Кредит та її функции

РефератДопомога в написанніДізнатися вартістьмоєї роботи

Кредит та її функции (реферат, курсова, диплом, контрольна)

Всеросійський заочний фінансово-економічний институт.

КОНТРОЛЬНА РАБОТА.

По дисципліни «Фінанси, грошове звернення української й кредит».

Тема «Кредит та її функции».

ВВЕДЕНИЕ

Кредит належить до найважливіших категорій економічної науки. Його вивченню присвячені твори класиків марксизму, численні роботи радянських і зарубіжних економістів. Однак це тема актуальна, оскільки кредитні відносини у сучасних умовах досягли найбільшого розвитку. «Нині йдеться щодо постійному збільшення обсягів грошових капіталів, наданих позичку, а й розширенні суб'єктів кредитних відносин, і навіть дедалі вищому різноманітті самих операций».

Говорячи про цю тему, мушу згадати ті проблеми, із якими зіштовхується наша економіка на перехідний період до реального ринковому механізму функціонування, (банківська криза), що потребує більш радикальних змін в грошово-кредитної сфері. Нині назріла потреба повною мірою використовувати економічні важелі, властиві кредитної сфері, розробити зважену та реалізувати принципово нові підходи до управління грошовим обігом страны.

Найхарактерніші риси кредитної сфери — перенасичення обороту платіжних коштів, втрата кредитом свого призначення. На початку 1987 року кредитні вкладення банків досягли аксиальной величини, склавши 593,2 млрд. рублів, але 1998 року загальний обсяг кредиту народному господарству і населенню скоротився до 92,2 млрд. рублів. Сталися зміни у структурі кредитних вкладень останніми роками. Частка кредитів, наданих на заповнення недоліків бюджетних ресурсів, збільшилася, а питому вагу кредитів, наданих народному господарству, снизился.

Всі ці факти свідчать, що необхідно приділяти багато уваги проблемі кредиту, оскільки економічну ситуацію країни у значної мірою залежить від стану кредитно-грошової системи. Тому необхідно враховувати досвіду, накопичений розвинені країни у цій сфері. Необхідно проводити реформу всієї кредитної системи (але тільки), спрямовану на створення кредитних установ на акціонерної основі, розвиток з нашого країні нових форм кредитів, як-от споживчий, комерційний, різноманітні форми оренди, зокрема лізинг. Це прискорить розвиток економіки нашої країни, зробить її більш эффективной.

2. Необхідність і сутність кредиту, його функції і роль.

Принципи кредитования.

Кредит походить від латинського «kreditum «(позичка, борг). У той самий час «kreditum «перекладається «вірую », «довіряю ». У широкому значенні слова — і з допомогою юридичної, і з економічної точок зору — кредит — це угода, договір між юридичними чи фізичними особами позику, чи позичку. Один з партнерів (ссудодатель, кредитор) надає іншому (ссудополучателю, позичальнику) гроші (іноді майно) визначений термін з вимогою повернення еквівалентній вартості, зазвичай, зі сплатою цієї послуг у вигляді відсотка. При кредиті з’являється договір позики, чи позички (поняття позики і позички можна використовувати як синоніми). У середовищі сучасних умовах все позички оформляються як грошового кредиту, і кредитні відносини є частиною всіх грошових відносин. Головне, що відрізняє грошову позичку від інших форм грошових відносин, — це ще одне рух вартості. У кредиті знаходять вираз виробничі відносини, коли господарючих суб'єктів, держава, організації, або окремі громадяни передають одна одній вартість за умов повернення у тимчасове користування. Під кредитними відносинами розуміються всі грошові відносини, пов’язані з наданням і поверненням позичок, організацією грошових розрахунків, емісією готівкових грошових знаків, кредитуванням інвестицій, використанням державний кредит, скоєнням страхових операцій (частково) тощо. Гроші виступають як засіб платежу скрізь, де є кредит. Навіть коли позичальник отримує, наприклад, насіннєву позичку, вона оформляється у формі грошової кредиту. Отже, кредит — особлива форма руху грошей. Це категорія ринкова. Ринок має обслуговуватися особливим фондом коштів (назвемо його позичковим фондом суспільства), які можуть опинитися надаватися економічним суб'єктом за умов повернення. Формою руху позичкового фонду, й є кредит. Кредит обслуговує рух капіталу і сталий рух разутых громадських фондів. Завдяки кредиту у господарстві, продуктивно використовуються кошти, высвобождаемые під час роботи підприємств, у виконання державного бюджету, і навіть заощадження окремих особистостей і ресурси банків. Як з’являються кошти, які можна використовувати як позикових ресурсів задоволення потреб товаровиробників і держави? Вільні кошти утворюються у процесі господарську діяльність підприємств. Отримавши виручку від реалізованої продукції, підприємство поступово, частинами витрачає в купівлю сировини, палива, матеріалів, частину отриманого прибутку вона також використовує не відразу, через кілька днів після його надходження. У результаті утворюються тимчасово вільні кошти рахунках підприємств у банках. Тимчасовий вивільнення коштів відбувається й у результаті те, що вартість основних фондів переноситься на вироблені товари частинами і повертається до до підприємств в грошової форми. Витрачаються ці гроші поступово, у зв’язку з ніж утворюються вільні грошові ресурси як невикористаних амортизаційних фондів. Заробітна плата робітникам і службовцям зазвичай виплачується двічі на місяць, а надходження грошей за продану продукцію відбувається частіше, що теж забезпечує визначені терміни вивільнення коштів. Надходження коштів у бюджет та його витрачання який завжди збігаються у часі, на певний період утворюються вільні залишки грошових средств.

Грошові заощадження виникають серед населення у зв’язку з перевищенням доходів над поточними видатками. Зберігаючи вартість рахунках, населення передає їх у тимчасове користування банкам, що використовують ці кошти, як ресурси для кредитования.

Потреба засобах переважають у всіх осередках суспільства коливається. У економічних суб'єктів звичайно в обігу сума власного капіталу, й у періоди, коли у засобах перевищує мінімум, вона може задовольнятися з допомогою отримання позикових коштів. Отже, тимчасово вільні кошти не залишаються невикористаними, а втягуються в корисний господарський оборот, що прискорює темпи відтворення й сприяє найбільш раціональному витрачанню всіх грошових фондів. Кошти позичкового фонду йдуть на капітальних вкладень — відтворення основних фондів у разі, коли галузі підприємству потрібно здійснити витрати до фактичного накопичення ресурсів (амортизації, прибутку). Зі збільшенням економіки та розвитком господарства зростає й розмір ресурсів. Отже, у складі ресурсів на кредитування (позичкового фонду) входять грошові резерви підприємств і закупівельних організацій, высвобождающиеся у процесі кругообігу капіталу, грошові резерви, промовці вигляді спеціальних фондів, і навіть фонд амортизаційних відрахувань, використовувані для капіталовкладень, державний грошовий резерв, що з сум поточних грошових ресурсів бюджету, фонд коштів, спеціально що виділяється для розвитку кредитних відносин (наприклад, для довгострокового кредитування капіталовкладень), грошові накопичення населення, аккумулируемые банками, емісія грошових знаків, здійснювана відповідно до потребами зростання обігу готівки грошей. Кредит є способом міжгалузевого і міжрегіонального перерозподілу грошового капіталу. Кредитні відносини обумовлені безперервним кругообігом засобів у господарство і дозволяють ефективно використовувати всі фонди коштів потреб виробництва, торгівлі, і потребления.

Об'єктивна необхідність кредиту обумовлена особливостями кругообігу капіталу, якими є: постійне освіту грошових резервів і тимчасових додаткових потреб у них; різна тривалість обороту коштів податку окремими осередках господарства, тісне переплетення готівкового й безготівкового обороту коштів податку; відокремлення капіталу рамках економічних суб'єктів. Об'єктивність існування, освіти і перспективи використання позичкового фонду, й конкретної форми його руху — кредиту викликається необхідністю: подолання протиріч між постійним освітою грошових резервів, що у процесі обороту у підприємств різних форм власності, бюджету та взагалі населення, і повним використанням їх задля потреб відтворення; забезпечення безперервного процесу кругообігу капіталу умов функціонування численних деяких галузей і підприємств із різної тривалістю кругообігу коштів (від дня за кілька років); організації функціонування коштів обігу євро і платежів, заснованих на виключно кредитному характері эмитирования грошових знаків і безготівкових коштів; комерційної організації управління підприємствами. У процесі кругообігу капіталу вільні ресурси, высвобождающиеся тільки в господарських ланках, можна використовувати в інших. Річ у тім, що для різних деяких галузей і підприємств час виробництва та її реалізації продукції неоднаково. Коли продукція в однієї виробника готова, у покупця може досить коштів на її придбання. Така різна швидкість обороту коштів податку в різних, тісно пов’язаних між собою господарських організацій вимагає залучення кредитів задля забезпечення безперебійного процесу виробництва та реалізації продукції. Об'єктивна необхідність кредиту обумовлена також комерційної організацією управління тими підприємствами за умов ринку, коли кожному підприємстві процес безперервного кругообігу індивідуального капіталу виникає потреба у додаткових сумах чи, навпаки, тимчасово вивільняються грошові ресурси. З допомогою кредитного механізму ці коливання гнучко регулюються й українські підприємства отримують кошти, потрібні їм для нормальної роботи. Особливо велика роль кредиту на організації обігового капіталу підприємств, мають сезонні умови постачання, виробництва чи реалізації. Кредит їм потрібно формування тимчасових запасів. Але й підприємствам, не що з сезонними умовами роботи, також необхідні позички. У будь-якого підприємства оборотні фонди й фонди звернення то зменшуються, то збільшуються, у своїй змінюються пропорції між капіталом, які у товарної, продуктивної й у грошової формах. Дане обставина пояснюється лише тим, що обсяг виробничих запасів постійно коливається залежно від термінів надходження сировини й матеріалів. Розмір залишків готових виробів і необхідних підприємству коштів також залежить та умовами поставки, термінів отримання платежів від покупців та рівної оплати рахунків постачальників, термінів виплати заробітної плати т.д. Тому, попри рівномірне процес виробництва, в підприємств несезонных галузей господарства за процесі кругообігу коштів постійно утворюються короткочасні відхилення від встановлених середніх величин. Об'єктивний процес припливів і відпливів коштів в окремих підприємств потребує певної гнучкості всієї системи організації капіталу. Велика роль кредиту та інвестицій, в відтворенні основних фондів. Антиципационное властивість кредиту (здатність передбачати майбутні доходи) забезпечує здійснення капітальних вкладень ще до його того, як господарюючий суб'єкт накопичить прибуток і амортизацію для інвестицій. Поєднання власного капіталу з запозиченим дозволяє оперативно реагувати на прогрес технології, швидко здійснювати видатки впровадження новітніх наукових досягнень. Ведучи мову про значенні кредиту на розвитку економічних перетинів поміж галузями і регіонами, щодо підвищення ефективності виробництва, необхідно продемонструвати роль створенні та використанні доходів населення і прибутку. Річ у тім, що кредит обслуговує процес створення, і розподілу і використання доходів. Кредит і кредитна система, обслуговуючи кругообіг коштів, беруть участь у розподілі валовий продукт. Без функціонування кредиту неможливий було б перерозподільчий процес. Необхідність кредиту виявляється у тому, що у його основі здійснюється емісія як платіжних коштів. Образно висловлюючись можна сказати, що у суті кредит — батько всіх грошей, емісія — їх мати. Будь-яка емісія — готівкова чи безготівкова — результат кредитної операції. Приріст емісії — це у той час і приріст ресурсів позичкового фонду. Зрозуміло, даний ресурс повинен суворо обмежуватися потребами нормального грошового обороту з урахуванням дію Закону грошового звернення. У першій половині ХІХ ст. в англійської буржуазної політичної економії виникло наукова дисципліна, отримав назву «Банківська школа». Прибічники її намагалися довести недоцільність обмеження банківської емісії, оскільки, розміри банкнотного звернення регулює сам ринок. Вони стверджували, що банкноти випускаються банками в порядку кредитування і регулярно повертаються при погашенні кредиту, тому їх надлишкова емісія неможлива. Представники цієї школи — Т. Тук (1774−1858), Д Фуллартон (1780−1849) виступали проти жорсткого обмеження випуску банкнот, встановленого в Англії 1844 р. актом Р. Пиля, в протилежність «Грошової школі», исповедовавшей кількісну теорію від грошей і доказывавшей необхідність обмеження емісії підвищення банківського відсотка в часи криз. «Банківська школа» висловлювала прогресивні погляди, домагаючись розвитку кредиту, котрий напевно міг сприяти еластичності системи банкнотного звернення, який буде необхідний розвитку в промисловості й торгівлі. Зрозуміло, в теоретичних поглядах представників «Банковій школи» проглядалася істотна недооцінка небезпеки надлишкової емісії платіжних коштів. Сама собою кредитна емісія банкнот несе обмежень для надлишкової емісії, яку держави охоче може використати покриття бюджетного дефіциту. Кредитний характер емісії зовсім не від виключає можливості зайвого випуску банкнот, особливо за умов демонетаризации грошової системы.

Зблизька функцій кредиту треба враховувати відмінність їхню відмінність від ролі кредиту. Якщо функція — є прояв сутності, вираз громадського призначення кредиту, то через роль розкриваються результати її використання з урахуванням виконуваних функцій. Але, попри відмінність понять функцій і ролі, вони взаємопов'язані. З допомогою використання функцій кредиту економічні суб'єкти і суспільство у цілому домагаються ефективності виробництва, прискорення обігу євро і зростання доходів. Через це з’ясування функцій кредиту має велику практичного значення задля забезпечення таких умов, за яких вони виявлялися б найбільш эффективно.

Сутність кредиту виступає у його трьох функціях: 1) розподілу на поворотній основі коштів (розподільна функція); 2) створення кредитних коштів обігу євро і заміщення готівки (емісійна функція); 3) здійснення контролю над ефективністю діяльності економічних суб'єктів (контрольна функция).

Розподільча функція кредиту можна знайти як із акумуляції коштів, і за її розміщення, тобто. у вигляді кредиту відбувається розподіл коштів на поворотній основі. Ця функція чітко проявляється у процесі надання тимчасово коштів підприємствам, і організаціям (як і, як заощаджень населення) задоволення їх потреб у грошових ресурсах. Отже, господарства забезпечуються необхідним оборотним капіталом і ресурсами для інвестицій. Важлива функція кредиту — створення кредитних коштів обігу євро і заміщення готівки (емісійна функція). Виявляється вона у тому, у процесі кредитування створюються платіжні кошти, тобто. обороту надаються гроші як і готівкової, і у безготівкової формах. Ця функція кредиту можна знайти і тоді, коли з урахуванням заміщення готівки відбуваються безготівкові розрахунки. Хоча функція кредиту — категорія об'єктивна, існуюча незалежно від волі й бажання людей, кредитна система може створити умови, дозволяють повніше використовувати кредит для досягнення поставленої мети. З огляду на це банкам і позичальникам рекомендується використовувати різні види позичок. Вибір їх — справа як технічне. Обираючи конкретний вид кредиту, позичальники враховують економічну доцільність, з’ясовують, дозволяє ця форма кредитування найповніше використовувати позичку підвищення дохідності і розвитку з їх діяльності. Розглядаючи функції кредиту, доречно зауважити, що їх платній основі у господарстві здійснюється контроль карбованцем. На базі кредитних відносин будується стеження діяльністю позичальників, і кредиторів, оцінюються кредитоспроможність і платоспроможність суб'єктів господарювання, контролюється дотримання принципів кредитування. Це забезпечило підставу деяким авторам казати про властивою кредиту контрольної функції. Будь-який кредитор — чи це банк, підприємець чи приватна особа — своєрідно через позичку контролює стан позичальника, прагнучи запобігти невчасне повернення боргу. Усі кредитне справа побудовано з допомогою юридичної погляду на цивільному законодавстві країни, де поруч із актами купівлі-продажу, оренди, найму, перевезення тощо. чітко охарактеризовані грошові зобов’язання, розрахунки, кредитування, комісійні операції, і інші акти, повсякденно скоєних з допомогою грошових операцій. Кредитні відносини припускають прийняття кредитором і позичальником низки зобов’язань. У цивільному законодавстві передбачено зобов’язання надавати кредит відповідно до кредитним договором, у якому мають визначити обов’язки банку або іншого особи, котрий займається підприємницькою діяльністю, надати кредит у найкоротші терміни, у вигляді і умовах, узгоджених сторонами. У той самий час кредитор вправі згодом відмовитися від кредитування, якщо боржник визнається неплатоспроможним, не виконує обов’язків щодо забезпечення кредиту, соціальній та інших випадках, передбачених договором. По кредитному договору (договору позики) кредитор, тобто. заимодавец, передає позичальнику в повне господарське ведення і оперативне управління вартість (гроші речі). Зі свого боку позичальник зобов’язується в обумовлений термін повернути таку суму грошей, або однакову кількість речей тієї самої роду свого і якості. За користування ссудой стягують плату — відсоток, якщо інше не передбачено договором. Розмір відсотків визначається угодою сторін з дотриманням вимог до відсоткових ставок за кредитами, встановленим у відповідність до законодавчими актами, а за відсутності такої угоди — у вигляді середньої ставки банківського відсотка, яка у місці перебування кредитора. Договір позики між громадянами, не пов’язані з підприємницької діяльності, передбачається безвідсотковим, тоді як договорі встановлено інше. Кредит може бути наданий у вигляді пручи мій позички, зумовленої ув’язненим договором, а й у формах авансу, попередньої оплати, відстрочки і розстрочки оплати товарів, якщо це з договору продажу-купівлі, підряду і заборонено законодавчими актами.

К принципам кредитування ставляться: а) повернення і терміновість кредитування; б) дифференцированность кредитування; в) забезпеченість кредиту; р) платність банківських ссуд.

Розглянемо докладніше кожен із принципов.

1. Повернення є особливістю, що відрізняє кредит як економічну категорію з інших економічних категорій товарно-грошових відносин. Без повернення кредит неспроможна існувати, тому повернення є невід'ємною частиною кредиту, його атрибутом.

Повернення і терміновість кредитування зумовлена тим, що банки мобілізують на кредитування тимчасово вільні кошти підприємств, установ та населення. Ці цифри не належать банкам, й у остаточному підсумку, вони, прийшовши у банк з різних сегментів ринку, у яких і йдуть (споживче, комерційне кредитування тощо.). Головна особливість засобів у тому, що вони підлягають поверненню (правильніше відзначити, мусить бути готовність для повернення) власникам, вложившим в банк за умов термінових депозитів. Тому «золоте» банківське правило говорить, що обсяг і продовжити терміни фінансових вимог банку повинні відповідати розмірам й терміни його зобов’язань. Порушення цієї основного принципу і призводить до банкрутства банка.

Терміновість кредитування є необхідну форму досягнення повернення кредиту. Принцип терміновості означає, що кредит може бути не просто повернутий, а повернутий у суворо певний строк, тобто. у ньому знаходить конкретне вираз чинник часу. І, отже, терміновість є тимчасова визначеність повернення кредиту. Термін кредитування є граничним часом перебування ссуженных засобів у господарстві позичальника й виступає тією мірою, поза якої кількісні зміни у часі переходить до якісні. Якщо порушується термін користування ссудой, то спотворюється сутність кредиту, він втрачає своє справжнє назначение.

2. Дифференцированность кредитування означає, що комерційних банків нічого не винні однозначно підходитиме до питання про видачу кредиту своїх клієнтів, претендують його отримання. Позика має надаватися лише хозорганам, які можуть його своєчасно повернути. Тому диференціація кредитування має здійснюватися з урахуванням показників кредитування, під якими розуміється фінансове становище підприємства, дає упевненість у здатності та готовності позичальника повернути кредит в обумовлений договором термін. Ці якості потенційних позичальників оцінюються у вигляді аналізу їх балансу на ліквідність, забезпеченість господарства власними джерелами, рівень рентабельності сучасний початок і в перспективе.

Ступінь кредитоспроможності (або рівень кредитоспроможності) клієнта є показник індивідуального чи приватного кредитного ризику для банку, що з конкретним клієнтом, конкретної ссудой, виданої клиенту.

3. Забезпеченість кредиту закриває одна з основних кредитних ризиків — ризик непогашення позички. Якби приймався до уваги Україні цього принципу, то насип перетворилося в спекулятивне заняття, де високий ризик ведення операцій привела б до різкого зростання відсоткових ставок.

Слід зазначити, що проблеми забезпеченості кредиту залежить від типу кредитування і зажадав від суб'єкта позички. Якщо казати про великий компанії, що працює впродовж кількох десятиліть, має хорошу і тривалу кредитної історії, що займає лідируючі позиції над ринком, очолювану відомими професіоналами, те решіння питання із забезпеченням кредитів вимагає одного підходу. Щоправда, як і раніше, що російська банківська практика дає приклади проблемних кредитів, що призводять до банкрутства великих банків. Наприклад, Західно-Сибірський металургійний комбінат не повернув кредит Кредобанку, що призвело до банкрутство найстарішого російського банку. Пане Агапов, будучи однією з провідних професіоналів в фінансової області, прийняв до уваги суто російський «форс-мажор» — «завод вирішив не повертати кредит і вже банку немає, а завод продовжує працювати». Звісно, такий російської специфіки кредитної роботи не можна навчиться ні з яким підручниками й тут можна тільки навчання помилках інших, щоб недопущення своих.

Коли дивитися на питання позички для малого підприємства, лише зареєстрованої і котра починає своє підприємницьку діяльність із нуля — то тут без вирішення питання із забезпеченням видавати кредит не можна. Цікава позиція із забезпеченням при споживчому кредитуванні, де може бути статистичний підхід оцінки кредитного ризику (наприклад, метод кредитного скоринга для відбору позичальників) і забезпеченням може бути хороший набір певних критеріїв ссудополучателя.

Техніка кредитного скоринга була вперше запропонована американським економістом Д. Дюраном на початку 40-х рр. для відбору позичальників по споживчому кредиту. Дюран зазначав, що виведена їм формула «може допомогти кредитному працівникові легко і швидко оцінити якість звичайного претендента на позичку, але в екстраординарні випадки її прогнозні якості ослабевают».

У чотирьох російських умовах чисте застосування коефіцієнтів Дюрана неможливо (напевно, саме наші випадки кредитування потрапляють у розряд екстраординарних), хоча відомі успішні спроби застосування подібного підходу при масовому кредитуванні фізичних лиц.

4. Платність банківських позичок означає внесення одержувачами кредиту певної і щодо оплати тимчасове користування власних потреб грошовими засобами. Реалізація цього принципу практично здійснюється через механізм банківського відсотка. Ставка банківського відсотка — це свого роду «ціна» кредиту. Платність кредиту покликана надавати стимулюючий вплив на господарський (комерційний) розрахунок підприємств, спонукаючи їх збільшення власних ресурсів немає і ощадливе витрачання залучених коштів. Банку платність кредиту забезпечує покриття його витрат, що з сплатою відсотків за взяті у депозити чужі кошти, витрат з змісту свого апарату, і навіть забезпечує отримання прибутку збільшення ресурсних фондів кредитування (резервного, статутного) та збільшення використання їх у власні та інші нужды.

Зблизька питання величини плати за кредит, банки повинні враховувати такі факторы:

— ставка рефінансування ЦБ РФ;

— середня відсоткову ставку залучення (ставка залучення міжбанківських кредитів чи ставка, що сплачується банком за депозитами різного вида);

— структура ресурсів (що стоїть частка залучених коштів, тим дорожче може бути кредит);

— попит на кредит із боку потенційних позичальників (що менше попит, тим дешевшим буде кредит);

— термін, який испрашивается кредит, вид кредиту, а точніше ступінь його ризику для банку залежність від обеспечения;

— стабільність грошового звернення до країні (що стоїть темп інфляції, то більше мусить бути Плата кредит, т.к. в банку підвищується ризик втратити свої фінансові ресурси через знецінювання денег).

Сукупна застосування практично всіх принципів банківського кредитування дозволяє дотриматися як макроекономічні інтереси, і інтереси на мікрорівні обох суб'єктів кредитної угоди — банку і заемщика.

3. Форми й ті види кредита.

Класифікацію кредиту традиційно прийнято здійснювати з кількох базовим ознаками. До найважливішим із них ставляться категорія кредитора і позичальника, а як і форма, у якій надається конкретна позичка. Виходячи з цього, слід виокремити такі шість досить самостійних форм кредиту, кожна з яких, своєю чергою, розпадається сталася на кілька різновидів з більш деталізованим класифікаційним параметрам.

3.1. Банківський кредит.

Банківський кредит одне з найпоширеніших форм кредитних взаємин у економіці, об'єктом яких виступає процес передачі у позичку коштів. Банківський кредит представляється, виключно, кредитнофінансовими організаціями, мають ліцензію за проведення подібних операцій від Центрального Банку. У ролі позичальника виступають юридичних осіб, інструментом кредитних відносин є кредитний договір. Доход у цій формі кредиту банк одержує у вигляді позичкового відсотка чи банківського відсотка. Банківський кредит класифікується за низкою ознак: 1. По термінів погашения:

Короткострокові позички надаються на заповнення тимчасового нестачі власних оборотних засобів позичальника. Термін до року. Ставка відсотки за цим позичкам, зворотно пропорційна терміну повернення кредиту. Нетривалий кредит обслуговує сферу обращения.

Середньострокові позички, надаються терміном від року близько трьох років на мети виробництва та комерційного характера.

Довгострокові позички використовують у інвестиційних цілях. Вони обслуговують рух основних засобів, відрізняючись великими обсягами переданих ресурсів. Застосовуються при кредитуванні реконструкції, технічного переоснащення, нове будівництво на підприємствах всі сфери діяльності. Особливе розвиток довготермінові позички отримали капітальному будівництві, паливно-енергетичному комплексі. Середній термін погашення від 3 до 5 лет.

Онкольные позички, підлягають поверненню в фіксований строк після одержання офіційної повідомлення від кредитора (термін погашення спочатку не зазначений). 2. По способам погашения.

Позички, погашаемые одноразовим внеском із боку позичальника. Це традиційна форма повернення короткострокових позичок, оптимальна, т.к. не потребує механізму диференційованого процента.

Позички, погашаемые на виплату протягом усього термін дії кредитного договору. Конкретні умови повернення визначаються договором. Завжди використовуються при довгострокових позички. 3. По способам стягування позичкового процента.

Позички, відсоток якими виплачується в останній момент її загального погашения.

Позички, відсоток якими виплачується рівномірними внесками позичальника протягом усього термін дії кредитного договора.

Позички, відсоток якими утримується банком в останній момент безпосередньої видачі позичальнику позички. 4. По способам надання кредита.

Компенсаційні кредити, щоб їх на розрахунковий рахунок позичальника для компенсації останньому його власних витрат, зокрема. авансового характера.

Платні кредити. І тут кредити надходять безпосередньо на оплату розрахунково-грошових документів, пред’явлених позичальнику на погашення. 5. За методами кредитования.

Разові кредити, надані вчасно на суму, передбачені в договорі, укладеному сторонами.

. Кредитна лінія — це юридично оформлене зобов’язання банку перед позичальником надати їй протягом визначеного періоду часу кредити — у межах узгодженого лимита.

Кредитні лінії бывают:

. поновлювані - це тверде зобов’язання банку видати позичку клієнту, котрий відчуває тимчасову брак оборотних засобів. Позичальник, погасивши частина кредиту, може розраховувати отримання нової позички не більше встановленого ліміту і продовження терміну дії договора.

. сезонна кредитна лінія надається банком, якщо в фірми періодично виникають потреби у оборотних коштах, що з сезонної циклічністю чи необхідністю освіти запасів на складе.

Овердрафт — це короткостроковий кредит, що дається шляхом списання коштів за рахунку клієнта, понад залишку коштів у рахунку. У результаті, на рахунку клієнта утворюється дебетове сальдо. Овердрафт — це негативний баланс на поточному рахунку клієнта. Овердрафт то, можливо дозволеним, тобто. попередньо узгоджених із банком і недозволеним, коли клієнт виписує чек чи платіжний документ, які мають цього дозвіл банку. Відсоток за овердрафтом нараховується щодня на непогашений залишок, і клієнт платить за фактично використані їм суми 6. По видам відсоткових ставок.

Кредити з фіксованою відсотковою ставкою в, що встановлюється на період кредитування й незаперечна перегляду. І тут позичальник приймає він зобов’язання оплатити відсотки за незмінною узгодженої ставці користування кредитом незалежно через зміну коньюктуры над ринком відсоткові ставки. Фіксовані відсоткові ставки застосовуються при короткостроковому кредитовании.

Плаваючі відсоткові ставки. Це ставки, котрі змінюються залежно від цієї ситуації, що складається на кредитному й фінансовому рынке.

Ступінчасті. Ці відсоткові ставки періодично переглядаються. Використовуються під час сильної інфляції. 7. За кількістю кредитов.

Кредити, надані одним банком.

Синдиковані кредити, надані двома або як кредиторами, объединившимися в синдикат, одному заемщику.

Паралельні кредити, у разі кожен банк проводить переговори з клієнтом окремо, та був, після погодження з позичальником умов угоди, полягає загальний договір. 8. Наявність обеспечения.

Довірчі позички, єдиною формою забезпечення повернення яких є кредитний договір. Цей вид кредиту немає конкретного забезпечення і тому надається, зазвичай, першокласним по кредитоспроможності клієнтам, із якими закон надає банку давні зв’язку й немає претензій по оформлявшимся раніше кредитам.

Контокоррентный кредит. Контокоррентный кредит видається при використанні контокоррентного рахунки, який відкривається клієнтам, з якими закон надає банку тривалі довірчі відносини, підприємствам, з винятково високою кредитної репутацией.

Договір застави. Запорука майна (рухомого і нерухомого) означає, що кредитор заставоутримувач вправі реалізувати це, якщо забезпечене запорукою зобов’язання нічого очікувати виконано. Запорука повинен забезпечити як повернення позички, а й сплату відповідних відсотків і неустойок за договором, передбачених у разі її невыполнения.

Договір поручництва. За цим договором поручитель зобов’язується перед кредитором іншої особи (позичальника, боржника) відповідати за виконання останнім свого зобов’язання. Позичальник і поручитель відповідають перед кредитором як солідарні должники.

Гарантія. Це особливий вид договору поручництва задля забезпечення зобов’язання між юридичних осіб. Гарантом може бути будь-який юридична особа, стійке у фінансовому плане.

Страхування кредитних ризиків. Підприємство — позичальник укладає зі страхова компанія договір страхування, у якому передбачається, що у разі непогашення кредиту на установлений термін страховик виплачує банку, выдавшему кредит, відшкодування у вигляді від 50 до 90% не погашеної позичальником суми кредиту, включаючи відсотки користування кредитом. 9. Цільове призначення кредита.

Позички загального характеру, використовувані позичальником на власний розсуд задоволення будь-яких потреб у фінансових ресурсів годі. У середовищі сучасних умовах мають обмежений використання у сфері короткострокового кредитування, при посередньоі довгострокове кредитування мало используется.

Цільові позички, які передбачають необхідність для позичальника використовувати виділені банком ресурси лише заради вирішення завдань, певних умовами кредитного договору (наприклад, розрахунку за об'єкти, куплені товари, виплати зарплати персоналу, капітального розвитку та т. п.) Порушення зазначених зобов’язань, як зазначалось у «справжній главі, тягне за собою застосування до позичальнику встановлених договором санкцій в формі дострокового відкликання кредит або концесію збільшення відсоткової ставки. 10. Категорії потенційних заемщиков.

Аграрні позички — одне з найпоширеніших різновидів кредитних операцій, визначили поява спеціалізованих кредитних організацій — агробанков. Характерною їх особливістю є чітко виражений сезонних характер, обумовлений специфікою сільськогосподарського виробництва. Нині у Росії ці кредитні операція здійснюються у основному лінії державного кредити через вкрай важкого фінансового становища більшості позичальників — традиційних для планової економіки аграрних структур, мало адаптируемых до вимог ринкової экономики.

Комерційні позички, надані суб'єктам господарювання, функціонуючим у торгівлі і постачальники послуг. Здебільшого вони теж мають терміновий характер, задовольняючи потреби у позикових ресурсах у частині, не покрываемой комерційним кредитом. Становлять основного обсягу кредитних операцій російських банков.

Позички посередникам на фондову біржу, надані банками брокерським, маклерским і дилерским фірмам, що забезпечує операцією з купівліпродажу цінних паперів. Характерна риса цих позичок у закордонній і російської практиці — явна орієнтованість обслуговування не інвестиційних, а ігрових (спекулятивних) операцій на фондовому рынке.

Іпотечні позички власникам нерухомості, надані як звичайними, і спеціалізованими іпотечними банками. У сучасному зарубіжної практиці отримали настільки стала вельми поширеною, що деякі джерелах виділяються як самостійної форми кредиту. У вітчизняних умовах почали отримувати від обмежений поширення лише з 1994 р., що пов’язані з незавершеністю процесу і відсутність законодавчих актів, чітко визначальних права власності на основні види нерухомості (передусім — на землю).

Міжбанківські позички — одне з найпоширеніших форм господарського взаємодії кредитних організацій. Поточна ставка по міжбанківських кредитів є найважливішим чинником якого, визначальним дисконтну політику конкретного комерційного банку з іншим видам видавали їм позичок. Конкретна величина за цю ставку прямо залежить Центрального банку, що є активний учасник і прямим координатором ринку міжбанківських кредитів. Відсутність ефективного планування таких операцій на серпні 1995 р. викликало криза міжбанківських платежів, що охопив всю кредитну систему России.

2 Комерційний, споживчий, государственный.

і лихварський кредиты.

Комерційний кредит — одне з перших форм кредитних взаємин у економіці, що породив вексельне звернення української й цим активно що сприяла розвитку безготівкового грошового обороту, знаходячи практичне вираження у фінансово-господарських стосунках між юридичних осіб у вигляді реалізації продукції або послуг з відстрочкою платежу. Основна мета цієї форми кредиту — прискорення процесу реалізації товарів, отже, вилучення закладених у них прибыли.

Інструментом комерційного кредиту традиційно є вексель, виражає фінансові зобов’язання позичальника стосовно кредитору. Найбільшого поширення набула отримали дві форми векселі — простий вексель, у якому пряме зобов’язання позичальника на виплату встановленої суми безпосередньо кредитору, і перекладний (тратта), що становить письмовий наказ позичальнику із боку кредитора виплати встановленої суми третьому особі або пред’явнику векселі. За сучасних умов функції векселі часто приймає він стандартний договір між постачальником і споживачем, який регламентує порядок оплати реалізованої своєї продукції умовах комерційного кредита.

Комерційний кредит принципово відрізняється від банківського: у ролі кредитора виступають не спеціалізовані кредитно-фінансові організації, а будь-які юридичних осіб, пов’язані з виробництвом або реалізацією товарів чи послуг; надається тільки у товарної формі; позичковий капітал інтегрований з промисловим чи торговим, що у сучасних умовах знайшло практичне вираження у створенні фінансових компаній, холдингів та інших аналогічних структур, до складу якого у собі підприємства різної спеціалізації і сучасних напрямів діяльності; середня вартість комерційного кредиту завжди нижчу за середню ставки банківського відсотка даний період; при юридичне оформлення угоди між кредитором і позичальником Плата цей кредит входить у ціну товару, а чи не визначається спеціально, наприклад, через фіксований відсоток базової суммы.

У зарубіжній практиці комерційний кредит отримав виключно стала вельми поширеною. Наприклад, Італії до 85% від суми угод на оптову торгівлю здійснюються за умов комерційного кредиту, причому середній термін у ній становить близько 60 днів, що перевищує термін фактичної реалізації товарів безпосереднім споживачам. У Росії її цій формі кредитування досі обмежилася сферою звернення. За інших галузях її поширенню об'єктивно перешкоджали такі чинники, як високих темпів інфляції, криза неплатежів, ненадійність партнерських зв’язків, недоліки конкретного права.

За сучасних умов практично застосовуються переважно три різновиду комерційного кредиту: кредиту із фіксованим терміном погашення; кредиту із поверненням лише після фактичної реалізації позичальником поставлених на виплату товарів; кредитування з відкритого рахунку, коли постачання наступній партії товарів за умов комерційного кредиту здійснюється досі погашення боргу попередньої поставке.

Головний відмітний ознака споживчого кредиту — цільова форма кредитування фізичних осіб. У ролі кредитора можуть виступати як спеціалізовані кредитні організації, а й будь-які юридичних осіб, здійснюють реалізацію товарів чи послуг. У грошової форми надається як банківська позичка фізичній особі на придбання нерухомості, оплати дорогого лікування тощо., у товарній — у процесі роздрібного продажу товарів з відстрочкою платежу. У Росії її лише одержує поширення, обмежено використовується при кредитування під заставу нерухомості (найчастіше — житла). У зарубіжній ж практиці споживчий кредит охоплює усі верстви працездатного населення, переважно через різні системи кредитних карточек.

Основний ознака державний кредит — неодмінна участь держави у особі органів виконавчої різних рівнів. Здійснюючи функції кредитора, держава через центральний банк виробляє кредитування: конкретних галузей чи регіонів, відчувають особливу потреба у фінансових ресурсів годі, якщо можливості бюджетного фінансування вже вичерпані, а позички комерційних банків неможливо знайти притягнуті з дії чинників кон’юнктурного характеру; комерційних банків процесі аукціонної чи прямий продажу кредитних ресурсів над ринком міжбанківських кредитов.

У ролі позичальника держава виступає у процесі розміщення державних позик або за здійсненні операцій над ринком державних короткострокових цінних бумаг.

Основний формою кредитних відносин при державному кредиті є такі взаємини, у яких держава виступає позичальником средств.

Слід зазначити, що за умови затяжного перехідного періоду він має використовуватися у ролі джерела залучення фінансових ресурсів, а й ефективного інструмента централізованого кредитного регулювання экономики.

Лихварський кредит. Специфічна форма кредиту. У зарубіжних джерелах розглядається лише історичному плані, але у сучасних російських умовах отримав певне поширення. Як сукупність кредитних відносин більшість країн час має однозначно нелегальний характер, тобто. прямо заборонених чинним законодавством. Насправді лихварський кредит реалізується шляхом видачі позичок фізичними особами, і навіть господарюючими суб'єктами, не мають відповідної ліцензії Центрального банку. Характеризується надвисокими ставками позичкового відсотка (до 120—180% з позик, видаваним в конвертованій валюті) і часто кримінальними методами стягнення з неплатника. З розвитком інфраструктури національної кредитної системи забезпечення доступності ресурсів всім категорій потенційних позичальників лихварський кредит зникає з ринку позичкових капиталов.

3.3. Міжнародний кредит.

Міжнародний кредит — це надання грошово-матеріальних ресурсів одних країн іншим у тимчасове користування у сфері Міжнародних відносин, в т. год. й у зовнішньоекономічних зв’язках. Ці відносини здійснюються шляхом надання валютних і товарних ресурсів іноземним позичальникам за умов повернення та сплати %, переважно як займов.

Кошти для міжнародного кредиту мобілізуються міжнародному ринку позичкових капіталів, національними ринках позичкового капіталу, і навіть за рахунок використання ресурсів державних, регіональних еліт і міжнародних організацій. Розмір кредиту та умови його спектаклі фіксуються в кредитному угоді (договорі) між кредитором і заемщиком.

Міжнародний кредит у сучасній практиці за термінами поділяються на:

— короткостроковий (до 1 года),.

— середньостроковий (від 1 до 10 лет),.

— довгостроковий (понад 10 лет).

Міжнародний фінансовий капітал та міжнародні валютні стосунки серед зовнішньоекономічних зв’язках РФ.

З метою забезпечення він ділиться на забезпечені кредити (товарами, комерційними документами та інші цінностями) і незабезпечені (бланковые).

За формою кредити поділяються на товарні і валютні. Залежно від цього, хто є кредитором, розрізняють приватні кредити, урядові, кредити міжнародних стандартів і регіональних организаций.

З погляду об'єктів кредитування міжнародні діляться на фінансові та коммерческие.

Розглянемо їх. а) Приватні кредити — це матеріально-грошові кошти, які видаються приватними фірмами і банками і поділяються відповідно на фірмові і банківські (переважають). б) Урядові кредити (міжурядові, державні позики) надаються урядовими кредитними установами. Наприклад, експортно-імпортним банком США. Зазвичай вони надаються на більш пільгових умов, ніж приватні: можуть надаватися безпроцентними, терміном кілька десятків років із великим пільговим періодом до початку виплати кредиту, можна вигляді субсидії (дарів), тобто безповоротними, бувають найчастіше цільовими (купівля певних видів товарів, за проведення конкретних об'єктів економічного розвитку) або мають яка б пов’язала обмовку, визначальну в загальному вигляді мети кредиту. в) Кредити міжнародні і регіональних організацій надаються переважно через МВФ, групу МБРР через регіональні банки розвитку країн. Європейський інвестиційний банк та інші кредитнофінансові інституції ЄС. Причому МВФ і МБРР виступають як як великі кредитори, а й як координатори міжнародного кредиту розвинених стран.

Фінансові кредити — це надання засобів у грошово-валютної формі. Однією форму фінансових кредитів є облігаційні позики, що міститимуться іноземними позичальниками міжнародною і національних ринках позичкового капіталу з допомогою банків. Фінансові кредити можуть представлятися в валютах країни-кредитора (Німеччина — марки) і країни-боржника, соціальній та третіх валютах чи кількох валютах, як це буває на євроринку, коли позику розміщається одночасно у кількох странах.

Держава бере участь у Міжнародному кредиті розвинутих країн як як позичальник і кредитор, а й як гарант. Наприклад, широко практикується державне гарантування експортних кредитів. Використовуються різні форми державного устрою і міжнародного регулювання міжнародних кредитів, зокрема — міжурядові і джентльменські угоди про умовах експортних кредитов.

Функції міжнародного кредиту висловлюють особливості руху позичкового капіталу сфері міжнародних економічних відносин. У тому числе:

1. Перерозподіл позичкового капіталу між країнами задля забезпечення потреб розширеного відтворення. Тим самим було кредит сприяє вирівнюванню національної прибутку на середню прибуток, збільшуючи її массу.

2. Економія витрат звернення до сфері міжнародних розрахунків шляхом використання кредитних коштів (тратт, векселів, чеків, перекладів та інших.), розвитку та прискорення безготівкових платежей.

3. Прискорення концентрації та централізації капіталу завдяки використанню іноземних кредитов.

4. Регулювання экономики.

Виконуючи ці взаємозалежні функції міжнародний кредит грає подвійну роль розвитку виробництва: позитивну і негативну. З одного боку, кредит забезпечує безперервність відтворення й його розширення. Він сприяє інтернаціоналізації виробництва та обміну, поглибленню міжнародного поділу праці. З іншого боку, міжнародний кредит посилює диспропорції громадського відтворення, стимулюючи стрибкоподібне розширення прибуткових галузей, стримує розвиток галузей, у яких не залучаються іноземні позикові кошти. Міжнародний кредит використовується задля зміцнення позицій іноземних кредиторів в конкурентної борьбе.

Кордони міжнародного кредиту залежить від джерел постачання та потреби країн іноземних позикових засобах, повернення кредиту на термін. Порушення цієї об'єктивної кордону породжує проблему врегулювання зовнішньої заборгованості стран-заёмщиц. У тому числі — що розвиваються, Росія, інші держави СНД, країни Східної Європи — й т. д.

Двояка роль міжнародного кредиту на умовах ринкової економіки проявляється у використанні як засобу взаємовигідного співробітництва країн і конкурентної борьбы.

Форми міжнародного кредиту можна класифікувати так: 1. по назначению:

• комерційні кредити, обслуговуючі міжнародну торгівлю товарами і услугами;

• фінансові кредити, використовувані для інвестиційних об'єктів, придбання цінних паперів, погашення зовнішнього боргу, проведення валютної інтервенції центральним банком;

• проміжні кредити обслуговування змішаних форм експорту капіталів, товарів, послуг (наприклад, інжиніринг); 2. по видам:

• товарні (під час експорту товарів з відстрочкою платежа);

• валютні (в грошової форми); 3. технічно предоставления:

• готівкові кредити, зачисляемые з цього приводу заемщика;

• акцептні у вигляді акцепту (згоди платити) тратти імпортером чи банком;

• депозитні сертификаты;

• облігаційні позики, консорциональные кредити та інших.; 4. по валюті займа:

• міжнародні кредити — у валюті або країни-боржника, або країникредитора, або третьої країни, або у міжнародних рахункових валютних одиницях (СДР, частіше у ЕКЮ); 5. по срокам:

• сверхсрочные (добові, тижневі, близько трьох месяцев).

• короткострокові кредити (від однієї дні один рік, іноді до вісімнадцяти месяцев);

• середньострокові (від року до п’яти лет);

• довгострокові (понад п’ять лет).

Якщо короткостроковий кредит пролонгируется (продовжується), він працює середньоі часом довгостроковим. У процесі трансформації короткострокових на міжнародні кредити в позички більш термін бере участь держава робить у ролі гаранта. Для задоволення потреб експортерів у низці країн (Великобританії, Франції, Японії тощо.) створена з допомогою держави спеціальна система посередньоі довгострокового кредитування експорту машин і устаткування. Довгостроковий між «народний кредит (практично до десяти-п'ятнадцяти років) надають передусім спеціалізовані кредитно-финансо-вые інститути — державні та підлозі державні; 6. по обеспечению:

• забезпечені кредиты;

• бланкові кредиты.

Як забезпечення використовуються товари, комерційні фірми та фінансові документи, цінних паперів, нерухомість, інші цінності, іноді золото. Наприклад, Італія, Уругвай, Португалія (у середині 70-х рр.), деякі що розвиваються (в 80-х рр.) використовували міжнародні кредити під заставу в частині офіційних золотих запасів, які оцінюються по середньоринковому ціні. Бланковий кредит видається під зобов’язання (вексель) боржника погасити їх у срок.

Залежно від категорії кредитора різняться міжнародні кредити:. фірмові (приватні) кредити;. банківські кредити;. брокерські кредити;. урядові кредити: > змішані кредити, з участю приватних підприємств (зокрема банків) і держави; > міждержавні кредити міжнародних институтов.

Фірмовий (приватний) кредит надається експортером іноземному імпортеру як відстрочки платежу (від двох сьомої років) за товари. Він оформляється векселем чи з відкритого рахунку. При вексельному кредиті експортер виставляє перекладної вексель (тратту) на імпортера, який акцептує його за отриманні комерційних документів. Кредит з відкритого рахунку грунтується на угоді експортера з імпортером про записи з цього приводу покупця його боргу ввезеним товарам та її зобов’язанні погасити кредит у визначений термін (у середині або кінець місяці). Такий кредит застосовується при регулярних поставках і довірчі стосунки між контрагентами.

До фірмовим кредитах належить і авансовий платіж імпортера. Купівельний аванс (попередня оплата) не лише формою кредитування іноземного експортера, а й гарантією прийняття імпортером замовленого товару (наприклад, криголама, літака, устаткування й ін.), яку важко продать.

Банківські міжнародні кредити надаються банками експортерам і імпортерам, зазвичай, під заставу товарно-матеріальних цінностей, рідше надається незабезпечений кредит великим фірмам, із якими банки тісно пов’язані. Загальноприйнято створювати банківські консорціум, синдикати, пули для мобілізації великих ресурсів і розподілу ризику. Банки експортерів кредитують як національних експортерів, а й безпосередньо іноземного імпортера: кредит покупцю активно розвивається з 60-х рр. Тут виграє експортер, оскільки своєчасно отримує инвалютную виручку з допомогою кредиту, наданого банком експортера покупцю, а імпортер набуває необхідні товари в кредит.

Великі банки надають акцептний кредит у вигляді акцепту тратти. У цьому акцептант стає безпосереднім платником за векселем, але рахунок коштів боржника (трасата акцептном ринку акцептовані перекладні векселі у різних валютах вільно продаются.

Брокерський кредит — проміжна форма між фірмовим та банківським кредитами. Брокери запозичують кошти в банків; роль останніх уменьшается.

Міждержавні кредити надаються з урахуванням міжурядових угод. Міжнародні фінансові інститути обмежуються невеликими кредитами, що відкривають доступ позичальникам до кредитах приватних іноземних банков.

З 80-х рр. активно розвивається проектне фінансування (кредитування) що з кількома кредитними установами (іноді до 200) без залучення коштів із об'єктів державного бюджета.

Специфічною формою кредитного обслуговування зовнішньоекономічних зв’язків є операції з лізингу, факторингу, форфетированию.

Лізинг — угоду про оренду рухомого і нерухомого майна терміном від трьох до п’ятнадцяти років. На відміну від традиційної оренди об'єкт лізингової угоди вибирається лизинго-получателем, а лизингодатель набуває устаткування на власний рахунок. Термін лізингу коротше терміну фізичного зносу устаткування. Після закінчення терміну лізингу клієнт може продовжувати оренду на на пільгових умовах чи купити майно по залишкової вартості. У світовій практиці лизингодателем зазвичай є лізингова компанія, а чи не комерційний банк.

Факторинг — купівля спеціалізованої фінансової компанією всіх грошових вимог експортера до іноземного імпортеру у вигляді до70 — 90% суми контракту до терміну їхніх оплати; факторинговая компанія кредитує экспортёра терміном до 120 днів. Завдяки факторинговому обслуговування експортер має справу ні з розрізненими іноземними імпортерами, і з факторингової компанией.

Форфетирование — купівля банком чи форфетором на повний термін на раніше обумовлених умовах векселів (тратт), інших документів. Тим самим експортер передає форфетору комерційних ризиків, пов’язані з неплатоспроможністю імпортера. Через війну продажу портфеля боргових вимог спрощується структура балансу фирмы-экспортера, скорочуються терміни инкасации вимог, бухгалтерські й адміністративні расходы.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

У 1980;х років у кредитної системі розвинутих країн сталися зміни, до яких можна віднести швидке розвиток фінансових ринків, у яких мобілізація коштів відбувається з допомогою випуску цінних паперів. Посилення використання цінних паперів як засобу акумулювання коштів одержало назву «сек'юритизацію». У рамках сек’юритизацію відбувається перетворення частини банківських вимог щодо цінних паперів. Одержуючи державну гарантію, ці облігації набувають високій надійності і легко стають об'єктом купівлі інвесторами, що покращує загалом умови фінансування экономики.

Слід зазначити, що зараз окреме місце посідає комерційний кредит, лізинг, облігаційні позики, у яких кредитодателями виступає не одне, а кілька осіб. Пріоритетним методом фінансування економіки став випуск цінних паперів. Великі банки практикують видачу персональних кредитів, які вирізняються тим, що де вони прив’язані до торгової угоді, та й саму систему кредитування є дуже гнучкою. Важливою особливістю сучасного періоду є зросла інтернаціоналізація кредитних систем розвинених стран.

Небезпека повномасштабного колапсу фінансового сектора Росії сьогодні вже проігноровано. На жаль, зараз, коли немає основи фінансової стабілізації, для виходу з депресії уряд неспроможний дозволити скористатися тими стандартними макроекономічними важелями, результати яких зводяться переважно до підвищення пропозиції грошей. Ще меншою мірою здатні допомогти наполегливі заклики до банкірів приділити нарешті увагу потреб вітчизняної економіки. Тому сподівання відродження кредитного ринку зв’язуються насамперед із заходами, покликаними знизити «фоновий» ризик на мікрорівні - законодавчими і інституційними змінами середовища функціонування як реального, і фінансового секторів економіки. Серед цих заходів — прийняття нових законів про банкрутство виробничих підприємств і, страхуванні депозитів, про відповідальність керівників кредитних установ; надання надійних державних гарантій інвесторам (як іноземним, і вітчизняним), фінансує найважливіші з народногосподарської погляду проекты.

У нашій країні необхідно активно розвивати нових форм кредитування, такі, як акції та облігації. Поряд із розбудовою банківських форм кредиту необхідно приділяти особливу увагу внебанковским формам. Усе це допоможе подолати ту кризу, у якому перебуває російська экономика.

Фінансовий колапс 17 серпня 1998 р. безсумнівно завдав удару російської банківську систему. Разом про те часто які у пресі песимістичні висловлювання ні вірні. Вже сьогодні на повну котушку йдуть позитивні процеси, почав світитися світ наприкінці тунелю банківського кризи, що підтверджують статистичні данные.

Перед банками й виникають проблеми, які є наслідком того становища, в якої банки функціонують. Ці явища відбуваються у глобальному, європейський і загальнонаціональному масштабах. Слід зазначити основні напрями перетворення банков:

1. Глобалізація фінансових ринків, предопределяющая перехід від роздрібненого ринку фінансових послуг однородному.

2. Лібералізація національних фінансових ринків, сприяє появі ринку нових конкурентов.

3. Розвиток технологій дозволить можливість перейти до світовим інтегрованим процесам, що дозволяє сформувати єдину мережу пов’язаних між собою фирм.

4. Розширення та розвиток Європейського співтовариства разом із інтеграцією валюти стимулюватимуть створення спільного європейського рынка.

5. Банки будуть пристосовувати пропозицію своїх послуг до потреб окремих сегментів ринку з урахуванням тенденцій їх развития.

6. Тенденція до об'єднання дрібних Російських банків триватиме й далі в будущем.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Банки і банківські операції: Підручник для вузов/.

Е.Ф.Жуков, Л. М. Максимова та інших., під ред. професора Е. Ф Жукова. — М.; Банки і биржи,.

ЮНИТИ, 1998 г.

2. Фінанси. Грошове звернення. Кредит: Підручник для вузів/ Л. А. Дробозина, Л. П. Окунева,.

Л.Д.Андросова та інших., під ред. проф.

Л.А.Дробозиной. — М.: Фінанси, ЮНИТИ, 1997.

3. С. Алексашенко, кандидат ек. наук, руководитель.

Центру розвитку. Питання економіки № 7, 1999, стор. 52−61.

4. О. Н. Трошин, В.І. Фомкина «Фінанси, грошове звернення української й кредити» — М., 2000.

Показати весь текст

Заповнити форму поточною роботою