Аналіз господарської діяльності ТОВ «Добробут»

Аналіз діяльності підприємства ТОВ «Добробут», яке здійснює фінансово-господарську діяльність з метою отримання прибутку, має важливе значення, оскільки дозволяє отримати інформацію про ефективність діяльності підприємства, їх платоспроможність, ліквідність тощо. Для визначення ефективності здійснення операційної діяльності підприємства буде проведено аналіз фінансових результатів ТОВ «Добробут» за допомогою певних коефіцієнтів, що дасть можливі прослідкувати зміну основних фінансових показників діяльності підприємства як абсолютних так і в відносних величинах.

Найпоширенішими коефіцієнтами, які використовуються під час проведення аналізу діяльності суб'єктів господарювання, є:

• 1) коефіцієнт оборотності запасів (К об.зап.);
• 2) коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості (К об.д.з.);
• 3) коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості (К об.к.з);
• 4) коефіцієнт оборотності активів (К об.а.);
• 5) коефіцієнт поточної ліквідності (К п.л.);
• 6) коефіцієнт швидкої ліквідності (К шв.лк.);
• 7) коефіцієнт абсолютної ліквідності (К аб.лк.);
• 8) коефіцієнт концентрації власного капіталу (коефіцієнт автономії) (К авт.);
• 9) коефцієнт концентрації позичкового капіталу (К п.к.);
• 10) коефіцієнт забезпеченості за кредитами (К забезп.);
• 11) рентабельність продукції (Р пр.);
• 12) рентабельність активів (Р а.);
• 13) рентабельність капіталу (Р к.);
• 14) фондовіддача (Ф в.).

Перший показник, коефіцієнт оборотності запасів, показує скільки разів за рік компанія «обернула» (продала) всі свої товарно-матеріальні запаси. Цей показник розраховується за формулою 1.1.

(1.1).

де Срсобівартість реалізації;

Сзсередньо річне значення запасів, [3, с.129].

У свою чергу середньо річне значення запасів розраховується за формулаю 1.2.

(1.2).

де Зпочзапаси на початок року;

Зкінзапаси на кінець року[3, с.129].

Розрахунок коефіцієнта оборотності запасів за 2007;2009 роки можна побачити в таблиці 1.1.

бухгалтерія облік запас витрата Таблиця 1.1.

Розрахунок коефіцієнта оборотності запасів за 2007;2009 роки.

Коефіцієнт оборотності запасів дає нам деяку уяву про швидкість їх реалізації. Аналізуючи дані, можна помітити, що значення коефіцієнта оборотності запасів за 2007; 2009роки, з кожним роком зростає це свідчить про швидку реалізацію продукції.

Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості показує у скільки разів виручка перевищує середню дебіторську заборгованість. Даний коефіцієнт розраховується за формулою 1.3.

де Чд-чистий дохід (виручка);

Сд.з-середня дебіторська заборгованість, [4, с.126], яка розраховується за формулою 1.4.

(1.4).

де Сд.з.почсередня дебіторська заборгованість на початок року;

Сд.з.кінсередня дебіторська заборгованість на кінець року.

Розрахунок коефіцієнта оборотності дебіторської заборгованості за 2007;2009 рр. можна побачити в таблиці 1.2.

Таблиця 1.2.

Розрахунок коефіцієнта оборотності дебіторської заборгованості за 2007;2009 роки.

Збільшення коефіцієнта означає скорочення продажу в кредит, а зменшення його означає збільшення обсягів кредитів. Як бачимо по розрахунках із таблиці 1.2, що порівняно із 2007 р. у 2008р. продаж в кредит скоротився, а у 2009р. порівняно з 2008р. збільшився продаж в кредит кредитів.

Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості показує збільшення або зменшення комерційного кредиту, який надається підприємству. Даний коефіцієнт розраховується за формулою 1.5.

(1.5).

де Ср.п.-собівартість реалізованої продукції (виручка);

Ск.з-середня кредиторська заборгованість,[4, с.128], розраховується за формулою 1.6.

(1.6).

де Сд.з.почсередня дебіторська заборгованість на початок року;

Сд.з.кінсередня дебіторська заборгованість на кінець року.

Розрахунок коефіцієнта оборотності дебіторської заборгованості за 2007;2009 рр. можна побачити в таблиці 1.3.

Таблиця 1.3.

Розрахунок коефіцієнта оборотності кредиторської заборгованості за 2007;2009 роки.

Збільшення коефіцієнта означає збільшення швидкості оплати заборгованості, а зменшення його показує збільшення купівлі в кредит. Дивлячись на таблицю 1.3 можна зробити висновок що, на даному підприємстві оплата заборгованості з кожним роком прискорюється.

Коефіцієнт оборотності активів характеризує ступінь забезпеченості підприємства власними оборотними засобами, які необхідні для фінансової стійкості та розраховується за формулою 1.7.

(1.7).

де Вок-власні оборотні кошти;

Оа-оборотні активи, вираховуються за формулою1.8[1, с.].

(1.8).

де Апоч. — активи на початок року;

Акін. — активи на кінець року.

Розрахунок коефіцієнта оборотності активів за 2007;2009 рр. можна побачити в таблиці 1.4.

Таблиця 1.4.

Розрахунок коефіцієнта оборотності активів за 2007;2009 роки.

Отже, дивлячись на дані в таблиці 1.2 можна сказати що, у підприємства ТОВ «Добробут» з кожним наступним роком забезпеченість власними оборотними активами зростає, з відси слідує що підприємство стає фінансово стійким.

Коефіцієнт поточної ліквідності показує, скільки грошових одиниць обігових коштів припадає на кожну грошову одиницю короткострокових, тобто невідкладних зобов’язань. Коефіцієнт поточної ліквідності розраховується за формулою 1.9.

(1.9).

де Об. аактиви оборотні;

Пп.- поточні пасиви, [3,с.87].

Розрахунок коефіцієнта швидкої ліквідності за 2007;2009 роки можна побачити в таблиці 1.5.

Таблиця 1.5.

Розрахунок коефіцієнта поточної ліквідності за 2007;2009 роки.

Якщо значення Кпл. = 1−1,5 свідчить про те, що підприємство вчасно ліквідує борги. Дивлячись на розрахунки, коефіцієнта поточної ліквідності, в таблиці 1.6, можна сказати що підприємство ТОВ «Добробут» вчасно ліквідує свої борги.

Коефіцієнт швидкої ліквідності показує скільки одиниць найбільш ліквідних активів припадає на одиницю термінових боргів та розраховується за формулою 1.10.

(1.10).

де Па-поточні активи;

З-запаси;

Пп-поточні пасиви,[3, с.87].

Розрахунок коефіцієнта швидкої ліквідності за 2007;2009 рр. можна побачити в таблиці 1.6.

Таблиця 1.6.

Розрахунок коефіцієнта швидкої ліквідності за 2007;2009 роки.

Коефіцієнт швидкої ліквідності знаходиться в інтервалі від 0,12 до 0,18, що є досить низьким показником. Цей показник має низьке значення через те, що основна частина оборотних коштів знаходиться в запасах, а не в грошових коштах.

Коефіцієнт абсолютної ліквідності характеризує здатність підприємства негайно ліквідувати короткострокову заборгованість. Цей коефіцієнт розраховується за формулою 1.11.

(1.11).

де Гк-грошові кошти;

Пп-поточний пасив, [3, с.87].

Розрахунок коефіцієнта абсолютної ліквідності за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.7.

Таблиця 1.7.

Розрахунок коефіцієнта абсолютної ліквідності за 2007;2009 роки.

Значення коефіцієнт абсолютної ліквідності повинно перебувати в межах 0,2- 0,35. Коефіцієнт абсолютної ліквідності досягає на ТОВ «Добробут» лише 0,14 і означає, що не можливе негайне погашення поточних зобов’язань. Причиною є не переведення найліквідніших активів (грошових коштів) у менш ліквідні (запаси)та відсутність грошових коштів у іноземній валюті.

Коефіцієнт концентрації власного капіталу характеризує можливість підприємства виконати зовнішні зобов’язання за рахунок власних активів (його незалежність від позикових джерел).

Коефіцієнт концентрації власного капіталу (автономії) розраховується за формулою 1.12.

(1.12).

де Вк-власний капітал;

Ппасив, [1, с.118].

Розрахунок коефіцієнта концентрації власного капіталу за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.8.

Таблиця 1.8.

Розрахунок коефіцієнта концентрації власного капіталу за 2007;2009 роки.

Чим вище значення коефіцієнта концентрації власного капіталу, тим підприємство фінансово стійке і незалежне від зовнішніх кредиторів, ТОВ «Добробут» має досить високий коефіцієнт концентрації власного капіталу, це свідчить про те, що воно фінансово стійке і незалежне від зовнішніх кредиторів.

Коефцієнт концентрації позичкового капіталу показує скільки припадає позикового капіталу на одиницю сукупних джерел. Він розраховується за формулою 1.13.

(1.13).

де Пкпозиковий капітал;

Ппасив, [1, с.137].

Розрахунок коефіцієнта концентрації позикового капіталу за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.9.

Таблиця 1.9.

Розрахунок коефіцієнта концентрації позичкового капіталу за 2007;2009 роки.

ТОВ «Добробут» характеризується перевищенням коефіцієнта концентрації власного капіталу над коефіцієнтом концентрації позичкового капіталу, це говорить про те що підприємство за власні кошти може виплатити борги кредиторам.

За допомогою коефіцієнта забезпеченості за кредитами оцінюється потенційна можливість підприємства погасити борг. Коефіцієнт показує ступінь захищеності кредиторів від несплати відсоткових платежів. Якщо буде зменшуватись значення коефіцієнта в динаміці, то це буде свідчити про збільшення витрат підприємства на виплату відсотків за кредит.

Коефіцієнт забезпеченості за кредитами розраховується за формулою 1.14.

(1.14).

де Фр.з.д.доо — фінансовий результат від звичайної діяльності до оподаткування;

Фвфінансові витрати (витрати на виплату відсотків за кредит), [1, с.121].

Розрахунки цієї формули неможливі оскільки відсутня: дебіторська заборгованість за розрахунками з бюджетом та фінансові витрати.

Рентабельність продукції характеризує ефективність витрат на виробництво та збут. Її можна розрахувати за формулою 1.15.

(1.15).

де Чпчистий прибуток;

Чд.- чистий дохід, [3, с.44].

Розрахунок рентабельності продукції за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.10.

Таблиця 1.10.

Розрахунок рентабельності продукції за 2007;2009 роки.

Як показують розрахунки рентабельності продукції в ТОВ «Добробут» вона невисока, у 2008 році у порівнянні з 2007 роком вона зменшилась, що свідчить про збільшення собівартості, а у 2009 році у порівнянні з 2008 роком рентабельність збільшилась завдяки підвищенню цін.

Рентабельність активів характеризує ефективність використання активів підприємства і розраховується за формулою1.16.

(1.16).

де Чпчистий прибуток;

А-актив, [3,с.44].

Розрахунок рентабельності активів за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.11.

Таблиця 1.11.

Розрахунок рентабельності активів за 2007;2009 роки.

Як показують розрахунки рентабельності активів в ТОВ «Добробут» вона невисока, а це свідчить про те, що активи вкладаються не ефективно, у 2008 році вони були майже невикористані.

Рентабельність капіталу характеризує ефективність вкладення коштів до даного підприємства та розраховується за формулою 1.17.

(1.17).

де Чп-чистий прибуток;

Вк-власний капітал, [3.c 46].

Розрахунок рентабельності капіталу за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.12.

Таблиця 1.12.

Розрахунок рентабельності капіталу за 2007;2009 роки.

Як показують розрахунки рентабельності капіталу в ТОВ «Добробут» невисока, а це свідчить про те, що кошти вкладаються не ефективно.

Фондовіддача виражає ефективність використання засобів праці, тобто показує, скільки виробляється готової продукції на одиницю основних виробничих фондів та розраховується за формулою1.18.

(1.18).

де Чд-чистий дохід (виручка);

Ов.ф.- основні виробничі фонди, [3, с.128].

Розрахунок рентабельності капіталу за 2007;2009 рр. наведено в таблиці 1.13.

Таблиця 1.13.

Розрахунок фондовіддачі за 2007;2009 роки.

Політика підприємства на постійне оновлення основних виробничих фондів забезпечує постійне зростання їх вартості і, як наслідок, зростання чистого доходу, що й видно по зростанню фондовіддачі.

Для формування висновків про ефективність діяльності ТОВ «Добробут» за період з 2007 по 2009 рік недостатньо розрахувати значення основних економічних показників. Для отримання повної картини по підприємству, значення цих показників повинні аналізуватися в їх сукупності і взаємозалежності.

Крім того, важливим є проведення горизонтального аналізу, що передбачає знаходження абсолютних (додаток Ф) і відносних відхилень (додаток Х).