстрит» (The Dun & Bradstreet Corporation). (Слід сказати, заснована 1841 р., має у своєму банку даних інформацію про 30 млн. компаній світу, обсяг продажів становить майже п’ять млрд. дол. на рік.) Основним внеском представників цієї школи розробку теорії САФО, на думку Пола Барнса (Paul Barnes), і те, що вони вперше спробували показати розмаїття аналітичних коефіцієнтів, які можна розраховані по даним бухгалтерської звітності і є корисними до ухвалення управлінські рішення фінансового характеру. Другий підхід обумовлений діяльністю школи «статистичного фінансового аналізу» (Ratio Statisticians School). Поява цієї школи пов’язують із роботою Олександра Уолла (Alexander Wall), присвяченій розробці критеріїв кредитоспроможності й опублікованій в 1919 р. Основна ідея представників цієї школи в тому, що аналітичні коефіцієнти, розраховані за даними бухгалтерської звітності, корисні лише тому випадку, якщо є критерії, з пороговыми значеннями яких ці коефіцієнти можна порівнювати. Розробку подібних нормативів для коефіцієнтів передбачалося робити у межах галузей, підгалузей і груп однотипних компаній шляхом обробки розподілів цих коефіцієнтів з допомогою статистичних методів. Обгрунтоване відокремлення однотипних компаній у страти, кожної у тому числі можуть бути розроблено індивідуальні аналітичні нормативи, було з основних цілей, обговорюваних представниками школи. Починаючи з 1960;х років, у межах цього напряму проводяться дослідження, присвячені коллинеарности і стійкості коефіцієнтів. Зокрема, засвідчили, що коефіцієнтам характерна тимчасова і просторова мультиколлинеарность, що зумовили створення нової актуального завдання — класифікації всієї сукупності коефіцієнтів на групи: показники одному й тому ж групи корелюють між собою, але показники різних груп щодо незалежні. Третій підхід асоціюється з діяльністю школи «мультивариантных аналітиків» (Multivariate Modellers School). Представники цієї школи походять від ідеї побудови концептуальних засад САФО, які базуються на існуванні безсумнівною зв’язку приватних коефіцієнтів, характеризуючих фінансовий стан та ефективність поточної діяльності компанії (наприклад, валовий дохід, оборотність засобів у активах, запасах, розрахунках та інших.), і узагальнюючих показників фінансово-господарської діяльності (наприклад, рентабельність авансированного капіталу). Це напрям пов’язані з іменами Джеймса Блисса (James Bliss), Артура Винакора (Arthur H. Winakor) та інших., працювали над цією проблемою у роки. Основну завдання представники цієї школи вбачали у побудові піраміди (системи) показників. Певне розвиток цей напрям отримала 70- е роки у рамках побудови комп’ютерних имитационных моделей взаємозв'язку аналітичних коефіцієнтів та ціни акцій. Четвертий підхід пов’язані з появою «школи аналітиків, зайнятих прогнозуванням можливого банкрутства компаній» (Distress Predictors School). На відміну від першого підходу представники цієї школи роблять вибір на аналізі упор зроблено на фінансову стабільність компанії (стратегічний аспект), воліючи перспективний аналіз ретроспективному. На думку, цінність бухгалтерської звітності визначається виключно її здатністю забезпечити передбачуваність можливого банкрутства. Першим спробував аналізу діяльності фирм-банкротов вдалися 1930;ті роки А. Винакором і Рэймондом Смітом (Raymond F. Smith), у найбільш закінченому вигляді методику та техніка прогнозування банкрутства представлені у роботах Едварда Альтмана (Edward Altman).

Нарешті, п’ятий підхід, являє собою найновіший за часом появи направлення у рамках САФО, розвивається з 1960;х років представниками школи «учасників ринку» (Capital Marketers School). Так, на думку Джорджа Фостера (George Foster), цінність звітності полягає у можливості її участі спрямування прогнозування рівня ефективності інвестування на ті чи інші цінні папери ступеня що з ним ризику. Ключове відмінність цього напряму від вищеописаних у його зайвої теоретизированности, невипадково воно розвивається переважно вченими Франції та поки що не одержало визнання у практиков.

Що ж до подальших розвитку САФО, його пов’язують колись лише від розробкою нових аналітичних коефіцієнтів, ні з розширенням інформаційної бази аналізу. Досить очевидно, що аналітичні розрахунки, особливо перспективного характеру, що неспроможні бути виконані за даними лише бухгалтерської звітності, аналітичні можливості якої, безумовно, ограничены.

3. КЛАСИФІКАЦІЯ МЕТОДІВ І ПРИЙОМІВ ФІНАНСОВОГО АНАЛИЗА.

Основу будь-який науки становлять її предмет і метод. Предмет фінансового аналізу, т. е. те, що вивчається у межах даної науки, — фінансові ресурси, і їх потоки. Зміст і полягала основна цільова установка фінансового аналізу — оцінка фінансового становища і виявлення можливостей підвищення ефективності функціонування господарюючого суб'єкту з допомогою раціональної фінансової політики. Досягнення цього здійснюється з допомогою властивого даної науці методу. Метод фінансового аналізу— це система теоретико-пізнавальних категорій, наукового інструментарію і регулятивних принципів дослідження фінансової складової діяльності, господарюючих суб'єктів, т. е. триада:

М ={К, I, Р}, де До — система категорий,.

I — науковий инструментарии,.

Р — система регулятивних принципов.

Перші дві елемента характеризують статистичну компоненту методу, останній елемент — його динаміку. Категорії фінансового аналізу — це найбільш загальні, ключові поняття даної науки. У тому числі: чинник, модель, ставка, відсоток, дисконт, опціон, грошові потоки, ризик, леверидж та інших. Науковий інструментарій (апарат) фінансового аналізу — це сукупність загальнонаукових і конкретно-научных способів дослідження фінансової складової діяльності суб'єктів господарювання. Принципи фінансового аналізу регулюють процедурну бік її методології і методик. До них належать: системність, комплексність, регулярність, наступність, об'єктивність та інших. Основним елементом методу будь-який науки є його науковий апарат. У час практично неможливо відокремити прийоми й фізичні методи будь-якої науки як властиві виключно їй — спостерігається взаємопроникнення наукових инстру-ментариев різних наук. У фінансовому аналізі та управлінні також можуть бути різні методи, розроблені спочатку у межах тій чи іншій економічної науки. Є різноманітні класифікації методів економічного аналізу. Перший рівень класифікації виділяє неформалізовані і формалізовані методи аналізу. Перші засновані на описі аналітичних процедур на логічному рівні, а чи не на суворих аналітичних залежностях. До них належать методи: експертні оцінки, сценаріїв, психологічні, морфологічні, порівняння, побудови систем показників, побудови систем аналітичних таблиць тощо. п. Застосування цих методів характеризується певним суб'єктивізмом, оскільки велике значення мають інтуїція, досвід минулого і знання аналітика. До другої групи ставляться методи, основу яких вмостилися досить суворі формалізовані аналітичні залежності. Відомі десятки цих методів, вони є другий класифікації. Перерахуємо деякі їх. Класичні методи аналізу господарської діяльності й фінансового аналізу: цепних підстановок, арифметичних різниць, балансовий, виділення ізольованого впливу чинників, відсоткових чисел, диференціальний, логарифмический, інтегральний, прості і складні відсотків, дисконтування. Традиційні методи економічної статистики: середніх і відносних величин, угруповання, графічний, індексний, елементарні методи обробки рядів динаміки. Математико-статистичні методи вивчення зв’язків: кореляційний аналіз, регресійний аналіз, дисперсионный аналіз, факторний аналіз, метод головних компонент, ковариационный аналіз, метод объекто-периодов, кластерний аналіз та інших. Економетричні методи: матричні методи, гармонійний аналіз, спектральний аналіз, методи теорії виробничих функцій, методи теорії міжгалузевого баланса.

Методи економічної кібернетики і оптимального програмування: методи системного аналізу, методи машинної імітації, лінійне програмування, нелінійне програмування, динамічний програмування, опукле програмування і др.

Методи дослідження операцій та теорії прийняття рішень: методи теорії графів, метод дерев, методи байесовского аналізу, теорія ігор, теорія масового обслуговування, методи мережного планування і управления.

Безумовно, в повному обсязі з вище перерахованих методів може вишукати безпосереднє використання у рамках фінансового аналізу, оскільки основні результати ефективного аналізу та управління фінансами досягаються з допомогою спеціальних фінансових інструментів, тим щонайменше деякі з елементи вже використовуються. Зокрема, це стосується методам дисконтування, машинної імітації, корреляционно-регрессионного аналізу, факторного аналізу, обробки рядів динаміки і др.

4. ОСНОВНІ ТИПИ МОДЕЛЕЙ, ВИКОРИСТОВУВАНИХ У ФІНАНСОВОМУ АНАЛІЗІ И.

ПРОГНОЗИРОВАНИИ.

Аналіз фінансового становища переслідує кілька целей:

. ідентифікацію фінансового положения,.

. виявлення змін — у фінансовий стан в просторово-тимчасовому разрезе,.

. виявлення основних чинників, викликали зміни у фінансовому состоянии,.

. прогноз основних тенденцій у фінансовому стані. Фінансовий аналіз здійснюється з допомогою різних типів моделей, дозволяють структурувати і ідентифікувати взаємозв'язку між основними показниками. Можна виділити три основних типи моделей: дескриптивные, предикативные і нормативні. Дескриптивные моделі, відомі як і моделі описового характеру, є головними з метою оцінки фінансового становища підприємства. До них належать: побудова системи звітних балансів, уявлення фінансової звітності у різних аналітичних розрізах, вертикальний і горизонтальний аналіз звітності, система аналітичних коефіцієнтів, аналітичні записки до звітності. Всі ці моделі засновані на використання інформації бухгалтерської отчетности.

У основі вертикального аналізу лежить інша думка бухгалтерської звітності — як відносних величин. характеризуючих структуру узагальнюючих підсумкових показників. Обов’язковою елементом аналізу служать динамічні ряди цих величин, що дозволяє відстежувати та прогнозувати структурні зрушення у складі господарських засобів і джерел покрытия.

Горизонтальний аналіз дає змоги виявити тенденції зміни окремих статей чи його груп, входять до складу бухгалтерської звітності. У основі цього аналізу лежить літочислення базисних темпи зростання балансових статей чи статей звіту прибутки і убытках.

Система аналітичних коефіцієнтів — провідний елемент аналізу фінансового стану, застосовуваний різноманітними групами користувачів: менеджери, аналітики, акціонери, інвестори, кредитори та інших. Відомі десятки цих показників, для зручності вони поділяються сталася на кілька груп (див. додаток 2). Найчастіше виділяють п’ять груп показників за такими напрямам фінансового анализа.

1. Аналіз ліквідності. Показники цієї групи дають можливість окреслити і проаналізувати здатність підприємства відповідати за своїми поточним зобов’язанням. У основу алгоритму розрахунку цих показників покладено ідею зіставлення поточних активів (оборотних засобів) з короткостроковими пасивами. Через війну розрахунку встановлюється, в достатньої мірою забезпечене підприємство обіговими коштами, необхідні розрахунків із кредиторами по поточних операціях. Оскільки різні види оборотних коштів мають різної ступенем ліквідності (здатністю і швидкої конвертації на цілком ліквідні кошти — кошти), розраховують кілька коефіцієнтів ликвидности.

2. Аналіз поточної діяльності. З позиції кругообігу коштів діяльність будь-якого підприємства є процес безупинної трансформації одних видів активів в другие:

… (ДВ (СС (НП (ДП (СВ (ДВ (…

где ДВ — кошти, СС — сировину складі, НП — незавершене виробництво, ДП — готову продукцію, СВ — кошти на расчетах.

Ефективність поточної фінансово-господарську діяльність то, можливо оцінена протяжністю операційного циклу, яка від оборотності засобів у різні види активів. За інших рівних умов прискорення оборотності свідчить про підвищення ефективності. Тому основними показниками цієї групи є показники ефективності використання матеріальних, трудових і: вироблення, фондовіддача, коефіцієнти оборотності засобів у запасах і расчетах.

3. Аналіз фінансової стійкості. З допомогою цих показників оцінюються склад джерел фінансування та динаміка співвідношень між ними. Аналіз грунтується, що джерела коштів різняться рівнем ціни капіталу, ступенем доступності, рівнем надійності, ступенем ризику і др.

Як приклад аналізу фінансової стійкості наведемо визначення оптимальний рівень коштів фірми «Фарм-Плюс» (див. розділ 5).

4. Аналіз рентабельності. Показники цієї групи призначені з метою оцінки загальної ефективності роботи вкладення засобів у дане підприємство. На відміну від показників другої групи тут абстрагуються від конкретних видів активів, а аналізують рентабельність капіталу цілому. Основними показниками тому є рентабельність сукупного капіталу і рентабельність власного капитала.

5. Аналіз стану та діяльності над ринком капіталів. У цього аналізу виконуються просторово-часові зіставлення показників, характеризують стан підприємства над ринком цінних паперів: дивідендний вихід, дохід на акцію, цінність акції та ін. Цей фрагмент аналізу виконується головним чином компаніях, зареєстрованих на біржах цінних паперів і що реалізують там акції. Будь-яке підприємство, має тимчасово вільні кошти й яка хоче вкласти в цінних паперів, також орієнтується на показники даної группы.

Предикативные моделі — це моделі предсказательного, прогностичного характеру. Їх використовують для прогнозування доходів підприємства його майбутнього фінансового становища. Найпоширенішими є: розрахунок точки критичного обсягу продажу, побудова прогностичних фінансових звітів, моделі динамічного аналізу (жорстко детермінований факторні моделі і регресивні моделі), моделі ситуаційного аналізу. Деякі теоретичні і практичні аспекти застосування таких моделей буде приведено у наступних розділах книги.

Нормативні моделі. Моделі цього дозволяють порівняти фактичні результати підприємств з очікуваними, розрахованими про бюджет. Ці моделі використовують у основному під внутрішньому фінансовому аналізі. Їх сутність зводиться до встановлення нормативів з кожної статті витрат за технологічних процесів, видам виробів, центрам відповідальності держави і т. п. і до аналізу відхилень фактичних даних від цих коштів нормативів. Аналіз значною мірою виходить з застосуванні жорстко детермінованих факторних моделей.

5. ВИЗНАЧЕННЯ ОПТИМАЛЬНОГО РІВНЯ ГРОШОВИХ СРЕДСТВ.

Кошти підприємства містять у собі гроші у касу і на розрахунковий рахунок у комерційних банках банках. Постає питання: чому ці наявні кошти залишаються вільними, а чи не використовуються, наприклад, для купівлі цінних паперів, приносять дохід у вигляді відсотка? Відповідь залежить від тому, що кошти більш ліквідні, ніж цінних паперів. Зокрема, облігацією неможливо розплатитися у книгарні, таксі тощо. п. Різні види поточних активів мають різної ліквідністю, під якої розуміють тимчасової період, необхідний конвертації даного активу в кошти, та витрати щодо забезпечення цієї конвертації. Тільки коштами властива абсолютна ліквідність. Щоб вчасно оплачувати рахунки постачальників, підприємство має мати відповідний рівень абсолютної ліквідності. Його підтримку пов’язані з деякими видатками, точний розрахунок що у принципі неможливий. Тому взято за ціни у підтриманні необхідного рівня ліквідності приймати можливий прибуток від інвестування середнього залишку грошових засобів у державні цінних паперів. Підставою на вирішення є передумова, державні цінних паперів безрисковые, точніше ступенем ризику, що з ними, можна знехтувати. Отже, гроші і такі цінних паперів ставляться до класу активів з однаковим ступенем ризику, отже, дохід (витрати) із них є порівнюваний. Проте вищевикладене значить, що запас коштів немає верхньої межі. Річ у тім що ціна ліквідності збільшується в мері того, як зростає запас готівки. Якщо частка коштів у активах підприємства невисока, невеличкий додатковий приплив їх може бути дуже корисний, у протилежному разі навпаки. Перед фінансовим менеджером поставлено завдання визначити розмір запасу коштів з здобуття права ціна ліквідності не перевищила маржинального відсоткового доходу за державними цінних паперів. З позиції теорії інвестування кошти є один з окремі випадки інвестування на товарно-матеріальні цінності. Тому до них застосовні загальні вимоги. По-перше, необхідний базовий запас коштів до виконання поточних розрахунків. По-друге, необхідні певні кошти покриття непередбачуваних видатків. Утретіх, доцільно мати певну величину вільних грошових коштів на забезпечення можливого чи прогнозованого розширення діяльності. Отже, до коштів можна буде застосувати моделі, розроблені теоретично управління запасами і дозволяють оптимізувати величину коштів. Йдеться тому, щоб оцінити: а) загальний обсяг коштів та його еквівалентів, б) яку частку следуег тримати на розрахунковий рахунок, а яку як быстрореализуемых цінних паперів, в) що й що не обсязі здійснювати взаємну трансформацію коштів і быстрореализуемых активів. У західної практиці найбільшого поширення отримали модель Баумола і модель Міллера — Орра. Перша розробили У. Баумолом (W. Baumol) в 1952 р., друга — М. Міллером (М. Miller) і Д. Орром (D. Огг) в 1966 р. Безпосереднє застосування цих моделей в вітчизняну практику поки утруднено через сильної інфляції, аномальних дисконтних ставок, нерозвиненості ринку цінних паперів тощо., тому наведемо лише коротке теоретичне опис моделі Миллера-Орра і застосування на умовних примерах.

Модель Міллера — Орра Модель Баумола проста й у достатньо прийнятна підприємствам, грошові витрати яких стабільні й прогнозовані. Насправді таке трапляється рідко, залишок коштів у розрахунковий рахунок змінюється випадково, причому можливі значні коливання. Модель, розроблена Міллером і Орром, є компроміс між простотою і реальністю. Вона допомагає з відповіддю: як підприємству слід управляти своєю грошовим запасом, якщо неможливо передбачити щоденний відтік чи приплив коштів? Міллер і Орр використовують при побудові моделі процес Бернуллі — стохастический процес, у якому надходження і витрати грошей від періоду на період є незалежними випадковими подіями. Логіка дій фінансового менеджера із управління залишком коштів у розрахунковий рахунок представлена на рис. 9.13 й у наступному. Залишок коштів у рахунку хаотично змінюється до того часу, доки сягає верхньої межі. Тількино це відбувається, підприємство починає купувати достатньо цінних паперів із єдиною метою повернути запас коштів до певного нормальному рівню (точці повернення). Якщо запас грошових коштів сягає нижньої межі, то цьому випадку підприємство продає свої цінні папери в такий спосіб поповнює запас коштів до нормального предела.

Запас коштів [pic] Время.

Рис. 9.13. Модель Міллера — Орра.

Вирішуючи питання про розмаху варіації (різницю між верхнім і нижнім межами) рекомендується дотримуватися наступній політики: якщо щоденна мінливість грошових потоків велика чи постійні витрати, пов’язані з купівлею і продажем цінних паперів, високі, то підприємству слід збільшити розмах варіації і навпаки. Також рекомендується зменшити розмах варіації, якщо є можливість отримання прибутку завдяки високої відсоткової ставці по цінних паперів. Реалізація моделі ввозяться кілька етапів. 1. Встановлюється мінімальна величина коштів (Він), яку доцільно постійно мати на розрахунковий рахунок (вона визначається експертним шляхом виходячи з середньої потреби газу в оплаті рахунків, можливих вимог банку та інших.). 2. По статистичних даних визначається варіація щоденного надходження коштів у розрахунковий рахунок (V). 3. Визначаються витрати (РX) із зберігання коштів у розрахунковий рахунок (зазвичай їх беруть у сумі ставки щоденного доходу по короткотерміновим цінних паперів, яка циркулює над ринком) та витрати (РT) по взаємної трансформації коштів й ринок цінних паперів (їх кількість передбачається постійної, аналогом такого виду витрат, у яких місце у вітчизняної практиці, є, наприклад, комісійні, сплачувані в пунктах обміну валюти). 4. Розраховують розмах варіації залишку коштів на розрахунковому рахунку (P.S) по формуле:

[pic].

5. Розраховують верхню межу коштів на розрахунковий рахунок (Oв), при перевищенні яку слід частина коштів конвертувати в короткострокові цінні бумаги:

Ов=Он+S.

6. Визначають точку повернення (Тв) — величину залишку коштів на розрахунковий рахунок, до котрої я необхідно повернутися до разі, якщо фактичний залишок коштів у розрахунковий рахунок виходить поза межі інтервалу (Він, Oв):

[pic].

Пример.

Як приклад аналізу елементів фінансової стійкості розглянемо визначення оптимальний рівень коштів реальною фірми «Фарм-Плюс».

Наведено такі даних про грошовому потоці на фірмі: мінімальний запас коштів (Он)—10 тис. крб., витрати на конвертації цінних паперів (Рт) — 25 крб., відсоткову ставку — 11,6% на рік, середнє квадратическое відхилення щодня -2000 крб. З допомогою моделі Міллера — Орра визначити політику управління коштами на розрахунковий рахунок. Рішення 1. Розрахунок показника РХ: (1+Px)365 = 1,116, звідси: Pх = 0,0003, чи 0,03% щодня. 2. Розрахунок варіації щоденного грошового потоку: V = 20 002 = 4 000 000. 3. Розрахунок розмаху варіації за такою формулою: [pic] руб.

4. Розрахунок верхньої межі коштів і точки повернення: Вв = 10 000+18900 = 29 900 дол.,.

Т.ін = 10 000+1/3*18 900 = 16 300 дол. Отже, залишок коштів у розрахунковий рахунок повинен варіювати в інтервалі (10 000, 18 900), коли межі інтервалу необхідно відновити вартість розрахунковий рахунок у вигляді 16 300 руб.

6. використання інформаційної системи під управлінням економічним объектом.

Раціональна система застосування інформаційних технологій у управлінні економічним об'єктом забезпечує: збереження фінансового рівноваги, отримання стабільного чи максимального прибутку, пошук і освоєння вибір стратегічних напрямів діяльності підприємства щодо його конкурентоспроможного існування протягом багато часу, виживання і рентабельності за умов ринку, забезпечення стійкості функціонування об'єкта управління, вихід на міжнародний ринок. Для управління економічними об'єктами потрібно систематизована, підготовлена інформація. З розвитком суспільства на рамках системи управління відбувається ускладнення процесів управління, яке, на свій чергу, стимулює розвиток інформаційних систем. Потреба управлінні виникає за необхідності координації дій членів колективу, об'єднаних задля досягнення локальних і глобальних цілей. Спочатку будь-яка мета носить узагальнений характер. У процесі уточнення вона формалізується управлінським апаратом як цільових функцій. Відповідно до кібернетичним підходом систему управління характеризується наявністю двох взаємопов'язаних компонент: суб'єкта управління — управлінського апарату підприємства, здійснює формування цілей і прийняття рішень (які потім формалізуються як планів), і навіть забезпечує контролю над їх виконанням, об'єкта управління — підприємства, здійснює виконання поставлених завдань і планів. У межах системи управління циркулюють інформаційні потоки, характеризуемые наявністю прямий і зворотної связей.

На вхід суб'єкта управління надходить інформацію про зовнішнього середовища. Пряма зв’язок виражається потоком директивною інформації, формованої управлінським апаратом відповідно до цілями управління й від про економічної ситуації, що склалася під зовнішнього середовища, і яке б від управлінського апарату об'єкта управління. Зворотний зв’язок є рухомий у напрямі потік звітної інформації, що формується об'єктом управління і має інформацію про виконанні прийнятих прийняття рішень та ступеня впливу довкілля на внутрішню економічну ситуацію (наприклад, затримки платежів, порушення подачі енергії, зміні погодних умов, суспільно-політичної ситуації у регіоні хоч і т.д.). Таким чином, зовнішня середовище як впливає на об'єкт управління, а й поставляє інформацію управлінському апарату, рішення якого залежить від зовнішніх чинників — стану ринку, наявності конкуренції, величини відсоткові ставки, рівня інфляції, податкової і митної політики государства.

7. Місце економічної інформаційної системи в контурі системи управления.

У процесі управління підприємством приймаються стратегічні, тактичні й оперативніші рішення, у зв’язку з ніж, в управлінський апарат виділяють вищий, середній і оперативний рівні управління. Вищий рівень включає менеджеров-руководителей, визначальних мети управління, зовнішній політиці, матеріальні, фінансові та працю, котрі розробляють довгострокові плани і стратегію реалізації. У тому компетенцію може входити аналіз ринку України і конкурентів, пошук альтернативних стратегій розвитку підприємства у разі виявлення загрозливих тенденцій в сфері її інтересів. Середній рівень, до складу якого різних менеджерів виконавців, забезпечує контролю над виконанням планів, відстеження ресурсів, розробку управляючих директив висновку підприємства до рівня, певний в моїх планах. Оперативний рівень характеризується реалізацією планів і упорядкуванням звітів про перебіг їх виконання. Основне завдання тут є узгодження всіх елементів виробничого процесу із необхідною ступенем його деталізації. Керівництво цьому рівні залежить від управлінні структурним підрозділом (цехом, ділянкою, зміною, відділом, службою і т.д.). Залежно від управління використовуються різні види інформації. Так, для вищого керівництва, розробляє стратегію діяльності, застосовується у основному зовнішня й у меншому обсязі внутрішня інформація. На оперативному рівні використовується лише внутрішня, але в середньомупереважно внутрішня і лише частково зовнішня. Ці види ін формації зберігаються у своїх носіях, створюючи інформаційну базу, що складається з двох взаємопов'язаних частин: внемашинной і внутримашинной. Внемашинная обслуговує систему управління у у тому вигляді, який сприймається людиною без будь-яких технічних засобів, наприклад документи (наряди, акти, накладні, рахунку підприємства чи регістри, відомості тощо.). Внутримашинная інформаційна база міститься на машинних носіях і складається з файлів. Вона може бути створена або як безліч локальних, тобто. незалежних файлів, кожен із яких відбиває деяке безліч однорідних управлінських документів (наприклад, накладних), або як даних. Її склад визначається з інформаційними потребами кожного рівня управлінського апарату. Центральне місце у контурі системи управління економічним об'єктом займає інформаційна система коштує економічного характеру, отримавши в літературі отримав назву економічної інформаційної системи (ЭИС) і забезпечує обробку, пошук, зберігання, видачу інформації з запитам пользователя-экономиста. Інформаційні потоки, що обертаються на підприємстві, характеризуються складністю структуризації і формалізації інформації. Від об'єкта управління іде та значна її частина, що можна систематизувати і дозволяють опрацьовувати з допомогою комп’ютера, як від управлінського апарату в інформаційну систему передається лише не та частина директивною інформації, яка то, можливо відповідним чином перероблено і передано об'єкту управління. Інформаційна система переробляє певну частину інформаційних потоків, що у прийняття рішень. Для різних рівнів управління цю цифру може у інтервалі від 10 до 30%. Що Залишилося частка інформації може бути зарахована до частково формализуемой, обробка якій здійснюється з допомогою експертних систем, і неформализуемой (наприклад, відповіді скарги, які у що надійшла в службовій записці), автоматизована обробка якої неможлива або сам є економічно невигідною через значних на неї створення системи обробки З розвитком інформаційних систем частка формализуемой інформацією загальному інформаційному потоці збільшується. Будь-яка система характеризується наявністю технології перетворення вихідних даних в результатную інформацію. Такі технології прийнято називати інформаційними. Інформаційна технологія є систему методів та способів збору, накопичення, реєстрації, передачі, обробки, зберігання, пошуку, модифікації, аналізу, захисту, видачі необхідної інформації всім зацікавленим підрозділам з урахуванням застосування апаратних і програмних засобів. Поняття інформаційної технології невіддільне від технічних і програмної середовища. Кожна інформаційна технологію орієнтовано на обробку інформації певних видів: даних (системи програмування і алгоритмічні мови, системи управління базами даних — СУБД, електронні таблиці), текстовій інформації (текстові процесори і гіпертекстові системи), статичної графіки (графічні редактори), знань (експертні системи), динамічної графіки, анімації, відеозображення, звуку (інструментарій створення мультимедійних додатків, до складу якого кошти анімації і управління відеозображенням і звуком). Інформаційні технології відрізняються на кшталт оброблюваної інформації, але можуть бути об'єднуватися, створюючи інтегровані системи, які включають різні технології. Зміни, що відбуваються над ринком індустрії програмних продуктів, дозволяють казати про тенденції злиття технологій. Щоб терминологически виділити традиційну технологію рішення економічних пріоритетів і управлінських завдань, запроваджено термін «предметна технологія ». Предметна технологія є послідовність технологічних етапів по модифікації первинної інформацією результатную в будь-якої предметної області й змістовно залежить від використання коштів обчислювальної техніки та інформаційних технологій. Впорядковану послідовність взаємозалежних дій, виконуються з виникнення інформації до отримання результату, прийнято називати технологічним процесом. Так, будь-яку ділянку бухгалтерського обліку передбачає надходження первинної документації, яка трансформується на форму бухгалтерської проводки. Остання, змінюючи стан аналітичного обліку, призводить до зміни «рахунків синтетичного обліку, і далі - балансу. Поняття «інформаційні технології «відбиває дуже багато самих різних технологій у різних комп’ютерних середовищах і предметних областях, тому їх поділяють на щоб забезпечити і функціональні. Технології обробки інформації, які можуть використовуватися як інструментарій у різних предметних областях на вирішення різноманітних завдань прийнято називати забезпечують. Вони може бути класифіковані щодо класів завдань, куди вони орієнтовані. Щоб Забезпечити технології базуються на цілком різних платформах, що з відмінностями видів комп’ютерів, і програмних середовищ, тому за її об'єднанні з урахуванням предметної технології виникають проблеми системної інтеграції. Вона у необхідності приведення різних інформаційних технологій до єдиного стандартному інтерфейсу. Функціональної називається така модифікація які забезпечують інформаційних технологій, коли він реалізується котрась із предметних технологій. Так, робота бухгалтера групи розрахунків з оплаті, котрий використовує персонального комп’ютера, передбачає обов’язкову застосування бухгалтерських і податкових технологій: • застосування алгоритмів розрахунків з різних видів нарахувань (оплат) наприклад погодинна оплата, відрядна оплата, відпустку, за дні хвороби та т.д., • використання алгоритмів розрахунків з різних видів утримань (розрахунки прибуткового податку з фізичних осіб із кожному працюючому, по виконавчим листам, позичкам тощо.), • виписка довідок про доходи, про сплачений прибутковий податок і відрахуваннях в пенсійний фонд РФ, • використання інших, реалізованих у будь-якої інформаційної технології (системи управління базами даних, текстовому процесорі, електронної таблиці). Трансформація які забезпечують інформаційної технології в функціональну (модифікація деякого загальновживаного інструментарію у спеціальний) то, можливо зроблено як специалистом-проектировщиком, і самим користувачем, залежно від цього, наскільки вона складна, тобто. наскільки доступна самому користувачеві (економісту, бухгалтеру). Поява дружніх які забезпечують інформаційних технологій розширило ці можливості. З виділенням інформаційних технології кожного рівня управління утворюються багаторівневі функціональні інформаційні технології. Предметна технологія й інформаційна технологія впливають друг на друга. Так, використання комп’ютера для операцій із бухгалтерського обліку внесло зміни у предметну технологію, виключивши зі обробки значне кількість журналів і відомостей, використовуваних за традиційної системі обліку, і навіть надавши принципово нові оперативні можливості. З з іншого боку, предметні технології, наповнюючи специфічним змістом інформаційні технології, акцентують їх у цілком конкретні функції. Такі технології можуть мати типовий чи унікальний характер залежно від рівня уніфікації і під час цих функцій. САМІ Як і інформаційні технології, інформаційні системи характеризуються наявністю функціональної і забезпечує частин у відповідність до декомпозицией (структуризацією і поділом) системи на складові - підсистеми (елементи системи), перебувають у певних стосунках одне з іншому. Безліч таких відносин що з елементами утворюють структуру інформаційної системи. Розмаїття сфер економічної діяльності породжує поява великої кількості інформаційних систем економічного характеру, оскільки вони вбирають у собі все особливості структури управління, схеми декомпозиції управлінських цілей і предметних технологій. Отже, з урахуванням сфери застосування виділяють такі інформаційні системи: банківські, страхові, податкові, ринку, промислових підприємств. Один із які панують місць у інформаційних системах промислових підприємств займає бухгалтерська інформація. Забезпечує частина інформаційної системи складається з технічного, інформаційного, технологічного, математичного, організаційного, правового, эргономического та інших видів забезпечення. Функціональна частина фактично є моделлю системи управління об'єктом. Оскільки складна система завжди багатофункціональна, інформаційна система то, можливо класифікована з різних ознаками: рівень управління (вищий, середній, оперативний), вид керованого ресурсу (основні фонди, матеріальні, трудові, фінансові та інформаційні ресурси), сфера застосування (банківські інформаційні системи, статистичні, податкові, бухгалтерські, ринку, страхові тощо.): функції і період управління. Вибір ознак декомпозиції залежить від специфіки об'єкта управління і цілей створення. Трансформація цілей управління у функції, а функцій — в підсистеми дає змогу провадити подальшу декомпозицію. Якщо підсистеми реалізують деякі відмежовані одне від друга функцій управління, то кожну їх можна ділити більш детальні подфункции — завдання (чи комплекси завдань). Склад завдань визначається важливістю тій чи іншій функції управління, можливістю формалізації управлінських процедур, рівнем підготовки персоналу для використання комп’ютерів, наявністю інформаційної бази й технічних засобів. Функціональна технологія є синтез які забезпечують і предметної технологій, здійснений за деякими правилам. Будучи певної середовищем перетворення даних, і одночасно частиною інформаційної системи, вона виходить з платформі, що складається з технічного, програмної. організаційної й інформаційної частин. Користувач може використовувати як окремі інформаційні технології, продовжує їх сукупність, об'єднану в певний комплекс. Комплекс які забезпечують і функціональних інформаційних технологій, підтримують виконання цілей управлінського працівника — особи, приймає рішення (ЛПР), реалізується з урахуванням автоматизованих робочих місць (АРМ). З появою персональних ЕОМ можна було встановити їх на робоче місце забезпечити новими інструментальними засобами, орієнтованими на пользователя-непрограммиста. Персональний комп’ютер, оснащений сукупністю професійно орієнтованих функціональних і які забезпечують інформаційних технологій і розміщений робочому місці, почали називати автоматизованим робочим місцем, чиє призначення — інформаційна підтримка прийнятих рішень. Інакше кажучи, АРМ є деякою частиною інформаційної системи, відособлену відповідно до структурою управління об'єктом й існуючої системою целе-распределения. Воно й оформляється як самостійного програмно-апаратного комплекса.

АРМ містить у собі функціональну інформаційну технологію повністю чи частково. Яка саме значна її частина закріплюється те або іншим суб'єктам АРМ, визначається передусім декомпозицией цілей у структурі управління об'єктом. Таке розподіл функціональних інформаційних технологій на АРМ на повинен порушувати вимог самої предметної технології. Накладення функціональних інформаційних технологій на управлінську структуру дозволяє створити розподілену систему рішення предметних завдань. Розподіленість цих технологій між комп’ютерами може стосуватися або збережених даних, або процесів їх опрацювання. Інформаційна система, що здійснює процес підтримки прийняття рішень управлінськими співробітниками, має бути в такий спосіб, щоб забезпечити реалізацію цілей, їхніх насущних. Однією із найбільш поширених форм реалізації є система взаємозалежних і взаємодіючих АРМ, зокрема керівника і виконавця. Користувачам цих АРМ необхідна цілком різна інформаційна підтримка. Керівнику потрібна узагальнена, достовірна і повна інформація, дозволяє ухвалювати правильні рішення, і навіть кошти аналізу та планування різних галузей діяльності господарського суб'єкта. До цих засобам ставляться такі методи: економіко-математичні, моделювання (наприклад, інструментарій SADT1), аналізу різних галузей діяльності підприємства, статистичні, прогнозування, і навіть щоб забезпечити технології - табличні, графічні і текстові процесори, електронна пошта, системи управління базами даних. Специалисту-исполнителю необхідний зручний інструментарій задля забезпечення професійної діяльність у конкретної області, що визначається застосовуваними у цій сфері предметними технологіями і поділом обов’язків між управлінськими працівниками. АРМ даного рівня характеризується жорстким включенням до програмний продукт функціональних і які забезпечують технологій, що дозволяє вживати фахівця невисокою кваліфікації, оскільки його дії носять декларативний, а чи не процедурний характері і глибоких знань предметної технології від цього непотрібен, так як вони закладено у АРМ розробниками програмного забезпечення. 1) SADT — Structured Analysis and Design Technique (прийнятий у ролі стандарту міністерством оборони США, знати його основи та використовувати при обговоренні будь-яких питань, наприклад намалювати найпростішу діаграму, що пояснює справи, вважається правилом доброго тону серед керівників і менеджерів). На номенклатуру АРМ і сукупність які включаємо у яких інформаційних технологій впливають структура управління, що склалася у установі, технології предметних областей, схема розподілу обов’язків і цілей співробітників. Отже, номенклатура АРМ залежить від управлінської структури, а зміст — від цілей, реалізованих ЛПР. Під АРМ фахівця слід розуміти його робоче місце, оснащене персональним комп’ютером і що було самостійний програмнотехнічний комплекс індивідуального чи колективного користування, який дозволяє у діалозі чи пакетному режимі вести обробку інформації та отримувати всі необхідні вихідних даних як екранних чи друкованих форм. АРМ включає три основних компоненти: навчальну систему, комплекс програмних продуктів з обробки інформації та сервісні кошти. Під таким сервісним засобом, як моніторинг слід розуміти оперативний комп’ютерний доступом до результатам роботи конкретного користувача системи, що забезпечить можливість отримання наступній інформації: • час виконання кожну операцію з обробки інформації за комп’ютером: • час комп’ютерного обладнання протягом дня (місяці), завдання, можуть бути вирішені у період, інтенсивність завантаження устаткування й комп’ютерної мережі, • аналіз даних із виконання однотипних операцій різними працівниками, • доступом до результатам роботи конкретного користувача і відсоток виконання завдання від загального обсягу робіт, • статистика помилок, вироблених користувачем. Нині діяльність значній своїй частині управлінського персоналу немислима без самого персонального комп’ютера, тому втрачає сенс виробляти аналіз праці співробітників, працівників ПЕОМ з урахуванням даних моніторингу. За появою і швидким поширенням в 80-х рр. персональних комп’ютерів почали розвиватися впроваджуватися в повсякденному житті програмні рішення ПЕОМ. Спочатку комп’ютерні системи орієнтовані рішення комплексів логічно пов’язаних між собою завдань, що мають спільну інформаційну базу і загальну нормативно-довідкову інформацію. Вони виглядали АРМ з набором пакетів прикладних програм, тож сервісних коштів. Інформаційні системи стали організовуватися з урахуванням кількох функціонально закінчених і взаємозалежних по конкретної предметної області АРМ. орієнтованих функціонування умовах локальної обчислювальної мережі, коштів віддаленого доступу до даних і навіть на колективне використання фахівцями різної кваліфікації. У побудові таких систем став переважати науковий метод — системний підхід. Для великих і середніх підприємств реалізація цього методу означала можливість існування окремих блоків — АРМ, які, будучи самостійними програмними модулями, разом утворювали єдине ціле, тобто. відкриту модульну систему, яка характеризувалася можливістю додавання нових блоків АРМ різної конфігурації чи видалення будь-якого блоку АРМ, е також наявністю вузлів зв’язок між самостійно функціонуючими частинами системи. Найбільшого поширення набула вони у економічних інформаційних системах як комплексів АРМ — інтегрованих і інструментальних систем. Поступово автоматизовані рішення з урахуванням АРМ стали здійснюватися значних суб'єктів господарювання. Такі АРМ виглядали інформаційні системи, не призначені масової тиражування. Особливості таких систем полягали у розробці програмного продукту спеціально під вимоги конкретного замовника, значної трудомісткості пусконалагоджувальних робіт, обов’язковому наступному супроводі, високої вартості програмного продукту. Але хоч б універсальними були розроблені АРМ, вони забезпечують автоматизовані рішення дискретних завдань і повністю автоматизувати бізнес-процеси, які у фірмі. Наступним етапом було створення систем, які забезпечують повну автоматизацію великих суб'єктів господарювання. Основне гідність полягала у забезпеченні підтримки прийняття рішень переважають у всіх ланках управління з урахуванням своєчасного надати інформацію всім зацікавленим службам і особам, причому з необхідної ступенем деталізації. Вони повинні були віднесено до класу інформаційних систем великої складності й одержали назва — корпоративні інформаційні системи. У зв’язку з цим гостро постала проблема реинжиниринга бізнес-процесів, що протікають для підприємства, характеризуючих інформаційну систему господарського суб'єкта. Реинжиниринг передбачає зміна існуючої логіки зв’язків різних компонентів інформаційної системи та об'єднання розрізнених бізнес-процесів. Він забезпечує правильне виділення цих процесів й неможливість зайвих зв’язків і державних функцій, виконуваних згідно з існуючої організаційної структурою підприємства, і навіть впровадження нових процесів, що з появою передових інформаційних технологій. Правильно проведений реинжиниринг забезпечує поліпшення взаємодії компонентів і в середині однієї інформаційної системи, і між різними, дозволяє значно знизити видатки аналіз предметної області й багаторазово використовувати отримані результати. Діяльність господарського суб'єкта виходить з «засадах »: системи управління підприємством, його економічної системі, інформаційних технологій, використовуваних як інструментарію двох попередніх компонент.

8. АСПЕКТИ КОРПОРАТИВНИХ ИНФОРМАЦИОННЫХ СИСТЕМ.

Центральним ланкою корпоративної інформаційної системи є економічна інформаційна система коштує, в основі якої становить бухгалтерська інформаційна система коштує, де хронологічно і систематично нагромаджуються і обробляються дані, пов’язані з урахуванням, контролем, плануванням, аналізом і регулюванням. За підсумками цих даних формується інформацію про процесі роботи підприємства, сопоставляются фактичні показники і нормативні, формулюються глобальні і локальні напрями діяльності, розробляються пропозиції щодо встановленню причин відхилень та коригуванні результатів, здійснюється прогнозування ефективності політики управління підприємством. До характерним ознаками корпоративних інформаційних систем слід віднести: тривалий життєвий цикл, розмаїтість використовуваного апаратного забезпечення, життєвий цикл якого менше, ніж в створюваної системи, широке програмне забезпечення, масштабність і складність розв’язуваних завдань, те що безлічі різних предметних областей, територіальну розподіленість і згідно з цим орієнтацію використання локальних і глобальних обчислювальних мереж обмінюватись і методи обробки інформації. При організації таких систем й виникають проблеми, пов’язані з сумісністю програмного забезпечення, безпекою інформації, незалежністю від апаратних і програмних платформ, розмежуванням доступу до віддаленим інформаційними ресурсами, тобто. системної інтеграції. Необхідність виконання глобальної мети тягне у себе формування безлічі локальних цілей, які, своєю чергою, діляться на подцели. Однією з цих локальних цілей є організація підтримки прийняття рішень всіх рівнях управління з урахуванням своєчасного надання інформації всім зацікавленим службам і приватним особам з необхідної ступенем деталізації. Реалізації цього виявляється у побудові корпоративної інформаційної системи. У процесі її створення вирішити ряд принципово важливих завдань, зокрема: якому рівні зберігати інформацію (дані) на якому рівні обробляти її, якою робоче місце зберігати на якому обробляти кожну конкретну інформацію. Рішення даних завдань включає реалізацію методик розподілу обчислювальних робіт з рівням обробки інформації та вузлам мережі, інформаційних масивів по вузлам мережі, і навіть визначення кількості ПЕОМ в вузлі, навіщо можна використовувати економіко-математичні методи, і навіть інструментарій класу CASE. Зворотний зв’язок, що виникає внаслідок вирішення завдань, характеризується реорганізацією системи управління і змінами у організаційну структуру підприємства. Отже, інформаційна система коштує впливає на систему управління з урахуванням запропонованих автоматизованих решений.

Хороша організаційну структуру завжди була основою ефективного управління підприємством. Існують двома способами створення й підтримки раціональної системи управління: з удосконаленням організаційної структури та без вдосконалення. Організаційна структура характеризується декомпозицией фінансово-економічної, господарської, виробничої діяльності, діяльності, пов’язану з забезпеченням безпеки управління тощо. До складу фінансовоекономічної діяльності включені финансово-аналитическая, фінансовооблікова, і навіть що з внутрішнім аудитом. Ефективність організаційної структури визначається відповідністю кожного виконавця своєму робочому месту.

Передумовами побудови системи є комплексне розв’язання наступних взаємозалежних аспектів: організаційних, кадрових, фінансових, розробки технологій і методології організації фахової діяльність у конкретної предметної області. Організаційний аспект включає створення єдиного фінансово-економічного підрозділи, як це заведено у світі управління, у якому вся економічна діяльність підприємства розглядається як єдиного цілого. Першорядне увагу необхідно приділяти обліку витрат, фінансовому аналізу, прогнозуванню, що лежить в основі економічної системи підприємства. Під час створення цього підрозділу розробляється нова організаційну структуру, відбувається реструктуризація фінансових економічних пріоритетів і бухгалтерських підрозділів. Запроваджується нову форму ведення обліку за комп’ютером, наприклад автоматизированная-диалоговая, оговоренная в облікову політику. Відбувається зміну умов праці. Отже, слід переглянути штатний розклад (розстановку), розробити посадові обов’язки. Кадровий аспект характеризується тим, що у зв’язки України із зміною методології обліку, і обробки, переходом до автоматизованим формам ведення обліку (таблично-автоматизированной і автоматизированной-диалоговой) якісно змінюються вимоги до персоналу. Необхідно змінити ставлення на роботу, створити умови для, у яких співробітники зацікавлені у результатах своєї праці і їхатимуть удосконалювати знання. І тому потрібно затвердити дуже обурює, що включає вирішення завдання підготовки кадрів, підвищення професіоналізму, розширення спеціалізації. При розробці штатного розкладу (розстановки) слід розробити посадові обов’язки (інструкції), чітко виділивши перелік обов’язкових функцій і визначивши вимоги до кожної посади. Рішення кадрової завдання необхідно розпочати з проведення атестації кожного працівника. Ефективність функціонування системи визначається менталітетом, кожного виконавця на своєму робоче місце, і якщо працівники ні виконувати пропонованих вимог, то навіть найбільш ідеальна система має не дасть бажаних результатів. Для проведення атестації потрібно розробити становище, у тому числі відповіді ми такі питання: хто має проводити оцінку заслуг як і часто, по яким критеріям оцінювати результати праці, ділові і особисті якості, як його оцінювати кількісно, як зв’язати зарплатню (оплату праці) з результатами проведеної оцінки. Слід також розробити систему оцінки заслуг працівника, що дозволить аналізувати результативність праці. Зблизька кадрового аспекти доцільно, щоб у структурних підрозділах, які виробляють її автоматизоване опрацювання і характеризуемых наявністю дорогий комп’ютерна техніка великими обсягами інформації, працював хоча б тільки фахівець, має загального уявлення про програмуванні, виконує основну роботу які з іншими працівниками та паралельно супроводжуючий функціонуючі у цьому підрозділі програмні рішення. У ідеальному варіанті цей фахівець повинен очолювати групу. фінансовий аспект залежить від резервування коштів на придбання обчислювальної техніки, поетапної оплати робіт, що з монтажем комп’ютерну мережу і виконання етапів реалізації проекту комплексної автоматизації, оплат витрат, що з підвищенням кваліфікації користувачів системи. При скороченні штатів высвобождающиеся грошові кошти доцільно використовуватиме підвищення заробітної плати залучення фахівців. Особливу увагу з організацією фінансування слід приділити мотивації праці, тобто. розробці такої системи стимулювання і оплати праці, коли він учасники трудового процесу зацікавлені у реалізації поставлених їх завдань. У межах рішення фінансового питання втрачає сенс акцентувати увагу до питаннях нормування, оцінки й контролю витрат виробництва, зокрема на робочої сили. Ідеться, наприклад, визначення витрат за оплату праці за кожної технологічної операції (виду роботи), заробітної плати для одну годину нормативного, і навіть фактично відпрацьованого часу. Розробка технологій і методології організації фінансово-бухгалтерською діяльності, потребує єдиної системи обробки економічної інформації, безпосередньо з формуванням облікової політики підприємства. Для цього доцільно створити спеціальну комісію, що включає представників фінансової, бухгалтерської, планово-економічної, юридичної служб підприємства, групи внутрішнього аудиту. Комісія має підняти і проаналізувати всіх раніше видані підприємстві організаційнорозпорядницькі документи, які оформляють рішення щодо ведення обліку, аналізу, планування, регулювання для підприємства. Якщо такі документи не втратили сили, вони можуть і далі діяти у ролі основи обраного способу обробки даних із конкретної предметної області. Слід також розглянути зміни у системі економічних, податкових, бухгалтерських стандартів, і законодавства, проаналізувати нові шляхи ведення обліку, щоб підготувати й видати відповідних документів (накази, розпорядження тощо.) з питань, не оформленим відповідно до раніше чинним правилам.